금 관련 경제 소식들(10/19)

[홍두깨]

일주일간의 경제 소식과 평론들을 모아서 내용이 길며, 읽는데 보통 40분 이상 소요됩니다. 시간이 빠듯한 분은 관심 있는 부분만 선택해서 보거나 시간을 두고 조금씩 읽으면 됩니다.

일부 글들은 급변하는 경제 상황과 시차가 있어서 그 내용들이 현 상황과 조금씩 다른 경우도 있습니다.

1. 주간 금 시세

2. 경제 소식

           미국 부채 한도, 시간을 끌며 시장은 벼랑 끝에-Telegraph

           피치, 미국의 AAA등급을 부정적 관찰 대상으로-Bloomberg

           미 의회, 디폴트 위협 끝내-Reuters

           중국 신용 평가 회사 다공, 미국 신용 등급 강등-voa news

           시간 벌기: 미국 예산 합의는 금융 재난을 연기하였다-RT

3. 달러의 몰락과 금

           1) 지난 강세장에서 많은 사람들은 금 가격 100달러에서 포기-Tekoa Da Silva

           2) 맥과이어, 서양은 이번 급락에서 엄청난 양의 금을 잃었다-KWN

           3) Art Cashin, 하이퍼인플레이션이 사람들에게 미치는 믿을 수 없는 파괴성- KWN

           4 제임스 터크, 서구는 더욱 절망적이 되는 한편 전개되는 역사적 사태들-KWN

           5) 엘렌이 이끄는 연준은 금에 대한 강세를 의미-USA Watchdog

           6) 마크 파버, 안전 한 곳이 없다-zero hedge

           7) 우리가 막판에 와 있다는 것은 의문이 없다-KWN

           8) 이는 한 나라의 영혼을 위한 싸움이다-KWN

           9) 미국 정부 EBT 자금 동결-Mac Slavo

           10) John Ing, 중국은 미국에 대한 최악의 상황을 설정하고 있다-KWN

           11) Stephen Leeb, 중국은 전체 미국금융시스템을 컨트롤 할 힘을 얻을 수도 있다- KWN

           12) Keith Barron, 미국에서 일어나고 있는 것에 대한 놀라운 실체-KWN

           13) 중국이 달러에 반대로 움직이는 9가지 신호들-Michael Snyder

1. 주간 금 시세

부채 한도를 올리지 않으면, 나아가서 달러 인쇄를 하지 않으면 미국 정부는 부채에 대하여 디폴트하게 된다는 두려운 공포감을 세계 금융 시장에 다시 각인하면서 미국 정부는 세계 금융 시장들의 환호를 받으며 청산의 날을 다시 몇 개월 뒤로 미루는데 성공하였습니다. 부채에 관한 한 재무부에 백지 수표를 넘기는 것과 같은 이러한 현 부채 한도 임시 연장은 지난 봄 이후 두 번째이고 이제는 언제든 부채 한도로 인한 디폴트 위기 때마다 써먹을 수 있는 관례로 굳혀져 갑니다.

3대 신용 평가 회사들이 알면서도 못하는 말을 중국의 신용 평가 회사인 다공은 미국 신용 등급을 강등하면서 “본질적인 것은 바뀐 것이 없으며 부채 문제의 일시적 해결은 미국 재정 적자의 근본적인 난제를 진정시키지 못하거나 장기적인 상환 능력을 개선하지 못하며 향후 언제든 디폴트를 일으킬 수 있다”고 말했습니다.

어쨌든 당장의 위기의 불길을 끄는데 급급하면서 달러를 지기키 위해 여러 시장들을 조작하는 동안 실물 금은 매월 수백 톤씩 대량으로 중국으로 넘어가고 있습니다.

주간 종이 금 차트입니다.

 

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2. 경제 소식

미국 부채 한도, 시간을 끌며 시장은 벼랑 끝에

2013년 10월 13일, Telegraph

http://www.telegraph.co.uk/finance/economics/10376058/US-debt-ceiling-Markets-on-edge-as-talks-drag-on.html

워싱턴에서 회담이 궁지에 빠지면서 세계 은행 총재는 미국이 위험한 순간으로부터 며칠 남지 않았다고 경고한다.

미국 정치인들이 주말에 걸쳐 부채 한도를 올리는데 타결을 보지 못하여 16.7조 달러 부채 한도 도달에 불과 며칠을 남겨둔 후 시장은 변동성 심한 거래일들에 대하여 대비하고 있다.

간밤에 상원 지도자들은 협상이 도달할 것이라는 그들의 믿음을 말했지만 구체적인 해법의 부족은 IMF와 세계 은행의 연례 회의를 위해 워싱턴에서 모인 국제 공동체를 당황스럽게 하였다.

세계 은행의 김 용 총재는 경고하기를 정치인들이 디폴트를 면하기 위한 계획을 내놓지 않는 한미국은 “위험한 순간으로부터 불과 며칠 남겨두지 않았다”고 했다.

“만약 이것이 온다면 개발 도상국들에는 재난적인 사건이 될 수 있고 선진국들 역시 크게 손상을 입히게 될 것이다”고 그는 말했다.

크리스틴 라가르드 IMF 총재는 자신의 경고를 반복하여 미국 부채 한도 인상의 실패는 “세계에 대대적 파열을 일으킬 것”이라고 했다. IMF는 앞서 경고하기를 부채 한도 인상을 하는데 합의에 도달하는 것은 세계 경제에 중요한 임무라고 하였다.

워싱톤은 10월 17일에 부채 한도에 도달하게 되어 있으며 이날 미국은 비용을 지불하기 위한 새로운 현금을 조성하는 “이례적인 조치들”이 바닥나게 되어 미국 국가 부채에서 유례가 없었던 디폴트를 할 위험을 안고 있다.

공화당이 장악한 하원과 백악관 사이의 대담이 토요일 좌절되면서 관심은 민주당이 주도권을 쥐고 있는 상원으로 쏠렸다.

하원 공화당이 제안한 6주간 연장 제안은 오바마 대통령과의 회담 후 거부되었고 상원 민주당이 제안한 보다 긴 연장 제안은 공화당에 의해 거부되었다.

하지만 상원의 상대 지도자들 사이의 돌파 회담은 목요일 다가오는 시한 전에 해법의 일부 희망을 점화시켰다.

“주식 시장에선 부정적 반응이 있을 것이지만 이제 압력은 워싱턴으로 가고 있다”고 캐봇 자금 운영사의 윌리엄 래르킨이 말했다. 월요일 주식 시장은 열리지만 채권 거래는 국경일로 문을 닫는다.

교착 상태는 이제 신뢰를 손상하고 있고 회복에 영향을 주고 있다고 워싱턴의 한 국제 금융의 위성 기관 은행가들은 경고하였다.

“완전히 재난이 될 것이다,”고 도이치 은행의 부회장인 안슈 자인은 말했다. “이는 급속히 확산되는 치명적 질병이 될 것이다.”

제이피 모건의 CEO 제이미 다이몬 말하기를 “여러분들이 이해할 수 없는 방식들로 세계 경제 전반에 파문을 일으킬 것이다”고 했다.

피치, 미국의 AAA등급을 부정적 관찰 대상으로

2013년 10월 15일, Bloomberg

http://www.bloomberg.com/news/2013-10-15/u-s-aaa-rating-put-on-negative-watch-by-fitch-on-delayed-budget.html

미국의 AAA신용 등급은 피치에 의해 부정적 관찰 대상으로 놓였고 피치는 미국 정부의 부채 한도 인상의 실패를 언급하였다.

“정치적 벼랑끝 전술과 줄어든 재정 유연성은 미국 디폴트 위험의 가능성을 증가시켰다,”고 파리에 본사가 있는 Fimalac과 뉴욕에 본사가 있는 Hearst의 공동 소유인 피치는 성명에서 말하였다. 피치는 부채 한도가 인상될 것으로 예상한다고 재차 말하였다.

잭 류 재무부 장관은 의회에 말하기를 부채 한도가 넘는 것을 피하기 위해 사용되고 있는 이례적인 조치들은 10월 17일이 되기 전에 소진될 것이라고 했고 재무부는 채무를 지불하기 위한 약 3백억 달러를 갖게 된다고 했다. 피치는 말하기를 2014년 1분기에 미국의 부정적 전망을 해소할 것으로 본다고 했다.

재무부 성명에 따르면 “발표는 의회가 경제 드리워진 디폴트 위협을 제거하는 행동을 하여야 한다는 긴급함을 반영하는 것”이다.

S&P는 GDP에 대한 늘어나는 부채 비율을 억제하기 위한 합의 부족과 워싱턴의 교착 상태에 대하여 2011년 8월 미국의 최고 등급을 박탈하였다. 5월의 의회 예산국에 따르면 미국의 GDP에 대한 공공 부채 비율은 내년 76.2%의 절정을 이룬 후 2015년 74.6%로 하락할 전망이다.

“재무부는 부채 상환의 우선 순위를 정하지 못할 수 있고 그렇게 하는 법적 권한을 갖는지 여부가 불확실하다,”고 피치는 채권 보유자들에 대한 미국의 지불에 대하여 말하였다. “미국은 시민들에 대한 사회 보장 지불뿐만 아니라 직원들과 공급업체에 대한 지불의 광범위한 지연을 하지 않을 수 없는 위험을 안고 있다. 이 모든 것은 미국 국가 신용과 경제의 인식에 손상을 가할 것이다.”

무디스는 미국의 안정적 AAA등급을 부여하고 있고 이번 주 부채 한도가 인상되어 디폴트를 피할 것을 예상한다고 말했다.

2012년 7월 10년 만기 국채 금리가 1.38%의 기록적인 저점으로 하락하면서 S&P의 강등은 투자자들이 더 많은 비용을 요구하는 결과를 일으키지 않았던 한편 세계 주식 시장은 2011년 7월 26일부터 2011년 8월 12일까지 6조 달러의 손실을 일으켰다. 10년 만기 국채 금리는 2.73%까지 올랐다.

합하여 2.4조 달러의 미국 국채를 들고 있는 중국과 일본은 부채 한도 교착 상태를 해소하라는 압력을 올렸다.

