효성티앤씨-인도·튀르키예에 '기저귀용 스판덱스' 생산 체제 구축 계획 소식에 강세

[카이로스]

특징종목	이슈요약
효성티앤씨 (298020)	인도·튀르키예에 '기저귀용 스판덱스' 생산 체제 구축 계획 소식에 강세
	▷동사는 언론을 통해 내년 2월까지 인도와 튀르키예의 스판덱스 공장 설비를확충해 기저귀용 스판덱스 생산 체제를 구축할 계획이라고 밝힘. 이번 투자로 인도와 튀르키예 공장으로 생산 지역을 확대, 기저귀용 스판덱스 생산량을 2026년까지 연산 1만1,000t으로 늘릴 계획으로 전해짐. ▷이와 관련, 동사 김치형 대표이사는 "스판덱스 섬유인 크레오라는국내와 중국, 인도, 베트남, 튀르키예, 브라질 등 글로벌 생산 네트워크를 기반으로 부동의 글로벌 1위 자리를 지켜왔다"며, "수요가 급증하는 기저귀용 스판덱스분야에서도 안정적인 공급망과 최적화된 품질로 글로벌 시장을 리드해 나갈 것"이라고 밝힘.
지역난방공사 (071320)	실적 모멘텀 지속 전망 등에 강세
	▷유진투자증권은 동사에 대해 1Q24 매출액은 1.4조원(+32%qoq, -17%yoy), 영업이익은 2,086억원(-58%qoq, 흑전yoy)으로 당사 추정을 상회하는 어닝 서프라이즈 기록했다고 밝힘. 변경된 제도가 정상적으로 작동 중임을 확인할 수 있었다며, 하반기 요금 인상을 통한 2022년도 손실분 회수와 미수금 정산단가 책정이 예상되기 때문에 실적 모멘텀이 지속될 것이라고 언급. ▷또한, 전력 사업도 한전 자회사 발전량 감소로 가동률이 2%p yoy 상승하였으며, 원가 배분 방식에 따라 영업이익 739억원 흑자를 달성했다고 밝힘. ▷투자의견 : STRONG BUY[유지], 목표주가 : 78,000원[유지]
에스디바이오센서 (137310)	1분기 적자폭 축소 등에 상승
	▷전일 장 마감 후 분기보고서를 통해 24년1분기 실적 발표. 연결기준 매출액 1,763.89억원(전년동기대비 -3.30%), 영업손실 105.61억원(전년동기대비 적자폭 축소), 순손실 111.65억원(전년동기대비 적자폭 축소). ▷이와 관련, 동사 관계자는 "1분기에는 메리디언 바이오사이언스 관련 무형자산상각비 등 회계적 비용이 발생했지만, 이는 현금 유출이 없는 회계적 비용에 해당한다"라며, "당기부터 비경상적 회계손익이 상당 부분 개선될 것으로 보고 있어 원가율 정상화 등 다수의 재무지표가 개선될것으로 기대한다"고 밝힘. 아울러 별도 기준에 대해 "품목별로는 신속면역진단, 혈당측정, 형광면역진단, 분자진단 순으로 다변화된 매출을 구현했으며, 질병별로는 호흡기 질병, 혈당, 성병 진단 제품 매출이 강세를 보였다"라며, "재고 및 채권 충당금 환입 영향으로 영업이익 14억원을 달성했고, 당기순이익 154억원을 실현해 흑자 전환했다"고 언급.
한화시스템 (272210)	이탈리아 레오나르도와 AESA레이더 안테나 공급 계약 체결 소식에 상승
	▷동사는 언론을 통해 지난 13일(현지시간) 이탈리아에서 유럽의 대표적인 항공우주·방산 기업인 레오나르도와 '경공격기 AESA 레이더' 안테나 공급 계약을 체결했다고 밝힘.양사는 수출용 경공격기 AESA 레이더를 공동 개발할 예정이며, 동사는 안테나(AAU)의 개발·제조를 맡아 내년 9월부터 레오나르도에 수출·납품할 계획이라고 설명. ▷이와 관련, 어성철 대표이사는 "최근 수출이 확대 중인 천궁-II와 같은 지대공 유도무기체계용 다기능레이더(MFR)처럼 미래에는 항공기용 AESA 레이더 또한 자사의 '수출 효자' 제품으로 자리매김할 것으로 기대한다"고 밝힘. 이어 "앞으로도 레오나르도와의 협력을 강화하고 다양한 AESA 레이더의 핵심 장치 및 완제품을 개발해 유럽·아태지역을 비롯해 중동과 중남미 등 다양한 국가로 수출 지역을 확대할 계획"이라고 설명. ▷한편, 레오나르도는 항공기뿐 아니라 레이다·항전 장비 등 다양한 항공 플랫폼과 설루션을 개발하는 글로벌 방산 업체임.
