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피엔티 사업
롤투롤 기술을 활용한 2차전지 소재인 음극, 양극, 분리막을 생산하는 코터, 슬린더, 노칭기 등 장비를 생산하고 있습니다.
피엔티는 2차전지 사업부와 소재 사업부로 구분되어 있으며 매출은 주로 2차전지 사업부에서 나오고 있습니다.
수주잔고
2차전지 사업부의 수주잔고는 13,604억 원 소재사업부는 4,786억 원입니다. 북미지역에 대규모로 배터리 공장을 짓고 있는 것을 보면 수주잔고는 앞으로 더 늘어날 것이라 생각됩니다.
생산능력
수요가 폭발하는 지금 시점에서는 생산능력이 아주 중요하다고 생각되는데 주문 방식으로 생산하니 이런 자료만 가지고는 추가 생산능력을 정확히 알 수 있을 것 같지가 않습니다.
기사를 보면 구미 5공장 가동으로 생산능력이 4배가량 늘어 연간 2조 원대 장비 수주가 가능할 것으로 보인다는 내용이 있습니다. 이걸 믿을 수 있나? 그래서 직원 채용을 찾아봅니다. 공장만 있다고 다 만들 수 있는 것은 아니니까요.
22년 2분기 408명에서 23년 1분기 450명으로 직원이 꾸준히 늘고 있는 것을 확인할 수 있습니다.
연구개발 활동
경쟁사와 비교해서 매출액 대비 연구개발 비율이 높은 것을 확인할 수 있습니다.
연구개발실적은 관련된 내용 찾아보고 했으나 잘 모르겠습니다. ^^; 폐배터리 재활용을 위한 인간-로봇 협업 해체작업 기술 개발은 성일하이텍의 연구랑 같아서 조금 놀랐습니다. 피엔티에서는 어떻게 활용하려고 저걸 연구하는 것인지 ... 연구 부분에서는 미래 먹거리가 될 만한 것을 하고 있는지 알고 싶었으나 지식 부족으로 알아낸 것이 없네요 ㅎ
경쟁업체와 피엔티 강점
2차전지와 관련 국내 회사는 씨아이에스가 있으며 피엔티는 경쟁상의 강점으로 핵심 기술의 보유와 인프라 확보, 토털 솔루션 서비스를 제공하고 연구 등 우수한 인력을 확보하고 있다고 합니다.
실적
매출액과 영업이익도 안정적으로 늘어나고 있으며 이번 배터리 공장 증설의 수혜를 직접적으로 받을 수 있을 거라 봅니다. 언제 실적에 반영될지 정확한 시점을 알 수 없으나 반드시 그 시점이 올 것이라는 것!
투자 생각
관련 기사처럼 연간 2조 원대 수주가 가능하다는 가정과 per25 기준으로 예상해 본다면 피엔티는 시총 7조에 주가는 30만 원 정도가 되지 않을까?
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