미국이 아마도 재정 위기를 피한다고 해도 일본은 보유채권에 대한 그 어떤 디폴트의 영향도 고려하여야 한다고 일본 재무상 타로 아소는 10월 8일 말했다. 중국의 재무 차관 주 광야오는 10월에 말하기를 미국은 디폴트를 피하여야 한다고 인민일보가 보도하였다.

올해 남은 회계 연도 동안 영향을 주는 850억 달러와 더불어 향후 9년간 총 1.2조 달러 삭감은 정부가 예산 축소 수단들을 대체하는 방식에 합의하지 못하였던 3월에 일어났다. ‘시퀘스터’로 알려진 이 삭감은 연방 부채 한도를 올리기 위한 2011년 합의의 일부였다.

미국은 1941년 뉴욕에 본사를 둔 S&P에 의해 최고 등급을 받았다. 1917년 이후 미국에 Aaa등급을 부여한 무디스는 2011년 8월 미국에 부정적 관찰을 부여하였다.

미 의회, 디폴트 위협 끝내

2013년 10월 17일, Reuters

http://www.reuters.com/article/2013/10/17/us-usa-fiscal-idUSBRE98N11220131017

미 의회는 수요일 부분적 정부 폐쇄를 끝내고 금융 재난을 위협할 수 있는 역사적 부채 디폴트에서 미국을 꺼내는 막판 합의를 승인하였다.

세계 금융 시장들을 불안하게 하였던 정치적 벼랑 끝 정책의 몇 주를 마감하면서 오바마 대통령은 상원과 하원이 통과시킨 지출 조치들에 신속히 서명하였다.

백악관 예산국은 수 십 만 명의 연방 직원들에게 목요일 근무지로 복귀하라고 말했다.

하지만 막판 협상은 일시적 치유만을 제공하고 있으며 공화당과 민주당을 나누고 있는 지출과 적자의 기본적 사항들을 해결하지는 못하였다. 그것은 1월 15일까지 정부에 자금을 조달하게 하고 2월 7일까지 부채 한도를 인상하게 하는 것이어서 미국인들은 내년 초에 또 다른 정부 폐쇄와 혹독한 예산 싸움에 직면하게 할 가능성이 있다.

중국 신용 평가 회사 다공, 미국 신용 등급 강등

2013년 10월 17일, voa news

http://www.voanews.com/content/reu-china-rating-agency-cuts-us-sovereign-credit-rating/1771402.html

중국의 신용 평가 회사는 목요일 미국 신용 등급을 한 단계 낮추어 A에서 A-로 하였으며 정부의 부채 한도를 올리기 위한 의회의 타결된 합의는 부채 문제의 원인을 해결하지 못하였다고 말했다.

다공 글로벌 신용 평가 회사는 말하기를 부채 문제의 일시적 해결은 미국 재정 적자의 근본적인 난제를 진정시키지 못하거나 장기적인 상환 능력을 개선하지 못하며 향후 언제든 디폴트를 일으킬 수 있다고 했다.

“합의가 의미하는 것은 당분간 부채 디폴트로부터 피했다는 것 뿐이며 정부의 차입 성장은 전체 경제 성장과 재정 수입을 크게 앞질렀다는 사실은 바뀌지 않았다,”고 중국 최대의 신용 평가 회사는 성명에서 말했다.

미 의회는 수요일 부분적 정부 폐쇄를 끝내고 금융 재난을 위협할 수 있는 역사적 부채 디폴트에서 미국을 꺼내는 막판 합의를 승인하였다.

다공은 말하기를 2009년 오바마 대통령 집무 이후 다섯 번째인 부채 한도 인상은 부채 상환 능력을 향상하는데 필요한 재정 기본적 사항들을 개선하는 미국 정부의 무능력을 추가로 입증하였다고 했다.

다공은 말하기를 미국에 대한 부정적 전망을 유지한다고 했으며 연준은 양적 완화 정책을 통하여 달러를 시장에 계속 주입하고 있으며 미상환 부채의 가치를 훼손하고 채권자들의 이익을 손상시키고 있다고 했다.

강등은 미국을 다공의 최고 등급보다 몇 단계 아래로 두는 것이고 브라질, 이스라엘과 파나마 등의 나라들과 같은 등급이다.

다공의 등급은 중국 밖에선 거의 주목되지 않고 있으며 주요 국제 신용 평가회사들은 대부분 나라들을 중국 평가 회사와 대단히 다르게 분류하고 있다.

다공은 평가하기를 미국의 해외 채권자들은 달러 약세로 2008년과 2012년 사이에 6천 285억 달러 손실을 볼 수 있었다고 했다.

중국은 미국 국채의 최대 보유자이다.

다공의 시각은 반드시 중국 정부의 입장을 대변하는 것은 아니지만 그 분석은 정부 관료들로부터 종종 일치되기도 한다.

중국 재무 장관 주 광야오는 앞서 미국 정부에 재정 절벽 문제를 해결하고 국제 금융 시장의 안정성을 유지하기 위해 “구체적인 단계들”을 취하라고 촉구한 바 있다.

목요일 관영 신화 통신의 논평은 미국의 양당dl 벼랑 끝 전략을 취하였다고 했다.

“워싱턴의 이야기는 미국의 채권자들에게 교훈을 가르치고 있다: 미국 정치인들은 부채 보유자들의 이익을 희생하며 서로 싸울 태세가 되어 있고 미국 채권은 더 이상 안전한 투자가 아닐 수 있다,”고 논평은 말했다.

그 논평은 공식 정책을 반영하는 것은 아니지만 고위층이 가지고 있는 시각을 보여준다.

피치는 미국의 정치적 벼랑 끝 전술 때문에 화요일 미국의 AAA등급에 대하여 부정적 관찰을 두었다. 무디스는 미국을 Aaa로 두고 있고 S&P는 AA+로 두고 있다.

시간 벌기: 미국 예산 합의는 금융 재난을 연기하였다

2013년 10월 17일, RT

http://rt.com/business/us-debt-ceiling-budget-292/

오바마 대통령과 의회는 2월까지 부채 한도를 연장하는데 서명을 하였다. 새 입법은 미국 예산 논쟁에 일시적 해결을 하였을 뿐이고 미국이 차입을 제한할 것인지에 대한 의문을 주고 있다.

2월 7일까지 16.7조 달러의 부채 한도를 연장하는 한편으로 연장 합의는 16일간의 부분 정부 폐쇄 후 정부를 다시 문 열고 1월 15일까지 지출 차입을 할 수 있게 할 것이다.

3개월간의 시간 동안 미국 정책가들은 다시 예산과 워렌 버핏이 ‘정치적 대량 살상 무기’라고 한 부채 한도를 손볼 것이다.

비록 미국 정책가들이 새로운 부채 한도를 명기하지 않았지만 양당 정책 센터 연구소는 2014년 12월까지 채무를 상환하기 위해 1.1조 달러가 인상되어야 한다고 평가한다.

S&P는 평가하기를 폐쇄 비용은 미국 경제에 매일 15억 달러씩 240억 달러라고 수요일 말했다. 또한 4분기 GDP를 0.6% 깎았다고 했다.

백악관과 의원들아 이번에 기술적 디폴트를 겨우 면하였다고 해도 해법은 일시적이다.

월가는 디폴트를 피한 것에 환호하였다.

아시아의 시장들은 분열된 열기로 소식을 접했지만 일반적 시장 분위기는 미국의 디폴트 모면에 반겼다.

“내년 2월 다음 논의가 있을 때까지 세계 시장은 재기가 있을 것이다,”라고 델로이트 CIS의 맬콤 코츠는 말했다.

“미국이 디폴트를 감당할 수 있을까? 그 답은 완전히 아니다 이다. 디폴트에서 얻을 것이 하나도 없다,”고 그는 RT에 말했다.

“지속되는 합의를 협상하기 위해 정치인들의 단기적 방향 전환은 소비자 신뢰에 부담을 더 할 듯하다,”고 S&P는 썼다.

워싱턴의 정치적 교착은 이미 소비자들로 하여금 미국 경제의 전망을 낮게 평가하게 하였고 리만 브라더스 붕괴 이후 가장 급격한 1주일간의 하락을 기록하였다.

“만약 정부 폐쇄 혹은 그보다 더한 것과 함께 정부 정책 벼랑끝 전술이 다시 표면으로 오를 것을 사람들이 두려워한다면 그들은 그들 지출을 하는 것을 두려워할 것이다. 그것은 또 다른 성탄절 휴가를 가리키는 것이다”고 S&P는 보고서에 썼다.

의회가 2011년 여름 재정 절벽에 거의 갔을 때 소비자 신뢰는 8월에 31년만의 최저를 기록하였다.

부채 디폴트에 거의 접근하고 막판에 부채 한도를 올리는 것은 워싱턴에서 새로운 관행이 아니다. 미국 부채 한도는 거의 1세기 동안 자리하고 있었고 미국의 정책가들은 돈을 빌리고 미국인들에게 약속어음을 발행하면서 그들 소비력을 항상 상승시켜왔다.

미국의 부채 한도 혹은 정부가 보유할 수 있는 부채의 양은 1960년 이후 민주당과 공화당 양당 대통령들 하에서 79차례 인상되었다. 현재 부채는 16.7조 달러이고 국내외에 산재해 있다.

“이렇게 심한 부채를 안은 사람은 없으며 계속 상승하고 있다”고 싱가포르에 본사를 둔 로저스 홀딩 회장인 짐 로저스는 RT에 말했다.

 

(미국 부채 현황)

투자자들과 중앙 은행들은 정치에 초점을 계속 맞출 수는 없고 상승하는 부채의 위험에 초점을 맞추어야 한다고 헨리 그룹의 수석 경제 전문가인 마틴 헤네커는 RT에 말하였다.

“진짜 문제는 부채 한도가 아니고 부채이다. 우리의 관점에서 진짜 사안은 투자자들과 중앙 은행들이 지금 최근에 더욱 커지고 있는 위험을 보아야 한다는 것이다. 그것은 상승하는 금리와 연결되어 있다,”고 헨리 그룹은 말하였다.