두올 (016740)	30.98억원 규모 주식 소각 결정에 상승
	▷전일 장 마감 후 보통주 1,000,000주(30.98억원) 소각 결정(소각예정일:2024-05-28) 공시. ▷한편, 보통주 1,659,863주(61.00억원) 규모 자사주 처분 결정(기간:2024-06-14) 공 시.
한국가스공사 (036460)	1분기 실적 컨센서스 부합 및 이익 회복 사이클 도래 분석 등에 소폭 상승
	▷삼성증권은 동사에 대해 1분기 매출액이 전년 대비 29% 감소한 12.8조원에 그쳤으나, 영업이익은 57% 급증한 9,216억원을 기록하여 컨센서스에 부합하는 실적을 달성했다고 분석. 특히, 판매 단가와 물량 모두 감소하면서 매출이 감소했으나, 전년도 원료비 및 총괄 원가 정산 등에 따른 기저 효과로 영업이익은 급증했다고 설명. ▷한편, 미수금 증가세가 둔화되고 있으며, 기저 효과에 따른 증익 사이클 도래로 2년 간 중단된 배당 재개 또한 기대해 볼 수 있는 상황이며, 하반기 물가 안정 시 미수금 회수 가능성 또한 유효하다고 판단. ▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 36,000원[유지]
코스맥스 (192820)	1분기 영업이익 시장 기대치 상회 분석 등에 소폭 상승
	▷한국투자증권은 동사에 대해 2024년 1분기 매출은 5,268억원(+30.6% YoY), 영업이익은 455억원(+229.1% YoY, OPM 8.6%)을 기록하여 영업이익이 시장 기대치를 17.9%, 당사 추정치를 15.6% 상회했다고 분석. 시장에서 관심이 많았던 대손상각비는 69억원(한국 49억원, 중국 24억원)을 기록했으며, 당사 추정(48억원)보다 대손상각비 규모가 컸음에도영업이익이 양호했던 이유는, 2022년 인상했던 판매가 효과가 반영됨과 동시에 규모의 경제 효과도 발생하면서 GP마진(+5.3%p YoY, 1.5%pQoQ)이 개선되었기 때문이라고 설명. ▷아울러 동사가 중국 화장품 산업 회복에 수혜를 받는 것과 별개로, 한국 화장품의 비중국 지역으로의수출 또한 꾸준히 증가하고 있다고 밝힘. 미국으로 대표되는 비중국에서의 한국 화장품 인기는 지속적으로 높아지고 있으며, 이에 따라 코스맥스 한국법인은 양호한 매출 증가를 이어갈 전망. 또한, 동사는 C뷰티의 회복과 K뷰티의 인기 상승에 모두 수혜를 받을 수 있으며, 이에 따라 양호한 주가 흐름을 예상. ▷투자의견 : 매수[유지], 목표주가 : 180,000원 -> 200,000원[상향]
동양생명 (082640)	1분기 실적 부진에 하락
	▷전일 장 마감 후 24년1분기실적 발표. 연결기준 매출액 9,612.97억원(전년동기대비 -11.45%), 영업이익 997.06억원(전년동기대비 -47.29%), 순이익 826.72억원(전년동기대비 -44.72%). 별도기준 매출액 9,513.66억원(전년동기대비 -11.81%), 영업이익 1,055.07억원(전년동기대비 -46.19%), 순이익 884.85억원(전년동기대비 -43.45%).
솔루엠 (248070)	1분기 영업이익 컨센서스 하회 및 올해 연간 실적 전망치 하향 조정 등에 하락
	▷BNK투자증권은 동사에 대해 1Q24 매 출액은 3,848억원(21%QoQ, -34%YoY)을 기록해 시장 컨센서스에 부합하였으나, 영업이익은 203억원(36%QoQ, -60%YoY)을 기록하여 컨센서스 대비 18% 하회했다고 밝힘. 이는 수익성 낮은 3in1보드 매출 비중이 상대적으로 커지면서 전체 수익성을 낮아졌기 때문 등으로 분석. ▷아울러 진행 중인 해외 ESL 수주건들이 2Q24말~3Q24에 확정될 것들이 많고, 하반기 의미있는 매출 성장을 예상하지만, 상반기의 실적 부진을 반영하여, 올해 연간 매출액과 영업이익을 각각 8%, 24% 하향 조정한다고 밝힘. ▷투자의견 : 매수[유지], 목표주가 : 39,000원 -> 34,000원[하향]