상승하는 금리는 미국에 더 많은 비용 부담을 주기 때문에 지켜보아야 할 중요한 것이다.

“금리의 추가 상승은 불일치에 의해서가 아니라 돈이 바닥나기 때문에 미국을 디폴트로 보낼 수 있게 된다,”고 헤네커는 말하였다.

워싱턴에서 예산 전쟁은 투자자들에게 정책가들이 양적 완화로 알려진 매월 850억 달러 채권 매입 프로그램을 줄이는 것을 연기할 가능성이 높다는 것을 시사하였다. 연준은 9월 18일 채권 매입 축소를 삼가겠다고 결정하여 시장들을 놀라게 하였다.

“그들은 계속 완화 정책을 펼 듯하다고 나는 생각한다. 줄이는 것은 금리를 당장 상승시키기 때문에 줄이는 것이 아니라 오히려 양적 완화를 확대할 수 있다,”고 헤네커는 RT에 말하였다.

3. 달러의 몰락과 금

1) 지난 강세장에서 많은 사람들은 금 가격 100달러에서 포기

(David Morgan: “During The Last Bull Market, Alot Of People Gave Up At $100 Gold”)

2013년 10월 11일, Tekoa Da Silva

http://bullmarketthinking.com/david-morgan-during-the-last-bull-market-alot-of-people-gave-up-at-100-gold/

이번 주에는 모건 보고서의 발행자인 데이빗 모건을 다시 생각하는 기회를 가졌다. 그것은 멋진 대화였고 데이빗 모건은 9살에 은 시장을 공부하기 시작하였으며 “은의 대가”로 알려졌다.

대담 동안 데이빗은 1970년대 귀금속 강세장 동안 직접 관찰한 내용에 대하여 말하였고 대부분다른 사람들이 수건을 던지는 동안 위치를 고수하여야 한다는 확신에 대하여 말하였다. 데이빗에 따르면 기본적 사항들에 대한 분명한 이해를 갖는 이들은 최종 시장 가속점에 참여할 수 있다.

단기 기술적 모습에 대하여 데이빗은 언급하기를 “광산 업체들은 지금 저점에 있고… 나는 바닥인지 아닌지 모르지만 내겐 바닥으로 보인다는 것은 확실하다. 6월 28일에 중요한 반전이 있었다고 나는 확신하다. 그러나 다시 말하면 시간이 말해 줄 것이다.

1970년대에 중간에 있었던 동요를 회상하면서 데이빗은 말했다, “처음 강세장 동안을 나는 회상해보면 금은 1971년 공식 기준 가격에서 풀려난 것에서부터 시간이 지나 온스당 200달러까지 급등하였다. 그리고 매도가 나와 온스당 100달러로 내려갔다. 사람들은 금이 온스당 100달러로 내려오자 온스당 200달러 갔다는 것을 믿을 수 없었다. 많은 사람들은 포기하였고 온스당 200달러로 회복하는데 시간이 좀 걸렸다.

온스당 200달러로 회복을 한 후 사람들은 이것이 이중 천정이라고 주장하였지만 금은 온스당 200달러에서 850달러로 올라갔다.

만약 여러분이 진정 이 부분에 대한 확신을 갖는다면 기본적 사항들이 바뀐 것이 있는지 검토를 해보기 바란다. 그리고 기본적 사항들이 바뀐 것이 없다면 입장을 고수하여야 한다. 고수하여야 하는 또 다른 이유는 아무도 그것을 원하지 않을 때가 살 수 있는 최선의 때이기 때문이다. 금광 주들의 경우 지금이 바로 그런 때이다. 엄청난 기회인 것이다.

지난 40년간 은 시장에 투자한 것을 근거로 한 그의 최종 언급으로 데이빗은 말하기를 “모든 시장들은 가속 시점이 있게 마련이다. 그 시점은 투자를 하여야 하는 시점이 되고 일단 그것이 일어나면 가격은 상승쪽으로 가속하며 나는 그것이 귀금속 시장에서 일어날 것으로 예상하고 있다. 지금은 아니지만 그것이 일어날 것으로 나는 진정 확신한다.”

2) 서양은 이번 급락에서 엄청난 양의 금을 잃었다

(Maguire - West Loses Staggering Amount Of Gold In Takedown)

 2013년 10월 12일, KWN

번역: 제리(카페 회원)

에릭 킹: “앤드류, 금의 급락이 진행되면서, 얼마나 많은 양의 금이 시장에 풀려 나왔는가?”

매과이어: “예를 들면, 단 한 차례의 거래에서 80톤의 종이 금이 들어온 적도 있다. 누가 이 금들의 매수자 측이라고 생각하는가? 이 무질서한 거래를 틈타 중앙은행들이 들어와서 문자 그대로 조용히 금을 매수했다. 이 종이 금 공급은 레버리지가 걸려 있으며 대차거래가 없는(naked) 공매도라는 것을 명심하기 바란다. 그것은 레버리지가 걸려 있는 것이다...

스팟 시장에서 레버리지 없는 매수는 사실상 처음부터 감춰져 있다. 그러나 레버리지 없는 매수는 현재의 공급을 따라 잡을 것이다.

오늘 하루만 해도 80톤이 넘는 금이 들어왔지만, 그 금들은 모두 시장에서 사라졌다고 할 수 있다. 나는 이번 달에 또 상하이에서 250톤의 거래량이 나와서 전 세계의 금 공급량을 먹어치우는 것을 보게 될 것이라고 예상한다.

1,300달러 아래에서 중앙은행들은 확실히 금을 매수하고 있다. 우리는 아주 큰 국가 매수자가 1,270달러에서 매일, 매일, 매일 거래장에 앉아 있던 것을 알고 있다. 금요일에 그 가격대는 갑자기 채워졌다. 시장에 너무 많은 가짜 금들이 있기 때문에, 중앙은행이 금을 매수하는 것은 가려져서 노출되지 않을 뿐이다.

바로 지난주에 나는 시장에 수백 톤의 금 공급이 있는 것을 보았다--문자 그대로 수백 톤이다. 그러나 그것들은 모두 종이 금이기 때문에 나는 공급이라고 말하기도 어렵다. 그 가짜 금들이 한 짓은 금의 진짜 펀더멘탈을 희석시키기 위한 것이다. 그러나 우리는 1,800달러든 1,200달러던 신경 쓰지 않고 매수하려는 (아시아) 바이어들을 손님으로 받게 될 것이다.

핵심은, 서양이 금을 이 수준까지 디스카운트 할 때마다 아시아의 금 축적을 가속시킨 다는 것이다. 더 중요한 것은, 그 덕분에 준비금을 비축하려는 중앙은행들이 더 빠르게, 노출되지 않고 금을 비축할 수 있다는 점이다.

솔직히 말해, 나는 이미 피해가 발생했다고 생각한다. 실물 시장과 종이 금 시장 사이의 침해와 분리는 이미 극한까지 진행되었기 때문에, 나는 도대체 어떻게 시장이 유지되는지 믿지 못할 정도이다. 우리는 이미 아무것도 믿을 수 없는 상황을 넘어서고 있다.“

에릭 킹: “당신은 이번 급락을 지켜보면서, 서양이 얼마나 많은 금을 동양에 넘겨줬다고 생각하는가?”

매과이어: “수백 톤이다. 금은 지난주 1,300달러 중반에서 100달러 가까이 떨어졌다. 그 사이 엄청난 양의 종이 금이 팔렸고, 그 종이 금 공급은 실물로 바뀌어 시장에서 사라지고 있는 중이다.”

3) Art Cashin, 하이퍼인플레이션이 사람들에게 미치는 믿을 수 없는 파괴성

(The Incredible Destructiveness Of Hyperinflation To A People)

2013년 10월 12일- KWN

번역: 제리(카페회원)

1922년 오늘 독일중앙은행과 재무부는 침체한 경제를 “점프 스타트”하기 위해서 그들이 이전에 노력하면서 시작한 불가피한 과정에 발을 들여놨다. 그들은 몇 달 전에 더 많은 양적 완화가 필요하다고 결정했다. 그들의 노력은 처음에 약간의 효과를 보였다. 그래서 “많은 것이 더 좋다”라는 정부의 이론에 따라, 그저 점점 더 많은 돈을 찍었다.

그러나 경제 침체는 계속 되었고, 그들은 계속해서 통화 발행량을 늘렸다. 그들은 가용한 돈을 계속 찍기만 한 것이다. 그러나 아무런 반응이 없었다. 그러다가, 갑자기 가격들이 믿을 수 없을 정도로 폭발하기 시작했다(그것이 산업 활동에 의한 것은 아니었다).

이날 독일 정부는 시장 현실에 맞는 숫자를 사용하기로 결정했다. 마르크를 평가절하한 것이다. 1달러는 20억 마르크로 결정되었다. 1차 세계대전 초기에, 1달러는 단지 4.2마르크에 불과했다. 쉽게 말하면, 1달러를 얻기 위해 당신은 4.2마르크만 지불하면 됐다. 그러나 이제 1달러를 얻기 위해 20억 마르크가 필요하게 된 것이다. 그리고 13개월 후 (1923년 11월 말)에는 1달러를 얻기 위해 4.2조 마르크가 필요하게 된다. 10년 동안 돈의 양이 1조 배 증가한 것이다.

10억이나 1조와 같은 숫자들은 심리를 마비시키는 경향이 있다. 그것들은 “실제로” 감을 잡기에 너무 큰 숫자들이다. 30년 전에 NYSE(옮긴이: 뉴욕증권거래소)의 오래된 한 멤버 (당시에도 트레이더들은 있었다)는 나에게 그림을 보여주며, 기억에 남는(적어도 나에게는) 예를 보여줬다. “젊은이, 백만 달러를 벌고 싶은가?” “네, 그럼요” 나는 걱정스럽게 대답했다. “그러면 매주 500달러를 40년 동안 저축하면 돼.” 나는 이후 백만 달러가 매주 500달러를 40년 동안 저축해야 하는 금액이라는 것을 잊은 적이 없다(물론 그것은 이자를 계산하지 않은 것이다). 10억 달러를 모으기 위해서는 매주 50만 달러를 40년 동안 저축해야 한다. 그리고... 1조 달러를 모으려면 매주 500만 달러씩 40년을 모아야 한다. 아마 이런 예를 들어도, 이 엄청난 액수는 감을 잡기가 어렵다.

다른 예를 들어보자. 이해하기 힘든 독일 인플레이션의 범위를 이해하기 위하여, 가장 기본적인 것부터 시작하는 것이 좋을 듯하다. 예를 들면 한 덩어리의 빵 같은 것 말이다. (더 간단히 하기 위해서 마르크와 페니 대신 달러와 센트를 사용하겠다. 이해하기 훨씬 편할 것이다.) 전쟁 전 1914년 중반에 1파운드의 빵은 13센트였다. 2년 뒤에는 19센트가 되었으며, 또 2년 뒤에는 22센트가 되었다. 1919년에는 26센트였다. 이제 재미있는 일이 벌어진다.

1920년에 1파운드의 빵은 1.2달러, 1921년에는 1.35달러가 된다. 1922년 중반에는 3.50달러, 1923년 초에는 700달러로 껑충 뛴다. 5년 뒤에 그것은 1200달러가 되었고, 9월에는 2백만 달러, 한달 뒤 에는 6억 7천만 달러가 된다(광범위한 지역에서 폭동이 발생한다). 그 다음달에는 30억 달러가 되었고, 중순에는 천억 달러가 되었다. 그리고는 모든 것이 붕괴했다.

다시 “마르크”로 돌아가자. 1913년에 독일의 총 통화량은 60억 마르크였다. 1923년 11월, 한 덩어리의 빵은 4280억 마르크가 된다. 1킬로의 버터는 6조 달러가 된다(당신은 10년 만에 1킬로의 버터가 국가의 총 통화량보다 1000배 이상 비싸지는 것을 눈치 챌 것이다).

어떻게 이 모든 일이 일어 날 수 있었을까? - 1913년 독일은 견고하고, 부유했으며, 발전한 문화와 인구를 보유하고 있었다. 유럽 대부분의 나라와 마찬가지로 (카이저 아래의) 군주제였다. 그러나 프란츠 페르디난드 대공이 1914년 사라예보에서 암살된 후 세계는 전쟁으로 들어갔다. 양측은 상대방이 감히 전쟁까지는 하지 못하리라고 확신했다. 결국 글로벌 치킨 게임은 거대한 전쟁으로 발전했다.

독일의 스타프 장군은 전쟁은 짧고, 편안할 것이라 생각했으며, 전쟁 비용은 승자가 되어 전후 배상금을 받아 조달할 수 있으리라 생각했다. 그러나 전쟁은 길었고, 젊은이들은 죽거나 부상당했다. 독일은 패했으며, 결국 전후 배상금을 받는 것이 아니라 보상해야 하는 처지가 되었다.

상황은 갑자기 악화되는 것이 아니다. 그렇다. 적자는 치솟았지만, 그 중 대부분은 국내외 채권 구매자들이 부담했다. 학자들이 지적한 것처럼... “정부가 현재의 적자를 메우기 위해 미래의 흑자를 돌릴 수 있다고 믿는다면, 국내외 대중은 기꺼이 새로운 국채를 구매했다.” 속된말로 국외 채권 구매자들은 이렇게 말했다 - “헤이 이 나라는 훌륭한 나라야, 그리고 지금 상황은 경제에 있어서 속도 방지턱에 불과할 거야.” (당신은 이런 일이 다시 일어날 것이라고 상상할 수 있겠는가?)

상황이 악화되기 시작하면서, 아무도 문제를 해결할 엄두를 내지 못했다. 그들은, 양적 완화를 중단하면 폭동, 시민전쟁, 그리고 공산주의가 발생할까 봐 두려워했다. 그래서 그들은 그들이 하고 있는 것이 파괴적인 것을 알았지만, 머니 프린팅을 중단했을 때 훨씬 더 파괴적인 일이 발생할 것이라는 두려움 때문에 그것을 계속했다.

화폐, 문화 그리고 혼돈 - 독일의 하이퍼인플레이션 전설에 나타나는 숫자가 감을 잡기 어렵다면, 그것이 문화와 국가, 그리고 세계의 대부분을 어느 정도까지 파괴했는지 가늠하는 것을 훨씬 더 어려울 것이다.

사람들의 저축은 갑자기 가치가 사라졌다. 연금은 아무런 의미가 없었다. 만약 당신이 매달 편안한 400 마르크의 연금을 받고 있었다면, 한달 만에 그것은 휴지가 되었다. 사람들은 며칠 만에 월급의 가치가 평가절하되는 것을 피하기 위하여 일급을 요구했다. 결국 그들은 수레 요금이 오르는 것을 피하기 위하여 하루에 두 번씩 임금을 요구했다. 사람들은 석탄 대신 마르크를 태워 난방을 했다. (그것이 훨씬 풍부했고, 저렴했다.)

중산층은 완전히 파괴됐다. 당시에는 임대가 유행이었기 때문에, 집을 소유하지 않은 수 천 수 만명이 노숙자가 되었다.

그리고 문화적 붕괴는 훨씬 더 큰 피해를 입혔다.

사회학자들은 당시는 약혼 결혼의 시대였다고 한다. 가족은 허리띠를 졸라매고 저축해서 그들의 딸이 좋은 결혼을 할 수 있도록 결혼지참금을 저축했다. 그러나 갑자기 그 결혼지참금은 가치가 없어졌으며, 눈 녹듯이 사라졌다. 동시에 결혼의 모든 희망도 날아갔다. 새침하게 미래의 멋진 왕자님을 기다리던 처녀들은 이제 모든 희망을 잃어버린 것이다. 사회적 도덕성은 붕괴하기 시작했다. 성난 20대는 점점 증가하여, 소동을 일으키기 시작했다.

모든 희망과 시스템, 정부에 대한 믿음은 붕괴했다. 문화와 경제는 분해되었으며, 혼란과 거리폭동 속에서 거래를 하면서 권력을 잡기 위해 노력한 히틀러라는 남자가 나타났다. 그리고 2차 세계대전이 발발했다.

우리는 적자 지출을 보증하여, 현대 인플레이션의 아버지라고 부르는 한 남자의 말로 이 리뷰를 마치는 것이 가장 좋을 것이라 생각한다. 다음은 존 메이나드 케인즈가 말한 주제이다. :

계속되는 인플레이션 과정을 통해 정부는, 비밀스럽고 눈치 채이지 않게, 시민의 재산의 중요한 부분을 몰수할 수 있다. 이 방법으로 정부는 재산을 몰수 할 수 있을 뿐 아니라 많은 사람을 가난하게 만들고, 시스템에서 부당이익을 취하는 자들을 부자로 만들 수 있다. 그들은 인플레이션의 수혜자가 된다.

사업가들을 수혜자로 바꾸기 위해서는 자본주의에 타격을 입혀야 한다. 그래야 불평등한 보상을 영속적인 것으로 만드는 심리적 평형상태를 파괴할 수 있기 때문이다.

레닌은 확실히 옳았다. 화폐를 타락시키는 것은 사회에 존재하는 기초를 가장 미묘하고 확실하게 뒤엎는 방법이다. 그 과정은 모든 숨겨진, 파괴적 측면의 경제적 법칙의 힘을 이용하며, 백만 명중에 한 명도 알아차릴 수 없을 정도로 비밀리에 진행된다. 폭력적이고 임의적인 계약의 병폐로 사회보장이 먼저 타격을 받으면, 기업가 계층의 증오를 결합하여 과정은 진행된다.... 19세기의 정부는 빠른 속도로 사회적, 경제적 질서를 유지할 수 없게 된다.

반세기 동안 미국의 트라우마가 공황-시기의 실업이었다면, 독일의 트라우마는 하이퍼인플레이션이었다. 독일에서는 술을 사서 마시는 동안에도 술 가격이 급격하게 올랐다. 몇 년 전에 연준의장 버냉키가 “인쇄기”의 힘을 말했을 때 많은 사람들이 걱정을 하게 된 것은 바로 “독일의 경험” 때문이었다. FOMC를 포함한 많은 사람들이 양적 완화의 예상치 못한 결과를 우려한 것 역시 그 이유 때문이다.

4) 서구는 더욱 절망적이 되는 한편 전개되는 역사적 사태들

(Historic Events Unfolding As West Becomes More Desperate)

2013년 10월 14일, KWN

40년 넘게 거래를 해온 제임스 터크는 말하기를 “서구의 조작은 커지고 있는 실물 금 수요에 의해 분쇄될 것”이라고 했다.

Turk: “지금 도취감은 놀라운 것이다. 워싱턴에서 예산 싸움은 부채 한도 싸움으로 되었고 지금까지 시장 반응은 미국 정부의 지불 능력과 달러의 미래에 달린 것을 고려할 때 놀랍도록 온건하다.

주말에 있었던 앤드류 매과이어와 아트 캐신의 KWN 대담을 들었을 때 이점이 내 마음에 다가왔다. 그들은 훌륭하다. 각 대담은 두 번이나 들을 정도로 통찰력이 있고 훌륭한 정보들이었다.

매과이어는 “합성 공급”이라는 용어를 사용하였고 금 시장에 주는 영향을 정확하게 묘사한 것이라고 나는 생각한다. 그의 결론은 금 가격을 계속 누르기 위하여 시도하는 이런 종이 파생 상품들의 매도는 결코 강세장의 기본적 내용들을 바꾸지 못한다고 했고 나는 전적으로 동의한다.

오늘날 내가 보고 있는 것은 1960년대 일어난 것과 많이 흡사하다. 당시에 미국 정부는 35달러 가격을 유지하기 위하여 포트 녹스에서 12,000톤의 금을 방출하였는데 그 가격은 1960년대 달러 구매력으로 측정하였을 때 터무니없이 낮은 것이었다.

그러나 이런 방출은 금의 기본적인 내용들을 바꾸지 못했다. 시장에 쏟아진 금의 공급은 너무 많은 지폐들이 창출되고 있어서 빨려나갔다. 이런 금을 사는 것은 금이 대단히 낮게 평가되고 있다는 것을 알고 있었기 때문에 금을 이해하는 사람들에겐 쉬운 결정이었다.

지금과 다른 한 가지가 있었다. 1960년대 정책가들은 금 가격을 누르기 위하여 그들 재량에 맡겨진 파생 도구들을 가지고 있지 않았다. 그들이 할 수 있는 것이라곤 실물 금을 파는 것이었다. 그러나 결국 그들은 매수의 물결을 막으려 시도를 하였고 그래서 그들은 분쇄되었으며 금 가격은 급등하였다.

오늘날을 보자. 몇 달 동안 실물 시장에서 매수 물결들이 이어졌다. 우리는 이를 자료에서 보고 있다. 금은 서구에서 아시아로 흘러가는 것을 보여주고 있다. 그래서 정책가들은 1960년대 그들 전임자들처럼 실물 금에 대한 욕구를 채워주었다. 그들이 터무니 없이 낮은 가격에서 중앙 은행들 금고를 비우면서까지 그들이 하고 있다는 것은 50년 전 포트 녹스에서 금이 몽땅 빠져나간 것처럼 엄청난 유사성을 가지고 있다.

한편으로 연준의 대차대조표는 QE를 통해 미국 정부 부채를 더욱 더 많이 사들이면서 계속 커지고 있다. 그러나 중요한 점이 있다: 연준은 그 부채를 달러 통화로 바꾸고 있으며 이는 달러 구매력을 훼손하고 있다. 독일 정부 부채를 통화로 바꾸었던 바이마르 독일에서 독일 국립 은행이 했던 바로 그 일이며 이는 캐신의 대담에서 나왔던 내용이다. 그것은 달러의 이정표이기 때문에 모두들 그 글을 잘 읽어 보기 바란다.

그의 대담에서 캐신은 말하기를 독일의 인플레이션은 서서히 그리고 갑자기 일어났다고 했는데 그것은 나를 오늘날의 도취감 수준에 대해 다시 생각해보게 한다. 환경은 이제 모든 것이 갑작스럽게 일어나기 시작할 정도로 무르익었다.

몇 년 동안 세계 기축 통화로서 달러의 지위는 서서히 훼손되어 왔다. 이제 금 속도가 변하여 하락이 갑자기 일어날 것인가? 미국 정부와 달러가 지금 운영되고 있는 방식을 볼 땐 그것은 충분한 가능성이 있다.

나머지 세계는 국가간의 국제 교역에서 건전한 통화를 원하고 있다. 건전한 통화 없는 경제 활동은 고통을 받는 것이고 이는 2008년 금융 붕괴의 결과에 헤매고 있는 세계를 볼 때 필요한 것이다. 중국은 늘어나는 나라들과 교역하기 의한 통화로 위안을 사용하려는 침공을 해왔다. 금의 유출로 볼 때 중국에서 커지는 실물 금의 양은 분명 위안에 신뢰도를 주기 위하여 뒷받침하는데 이용되고 있다.

달러가 기축 통화로 남아야 된다는 불변의 법은 없다. 그 오랜 역할은 갑자기 끝날 수 있다. 그리고 중요한 것은 인플레이션의 급등은 바이마르 독일에서처럼 갑자기 일어날 수 있다. 전에 있었던 라이히스마르크처럼 달러는 정부 약속과 값싼 돈과 사랑에 빠진 중앙 은행에 의존하고 있다.

달러의 점진적인 하락은 속도를 올리려고 한다. 세계 곳곳의 KWN 독자들에게 중요한 것은 달러 하락이 속도를 올리려 한다는 것과 3개월간의 금의 상승 추세 역시 속도를 올릴 것이라는 점을 이해하는 것이다.

미국이 어리석게도 온스당 35달러로 금 가격을 묶으려고 필사적인 시도로 12,000톤의 금을 방출하여 결국 런던 금 공동 조합의 붕괴와 함께 압사한 것처럼 서구의 조작들은 실물 금 수요의 늘어나는 물결에 의해 분쇄되려고 하면서 역사는 반복되기 직전이다.”

5) 엘렌이 이끄는 연준은 금에 대한 강세를 의미

(Yellen Heading Fed very Bullish for Gold-Peter Schiff)

2013년 10월 14일, USA Watchdog

http://usawatchdog.com/yellen-heading-fed-very-bullish-for-gold-peter-schiff/

자금 운영자인 피터 쉬프는 쟈닛 엘렌의 연준 총재 지명은 금에 대한 대단한 강세라고 생각한다. 엘렌은 엄청난 주택 거품에 의해 일어난 것에서 왔던 2008년 금융 붕괴를 지신은 내다보지 못했음을 인정하였다.

쉬프는 말을 이어간다, “그녀는 주택 거품에 대하여 경고를 하지 않을 것만이 아니라 그녀는 다른 사람들이 가지고 있던 우려를 잠재우려 하였다. 그녀는 말하기를 ‘일부 사람들은 우려하고 있지만 우리는 우려할 필요가 없다’라고 했다.

부채 한도 인상에 대하여 쉬프는 주장한다. “정부의 성장에 대한 제한은 금에 대하여 나쁘다. 금에 대하여 좋은 것은 더 많은 돈을 빌리는 것인 부채 한도를 올리는 것이다. 세계가 우리에게 충분히 돈을 빌려줄 만큼 멍청한 한 우리는 많은 돈을 빌릴 것이다. 그것이 진짜 부채 한도이다.”

빌리고 인쇄하는 모든 돈은 달러의 구매력을 파괴하고 있다. 쉬프는 내다보기를 “미국인들의 생활 수준은 극심하게 하락할 것이다. 물건들이 대단히 비싸지기 때문에 우리는 많은 새로운 물건들을 사지 못하게 될 것이다.”

쉬프는 주장한다, “환상이 깨질 때가 언제인지가 문제이다. 붕괴가 일어날 때 파티는 끝난다. 미국은 분수에 맞게 살아야 되는 때가 올 것이다.”

6) 마크 파버, 안전 한 곳이 없다

(Marc Faber Warns "There Is No Safe Haven")

2013년 10월 14일, zero hedge

http://www.zerohedge.com/news/2013-10-14/marc-faber-warns-there-no-safe-haven

마크 파버는 블룸버그 TV에 말하기를 안전한 곳이 없다고 했다, “여러분이 바랄 수 있는 최선의 것은 다양한 포트폴리오를 구성하는 것이고 그것들이 동시에 붕괴되지 않는 것이다,”라고 했다. 은행 예금은 더 이상 안전하지 않으며 돈과 국채는 100% 안전한 것이 아니고 미국의 주식들은 가치에 비하여 상대적으로 비싼 것이다. 하지만 1,250달러 수준의 금은 매수이다. 파버는 세계적으로 계속되고 있는 부채의 현금화에 대한 것을 덧붙였다.

부채 한도 재난은 연준이 정부에 대한 직접적인 자금 조달을 하게 될 것이다. 파버는 논쟁들의 어리석음을 명확히 하였고 너무 커져서 모든 곳에 돈을 낭비하고자 하는 정부의 멍청함과 더불어 “양당은 다른 방식으로 지출을 원하는 것이다”라고 했다. 민주당은 유권자들 표를 얻으려 하고 있고 공화당은 군산 복합체에 자금을 대주고 있다. 부채 한도는 단지 문제의 증세일 뿐이다. 파버는 결론짓기를 “정부는 불균형하게 너무 커졌으며 그것이 경제 성장을 방해하고 있다”고 했다.

금에 대하여:

"1180달러 저점에서 1400달러 넘어서까지 강한 상승이 있었고 지금은 다시 내려왔다. 내 생각에 1200과 1250이 사는 구간으로 본다. 금에 대한 정서는 대단히 부정적이지만 부채의 현금화, 공화당과 민주당 모두 크게 지출하는 당사자들이고 정부 부채는 1980년 1조 달러에서 1999년 5조 달러로 늘어나 지금은 16조 달러에 이르렀기 때문에 조만간 증가될 부채 한도를 본다면. 민주당과 공화당 모두는 정부를 통해 많은 돈이 흐르기 때문에 큰 지출 당사자들이다.  

부채 한도 논쟁은 어떻게 전개될까:

"만약 그들이 17일까지 합의를 보지 못하면 일어날 수 있는 일은 연준이 실제로 이자 지급이 되도록 독자적으로 재무부에 자금을 조달해줄 것이라고 나는 생각한다. 만약 이자 지급이 되지 않는다면 금융 시장에 약간의 혼란을 일으킬 것으로 나는 본다. 나는 그에 대하여 우려하지 않는다. 일 년 전 사람들이 대단히 부정적으로 보아 논란이 이어졌던 유로에 대한 사안보다는 더 큰 사안 정도로 나는 본다. 결국 그것은 정치적 결정이다. 양당은 지출을 원하는 것으로 나는 생각한다. 그들이 돈을 쓰고자 하는 항목이 다를 뿐이다.

이전 정부들의 멍청함에 비교될 수 있는 미국에서의 사건들과 더불어 주식, 채권, 원자재들에서 어떻게 진행될까에 대하여

"그렇다, 정부의 멍청함. 바로 그 말이다. 우리가 가진 정부는 여기 저기 돈을 쓰고 있는 너무 큰 그리고 기능장애의 정부이다. 공화당은 군산 복합체에 돈을 쓰고 있으며 민주당은 복지 프로그램, 이전 지출로 표를 얻고 있다. 그것은 엄청난 낭비이다. 문제는 해법이 없다는 것이다. 현재의 부채 한도와 예산에 대한 논쟁은 문제 그 자체보다 문제의 더 심한 증세이다. 미국 뿐만 아니라 다른 나라들에서도, 정부는 불균형하게 너무 커졌고 경제 성장을 방해하고 있다는 것이 진짜 문제이다.

안전한 곳이 남아 있는가에 대하여:

"안전한 피난처가 없다. 이전에 안전했던 은행 예금은 이제 안전하지 않다. 국채는 시스템에 인플레이션이 있고 이자를 거의 받기 힘들어서 100% 안전하지 않다. 금리가 결국 올라갈 것이므로 채권은 더 이상 안전하지 않다. 미국 주식들은 여러분이 사용하는 척도로 보면 상대적으로 비싸다. 특별히 안전한 곳을 나는 보지 못한다. 희망할 수 있는 가장 최선은 다양한 자산들의 포트폴리오를 가지고 그것들이 동시에 붕괴되지 않기를 바라는 것이다.”

7) 우리가 막판에 와 있다는 것은 의문이 없다

(There Is No Question That We Are Now In The End Game)

2013년 10월 15일, KWN

앞서 금의 또 다른 가격 일격을 KWN에 말하였던 홍콩의 펀드 운영자인 윌리엄 케이는 “우리가 막판에 와 있다는 것에는 의문이 없다”고 했다.

Kaye:  “나는 연준 그리고 국제 결제 은행의 당국들의 흔적에 초점을 맞추고 있다. 그들 시합은 아직 끝나지 않았다. 반등에도 불구하고 몇 주 전 시작된 일격의 계속을 보고 있는 중이며 여러분에게 말한 내용들이 금과 은에 일어날 것이다.

그 목표는 지난 6월 말 저점으로 내려가게 하는 것이다. 그들이 실제 그렇게 할 수 있는지 지켜볼 것이다. 그 과정 중에 서구의 금들은 많은 양을 잃고 있다고 나는 말하고자 한다. 실물 금은 빠른 속도로 서구에서 아시아로 옮겨가고 있는 중이다. 아시아 사람들은 대단히 낮은 가격이고 인위적인 가격이라고 인식하여 사는데 열중하고 있어서 그 과정은 가속되고 있다.

이제 그것은 서구에게 대단히 심각한 것이다. 이들이 더 강하게 누르고 더 빨리 가격을 내릴수록 이는 그 과정 중에 엄청난 실물 금을 그들이 잃게 한다. 지난 주에 백워데이션이 다시 등장하는 것을 잠깐 보았다.

그것에 앞서 시장은 정상으로 되는 듯 보여 시스템에 대한 긴장은 누그러지는 듯했다. 이 모든 것이 다시 바뀌었다. 우리는 백워데이션으로 다시 돌아갔고 시스템에 대한 긴장은 다시 나타나고 있다. 이는 진정한 시스템에서 긴장의 신호이고 이런 일격을 획책하고 계속하고 있는 당국자들에겐 일부 우려가 되는 일일 수밖에 없다.

우리는 시합 막판에 있다는 것은 절데 의문이 없다. 7회 말, 8회 말 혹은 9회 말인지 누가 아는가? 그러나 우리는 막판에 있다. 중국 인민 은행, 인도 준비 은행과 BRIC나라들도, 아시아에서 금에 관심이 있는 모든 사람들은 실물 금을 사들이고 있다.

금의 중요한 성격에 관심을 갖는 모든 이들은 지금 수준에서 개입하고 있다. 그들은 1,300달러 금이 대단히 매력적임을 안다. 우리는 동의한다. 이들 나라들은 이 시합이 끝날 것임을 알고 있고 그들이 하고 있는 일은 이 막판 시합에 대한 그들의 위치를 점하는 것이다.”

Eric King:  “대대적 실물 금 수요가 그들 가격 일격의 노력을 멈출 수 있을까?”

Kaye:  “항상 기회는 있지만 그것이 시합 계획은 아니다. 이들은 사악할 수 있지만 그들은 어리석지 않다. 이 모든 것은 잘 계획된 것이다. 연준은 원하는 것을 얻고 있다. 대대적 사기 책략 혹은 그들이 QE라고 부르는 것에 대하여 덮고 있다.

ECB는 유럽 주변국들을 구제 금융 하는 것에 대하여 덮고 있다. 그래서 서구 중앙 은행들은 금 가격의 예상 외 반응 없이 이것으로부터 그들이 원하는 것을 얻어내고 있다. 그래서 그들은 금리를 고정하여 그들의 특별한 상황, 혹은 환상을 그들이 할 수 있는 데까지 계속 유지한다는 것이 대단히 중요한 것이다.

머리가 있는 사람이라면 이들이 하고 있는 것들이 유지될 수 없다는 것을 알지만 여러분에게 말하였듯이 그들이 할 수 있는 한 오래 동안 유지될 수 없는 것을 그들은 유지할 것이다. 그 시합의 일환으로 금은 단기간 둥지 안에 갇혀 있어야 한다. 이제 이 계획의 문제는 주요 중앙 은행들이 그들이 원하거나 하여야 하는 달러와 유로를 디지털로 인쇄를 할 수 있는 한편으로 그들은 금을 은을 인쇄할 수 없다는 것이다.

내가 말한 바 있듯이 그들이 다루어야 하게 될 시스템에서 전개되는 압박들이 분명하게 있으며 그들이 이 금 가격 억제 책략을 더 오래 할 수 있다면 그들은 이들 압박들을 매우 신속히 다루어야 할 것이라고 나는 생각한다. 나는 그들이 그것을 할 수 있는 능력을 가졌는지 의심을 한다.

증거들, 사건 일화들의 대부분은 그들은 실물 금이 대단히 부족하다는 것을 보여준다. 분명 COMEX 재고는 대단히 낮게 내려갔다. 연준은 그들이 시스템에 계속 빌려 줄 수 있는 그들 계정에 금이 매우 적은 것으로 보인다. ECB도 마찬가지이다. 영란 은행의 1,300톤의 금 중 얼마나 남아 있는지 의문스럽지만 그 금의 상당량은 이미 이번 유례가 없고 게걸스러운 수요를 맞추기 위해 사용된 것으로 보인다.

그래서 나는 올해 4분기에 시합 막판 가능성이 높다고 본다. 2014년으로 가면서 위험/보상은 금 가격에 대한 더 높은 단번의 효과를 보게 될 듯하다. 2014년 말까지는 금 가격은 2,000달러에서 2,500달러 은은 60달러로 간다고 나는 예상한다. 이번 단기적 소란이 끝나면 인내하는 투자자들에 대한 내년의 보상은 놀라운 것이 될 것이다.”

8) 이는 한 나라의 영혼을 위한 싸움이다

(What We Have Right Now Is The Battle For The Soul Of A Nation)

2013년 10월 16일, KWN

1천 5백억 자산을 관리하는 Rob Arnott는 다가오는 엄청난 인플레이션을 경고하며 우리가 지금 보고 있는 것은 “한 나라의 영혼을 위한 싸움”이라고 말했다.

Arnott:  “이 모든 것의 배후에서 일어나는 것은 한 나라의 영혼에 대한 싸움이다. 나는 이 싸움이 향후 몇 년간 오래 이어질 싸움이라고 보고 있다. (워싱턴에서 발표된) 이번 협상은 몇 주의 평화를 벌 것이다.

부채 한도의 규모와 조건들에 대한 사나운 또 다른 협상이 있다. 이 모든 것은 이번 큰 싸움 속에 있는 것이다. 결국 한 가족이 분수에 맞게 살아야 하듯 한 나라는 분수에 맞게 살아야 한다.

미국 국가 부채는 17조 달러이다. 이는 GDP보다 더 큰 것이다. 나쁜 것이다. 여기에 주와 지방 정부 그리고 국영기업(패니 매와 프리디 맥)을 더하면 30조 달러 가까이 되고 이는 GDP의 180%이다. 이는 그리스의 GDP대비 부채 비율과 거의 같은 것이다. 여기에 미차입 사회 보장, 노인 의료보험과 저소득자 의료보장들을 합하면 100조 달러가 넘는다.

미국은 100조 달러의 채무를 지고 있는 것이다. 정부는 얼마의 세수를 걷어들이고 있는가? 해마다 3조 달러에 조금 모자란다. 그래서 세수가 2.8조 달러라면 우리는 100조 달러를 빚지고 있고 우리는 문제를 안고 있는 것이다. 우리는 약 35년간의 세금만큼의 빚을 지고 있는 것이다. 그리고 우리는 이런 채무에 대하여 디폴트를 하게 되는 것이다.

언제 인플레이션이 닥칠지 우리는 모른다. 우리는 대대적인 돈 인쇄가 역사적으로 인플레이션으로 간다는 것을 안다. 채권은 매입되어 만기가 될 때까지 정부의 장부들에 남는다는 의미에서 매입은 불모화된다. 그러나 그것이 인플레이션 발생을 막지는 못한다.

결국 우리는 선진국들 전역에서 인플레이션의 많은 씨들을 뿌리고 있고 이는 선진국들의 현상이다. 그것은 앞으로 인플레이션 가능성을 높게 이끈다. 인플레이션은 결코 미리 발표되지 않는 습성을 가지고 있으며 우리를 도취감에 달래는 습성을 가지고 있다.

그리고 돈 속도가 늘면서 인플레이션이 일어나므로 악순환이 있다. 인플레이션이 늘어나면서 소비자들은 인플레이션을 예상하기 시작하고 남기고 저축하는 것에 저항하기 시작하여 그 결과로 돈의 속도는 다시 증가한다. 그래서 인플레이션은 더 가속되는 것이다.”

Eric King:  “이 인플레이션은 얼마나 위험하게 될까?”

Arnott:  “난 하이퍼인플레이션이라는 용어를 사용하기를 싫어한다. 우리는 인류 역사에서 최대의 경제에 있고 우리는 그러한 진통에 면역된 것으로 생각하기 쉽다. 간단히 말해 우리는 면역되지 않았다. 하이퍼인플레이션은 0 가능성의 위험이 아니다. 향후 3-5년 내에 우리는 어느 시점에서 높은 한 자리 수 인플레이션의 가능성이 높다. 이번 10년 기간이 끝나기 전에 가끔 두 자리 수 인플레이션을 볼 가능성은 반반이다.

만약 우리가 10% 인플레이션으로 가면 그것은 무시무시하게 느껴질 것이다. 그러나 그것은 불가능한 것이 아니고 그것은 대대적인 붕괴가 될 것이다. 그것은 불가능하다고 나는 생각하지 않으며 그들 투자를 주로 주식, 채권과 인플레이션 헷지의 폭을 갖는 어떤 것에 낮게 투자하고 있는 베이비 붐 세대들의 저축엔 파멸이 될 것이라고 나는 생각한다.”

9) 미국 정부 EBT 자금 동결

(ALERT: Government Freezes EBT Funds: Orders States to Withhold Transfers to Food Stamp Recipients)

2013년 10월 15일, Mac Slavo

http://www.shtfplan.com/headline-news/alert-government-freezes-ebt-funds-orders-states-to-withhold-transfers-to-food-stamp-recipients_10152013

이번 주 미국은 미 전역으로 전자 복지 송금액을 관리하는 컴퓨터 시스템의 제한적인 붕괴를 목격하였다. 붕괴 수 시간 내에 그들 가족들을 먹일 방법이 없는 식권 수령인들은 시스템이 무너진 동안 손에 쥘 수 있는 모든 것을 가지려고 식료품 가게로 몰려들었다.

분노는 하루 이상 지속되었지만 많은 사람들이 알고 이미 알고 있는 것인, 미국은 정부 보조에 너무 의존하여서 시스템의 어떤 기술상의 문제도 총체적 아수라장을 초래할 수 있음을 입증하였다.

그러나 별개의 사건이 이렇게 심하다고 여러분이 생각한다면 다음 달에 일어날 수 있는 일을 상상해보라. 보조 영양 지원 프로그램(SNAP)을 감독하는 미국 농무부는 SNAP 기관장들에게 정부 자금 발행 때문에 각 주들에게 비상 프로그램을 시행하라는 요구를 하는 지시를 내렸다. ‘교차로 도심가 식품 보관소’가 입수한 편지에 의하면 미 농무부는 주 기관들에게 지시하기를 “차후 통지가 있을 때까지 그들 11월 발행 서류들을 연기하고 각 주의 전자 복지 송금(EBT) 판매자들에게 송금을 연기하라”고 했다.

이것이 말하는 의회가 이번 주 부채 한도를 인상하는 것을 실패할 경우 11월은 문자 그대로 그들 EBT 카드에서 송금 받은 돈이 정확하게 0이 될 미국의 수 백만 사람들이 있게 된다는 것이다.

살기 위해 이들 복지 혜택에 의존하는 거의 5천만 사람들에게 어떤 일이 벌어질까?

지난 주에 일어난 일이 미 전역으로 확산된다고 생각해보라.

유타 주에선 미 농무부 비상 계획의 즉각적인 영향으로 10만 명에 대한 복지가 동결될 것이다. 정부의 월간 배급에 의존하고 있는 노숙자인 리차드 필립스는 다음에 일어날 일에 대하여 경고하였다:

“그것은 문제들을 일으킬 것이다. 사람들이 살기 위해선 훔치고 살기 위한 일들을 시작하는 것을 여러분은 보게 될 것이다.”

10) John Ing, 중국은 미국에 대한 최악의 상황을 설정하고 있다

(China Is Setting Up The Worst Nightmare For The US)

2013년 10월 17일, KWN

워싱턴이 금융 위기의 시간을 좀 더 버는 즈음에 캐나다의 존 잉은 KWN에 경고의 말을 해주기를 중국은 미국으로선 최악의 악몽을 설정하고 있다고 했다. 43년간 사업을 해온 잉은 또한 언급하기를 중국인들은 세계 곳곳의 KWN 독자들을 놀라게 할 중요한 움직임을 하려고 한다고 했다.

Ing:  “앞으로 미룰 수 있었던 워싱턴은 부채 문제를 해결하지 못했다. 그들은 이것을 반복하여 다시 하는 것이 흥미로운 것이고 시장은 이에 대하여 잘못된 생각을 가지고 있다.

달러는 겨우 80 위에서 약하게 머물고 있다. 오늘 뉴스에 강세를 보이지 않았다. 한편으로 금 시장은 10월 28일 옵션 만기가 있고 Comex에서 극심한 인출이 있었던 것을 볼 때, 우리는 앞서 무슨 일이 벌어지는지 알고 있다. 그러나 우리는 이미 금과 은에서 저점을 본 것으로 나는 예상한다. 그에 대하여 나는 상당히 믿는다.”

Eric King:  “지난 번 우리가 이야기하였듯이 당신은 기껏해야 25달러 하락할 수 있다고 보았고 금은 다시 반등하였으며 그것이 지금까지 우리가 본 내용이다. 이제 어떤 것을 예상하는가?”

Ing:  “지난 주 늦게 시장에선 2천 개 이상의 계약이 내던져지는 것을 우리가 보았기 때문에 극적인 금 가격 반등이 있어야 한다. 내 예상은 1,330달러가 주요 영역이라고 본다. 반등하여 이 구간을 금이 돌파하면 우린 바닥을 보았다는 것이 분명해지고 사람들은 다시 매수 쪽으로 올 것이다.

사람들은 잊었지만 유럽 문제가 있다. 그들 부채는 이미 급증하고 있다. 그래서 우리는 유로권에서 부채 차입으로 더 많은 문제들을 보게 될 것이다. 예를 들어 스페인은 30년 만기 국채를 겨우 모면하였지만 이태리와 그리스는 여전히 조성할 자금들이 있다.

대서양 맞은 편에선 엘렌에게 양적 완화에 대한 계획들의 신호를 달라는 압력을 가하고 있다. 어쨌든 양적 완화는 2014년으로 들어갈 듯하다. 그래서 줄이기에 대하여 설정을 해왔던 시장들은 이제 재설정을 하여야 하고 이는 금 시장에서 상승 압력이 된다.

중국과 인도에서의 전개 상황은 관심이 간다. 중국과 인도는 올해 서구의 금 생산량 전량을 받아 챙겼다. 이제 부채 논의들이 전개되는 한편에 중국인들은 빈둥거리지 않았다. 예를 들어 중국인들은 최근 영국과 위안화를 파운드로 전화하는 것을 허용한 협상에 서명을 하였다. 이제 중국 통화와 함께 탑승한 나라들은 24개국이다. 요점은 중국인들이 서서히 그리고 차분하게 위안화를 교환 가능한 화폐로 만들고 있다는 것이다.

중국인들에 대한 다음 중요한 움직임은 대형 국영 회사들에게 다른 회사들을 매입하는 것을 허용하는 것이다. 그것은 그들 외환 보유액을, 특히 달러를, 털어내는 좋은 방식인 것이다. 그것이 일어날 때 우리는 1944년 이후 세계 기축 통화 지위를 유지해온 달러에 대한 첫 경쟁적 통화를 보게 되는 것이다.

최근 워싱턴에서 혼란에 대한 우려 때문에 패권 통화로서 달러를 내몰 중국인들에 의한 이 과정은 최근 가속되고 있다. 러시아 역시 대안 기축 통화를 추진하고 있다. 그래서 이런 대안 기축 통화에 대한 국제적 움직임은 중요하게 전개되고 있으며 향후 미국에 대단히 극심한 영향을 줄 것이다.

그러나 중국에서 엄청난 소비 그리고 금괴 웃돈 뿐만 아니라 인도에서도 소비가 가장 높 은 시기에 들어가기 때문에 이 모든 것은 금에 대하여 긍정적이다.

15년 전 중국 위안은 외화 거래인들의 레이더에 조차 오르지 않았다. 오늘날 그것은 세계 상위 10위권 통화 중 하나이고 중국인들은 위안화를 궁극적으로 세계 패권 통화 위치에서 달러를 내몰려고 하면서 중국인들은 미국의 최악의 악몽이 될 위안화에 대한 설정을 급속히 만들어내고 있다.”

11) Stephen Leeb, 중국은 전체 미국금융시스템을 컨트롤 할 힘을 얻을 수도 있다

(China May Seize Control Of Entire US Financial System)

2013년 10월 16일- KWN

번역: 제리(카페회원)

립: “나는 워싱턴에서 일어난 혼돈에 주목하고 있다. 우리는 정치인들이 경제성장과 미국인의 복지에 관심이 있다는 합의안을 만들어야 하는 상황에 있다. 물론 그런 것은 없다. 솔직히 말해서 나는 화가 난다. 나는 미국인이다. 나에게는 여기서 자라고 있는 자녀가 있고, 지금 일어나는 일에 대해서 말을 하면서 정말로, 정말로 화가 난다.

나는 종말이 시작될 때 일어나는 일들을 보고 있다. 나는 엄청난 선물을 중국에게 주면서 일어나는 일을 계속해서 보고 있다. 우리는 단지 힘을 중국에게 넘겨주고 있을 뿐이다--그저 계속 넘겨 주고 있다. 우리는 큰 포커게임을 중국에게 지고 있는 것처럼 보이며, 게임을 지고 있는 과정에 있다.

그렇다. 미국은 부채상한을 확장하는데 합의할 것이다. 그러나 우리는 현재 눈먼 장님과 같으며, 벼랑 끝으로 가는 또 다른 발걸음을 내디딘 것에 불과하다. 우리가 평소처럼 일을 계속할 수 있는 단 한가지 이유는, 현재 개인과 국가들이 쉽게 사용 수 있는 화폐로 달러보다 나은 것이 없기 때문이다.

그러나 금이 있다. 금은 달러보다 훨씬, 훨씬 좋다. 현재 시장에서 진행되고 있는 조작을 더 많이 볼수록(나는 과거에 결코 조작을 믿는 사람이 아니었다), 메이저 금융 기관이 조 달러 규모의 화폐 시장을 조작한 혐의로 고소당했을 때 어떻게 피할 수 있을 것인지 의심스럽다.

금은 거대한 화폐 시장이라는 양동이에 비하면 단 한 방울의 물에 불과하다. 무슨 일이 일어날 것인가? 곧 메이저 화폐가 되는 것은 금이 될 것이다. 앞으로 금 시장을 지배하는 나라는 미국이 아닐 것이기 때문에 더 이상의 조작은 할 수 없을 것이다.

우리는 현재 중국에게 권력을 넘겨주고 있다. 금에 대비해 달러가 하락할수록 더 많은 권력이 중국으로 간다. 왜냐하면 그들이 더 쉽게 금을 살 수 있기 때문이다. 만약 중국이 바로 지금이라도 권력을 잡으려고 한다면, 그들은 바로 오늘 우리의 금융시스템을 컨트롤 할 수 있는 힘을 얻을 수도 있을 것이다.

현재 중국은 미국을 능가하는 힘을 매일매일 얻고 있다. 우리는 그들에게 힘을 주고 있다. 지난 밤 텔레비전에서 나는 맥도날드의 전 회장과 대화했으며, 내가 지금 당신에게 얘기하는 것을 말할 때 마다 그는 모두 동의했다.

중국은 금으로 태환될 수 있는 통화 바스켓을 제안할 수 있으며, 인민폐는 달러보다 훨씬 중요한 메이저 화폐가 될 것이다. 그런 일이 일어나면, 메이저 원자재를 포함한 다른 항목들이 금으로 가격이 매겨지는 것을 보게 될 것이다.

사실 중국은 아직 준비가 덜 됐을 것이다. 그들은 수중에 충분한 금을 가지고 있지 못할 것이다. 그러나 확실한 것은, 우리가 금 시장에서 중국이 금을 쉽게 사도록 해주고 있다는 것이다. 미국은 달러 인덱스를 80 위에서 사수하기 위해 금 시장에 개입하고 있다.

지금 미국에서 유일하게 오르고 있는 것은 주식이다. 주식이 오르는 이유는 단 한 가지. 우리가 경제에 돈을 쏟아 붓고 있기 때문이다. 그러나 그것은 실질 경제나 실질 소득에 아무런 효과를 보이지 못한다. 실질 소득은 이번 세기가 시작한 이래로 계속 감소하고 있다.

주식시장은 미국이 재앙의 경계선에 서 있지 않은 듯한 모습을 연출한다. 그러나 달러가 기축통화로서의 지위를 잃을 때 모든 것은 변할 것이다. 나는 금이 언제부터 상승할지 알지 못한다. 그러나 나는 금 가격이 하락할 때 마다 그것이 중국에게 주는 선물임을 알고 있다. 달러는 기축통화의 자리를 지키지 못할 것이며, 곧 금 태환으로 대체될 것이다.“

12) Keith Barron, 미국에서 일어나고 있는 것에 대한 놀라운 실체

(The Frightening Reality About What Is Happening In The US)

2013년 10월 17일, KWN

세계 18개국에서 살았고 여러 나라들의 붕괴를 직접 목격하였던 Keith Barron은 미국에서 실제로 일어나고 있는 것에 대한 실체를 말하였다. Keith Barron은 지난 4반세기 동안 주요 기업들에 대한 자문을 해주었고 최대 금광 중의 하나를 발견하기도 하였다.

Barron:  “워싱턴에서 일어난 혼란의 결과로 금은 오늘 급등하였지만 중국 신용평가 회사가 미국의 신용 등급을 강등한 것이 가장 큰 이유이다. 미국이 한 일은 이번 위기를 미루고 어떤 것도 해결하지 못하였다는 것을 중국인들은 알고 있다.

그래서 오늘 아침 중국 신용 평가 회사 중 한 곳이 미국을 강등하였다. 이는 피치, 무디스와 같은 주요 신용 평가회사가 강등한 것만큼 심각하지 않게 보일 수 있지만 그것은 금에 불을 붙였고 달러를 하락시켰다.

중국인들은 최근 미국 부채 위기에 대하여 조용한 목소리를 내었고 이는 미국에 압력을 주기 위해 그들의 엄청나고 커지고 국제적 영향력을 사용하기 위한 또 다른 그들의 방식이다. 국제 사회는 여기서 일어나는 것을 분명 주목하고 있다.

중국인들은 미국이 1월 15일 전에 연방 돈이 다시 바닥나기 때문에 이번 위기의 시한에 직면한다는 것을 알고 있다. 2월 7일까지 부채 한도는 다시 도달할 것이다. 실상은 중국인들이 그들 엄청난 달러 외화 보유액에 손상을 주지 않는다는 것을 확실히 하기를 원한다. 그것은 전쟁을 일으킬 수 있는 그런 것이기도 하다.

미국은 세계 최강국이라고 여겨지고 있고 우리가 지금 목격하고 있는 것은 진정 비통한 것이다. 워싱턴 사람들은 “우리는 정부를 운영할 수 없고 우리는 돈이 바닥났다”고 말하는 것과 같다. 세계 기축 통화를 인쇄하는 나라로서 미국에게 워싱턴에서 그런 설명들이 나오고 있다는 것은 이해 불가능한 것이고 진정 믿을 수 없는 것이다.

그러나 미국이 직면한 진짜 문제는 월간 850억 달러 부양책이 경제에 영향을 주지 못한다는 것이다. 그래서 미국의 상황은 이제 두렵게 되고 있으며 외국들은 이런 계속된 혼란과 불확실성으로 미국 부채를 사지 않을 것이다. 이들 나라들은 더 높은 금리를 요구할 것이지만 만약 미국이 금리를 더 높이 올리면 경제는 붕괴되는 것이다.

그래서 그것은 지금 전개되고 있는 진정한 재난이다. 이미 시스템에 주입된 엄청난 양의 QE가 없다면 우리는 이미 1930년대 미국이 겪었던 공황을 보았을 것이다. 그러나 놀라운 실체는 미국의, 미국 사회의 근본적 문제가 너무 심하여 고칠 수 없다는 것이다.

어떻게든 시스템에서 빼내야 할 개인, 기업 그리고 정부 부채가 너무 많이 있다. 그러나 불행하게도 이 과정이 완료되기 전에 미국인들에게 더 심한 재난과 벌이 있을 것이다. 점점 커지는 불행의 심연에서 미국인들과 미국이 생존할 수 있고 빠져나올 수 있기를 나는 희망한다.”

13) 중국이 달러에 반대로 움직이는 9가지 신호들

(9 Signs That China Is Making A Move Against The U.S. Dollar)

2013년 10월 17일, Michael Snyder

http://theeconomiccollapseblog.com/archives/9-signs-that-china-is-making-a-move-against-the-u-s-dollar

세계 금융 무대에서 중국은 주도적 역할을 하고 미국은 상대를 쫓아가는 역할을 하고 있으며 중국인들은 이제 달러를 몰아낼 그들 장기 계획을 가속시키고 있다. 사실 중국은 미국 금융 시스템이 무한정 지배하도록 허용하는 계획을 하지 않고 있다. 이제 중국은 세계 최대 수출국이고 향후 몇 년 내에 세계 최대의 경제국이 된다. 중국인들은 세계 경제의 힘에서 이런 변화를 반영하는 세계 통화 사용을 보기를 원한다. 당장 대부분 세계 교역은 달러로 이루어지고 있고 세계 외화 준비금의 60% 이상이 달러이다. 이것은 미국에 엄청난 이점을 주고 있지만 수 십 년간의 형편없는 나쁜 결정들 때문에 이 이점은 훼손되기 시작하고 있다.

워싱턴에서의 최근 정치적 불안정으로 인하여 중국인들은 취약성을 감지하고 있다. 중국은 미국 부채 정도를 공개적으로 조롱하기 시작하였고 중국 관료들은 더 이상 미국 부채를 사들이지 않을 것이라는 협박을 해왔으며 중국인들은 공세적으로 다른 주요 국가들과 통화 스왑을 시작해왔고 중국은 유례가 없는 금을 모아왔다. 이 모든 움직임들은 중국이 달러에서 완전히 빠져나갈 때의 순간을 위해 설정을 하고 있는 것이다.

오늘날 미국 금융 시스템은 세계 금융 시스템의 핵심이다. 거의 모두가 달러로 석유를 사고 있고 서로 교역을 달러로 하고 있기 때문에 이는 엄청난 달러 수요를 일으키는 것이다. 그래서 다른 나라들은 석유, 미국 소비자들이 필요로 하는 다른 것들의 대금으로 달러를 받아들이는 것을 만족해하고 있다.

주요 수출국들은 달러를 엄청나게 모으고 있지만 달러를 그대로 두는 것이 아니라 그들은 그들 외화의 상당 부분을 언제든 원할 때에 현금화 할 수 있는 미국 국채에 종종 투자하고 있다.

그래서 만약 미국 금융 시스템이 세계 금융 시스템의 핵심이라면 미국 부채는 핵심 중의 핵심이다. 미국 국채는 세계 경제가 의존하고 있는 인쇄, 차입, 지출 주기를 촉진하는 것이다.

그래서 미국 부채 디폴트는 그렇게 큰 일이 되는 것이다. 디폴트는 금리를 폭등시킬 것이고 전체 세계 경제 시스템은 혼란에 빠지게 된다.

불행하게도 미국 부채는 무한정 계속될 수 없다. 미국 부채는 GDP보다 훨씬 더 커지고 있어서 그 부채는 유지될 수 없는 것이다.

중국인들은 일어나고 있는 일들을 잘 이해하고 있으며 소동이 가라앉을 때 최후에 살아남을 계획을 세우고 있다.  미국 붕괴 후에 중국은 세계 최대 경제가 될 것으로 예상되고 그 어느 나라보다 금을 더 많이 가지고 있으며 나머지 세계가 국제 교역에 사용할 수 있게 될 국제 통화를 갖게 될 것이다.

그리고 중국은 가만히 앉아있지 않고 이 모든 것이 일어나길 기다리고 있다. 사실 그들은 이미 움직이는 공을 잡기 위한 많은 것을 해오고 있다. 다음은 중국이 미국 달러에 반대로 하고 있는 9가지 신호들이다.

#1 중국 신용 평가회사인 다동은 미국 부채 등급을 A에서 A-로 강등하였고 추가 강등이 가능하다고 했다.

#2 중국은 유로권과 대단히 큰 통화 스왑 합의에 들어갔으며 이는 위안을 주요 세계 통화로서 설정하는 단계로 간주되고 있다. 이 합의는 중국과 유럽 사이의 교역에 사용되는 달러가 상당히 줄어드는 결과를 일으킬 것이다.

#3 6월에 중국은 영국과 통화 스왑 협정에 서명하였다. 이는 위안의 국제화를 향한 또 다른 매우 중요한 단계이다.

#4 중국은 최근 1.3조 달러의 미국 부채를 보유하고 있으며 이런 엄청난 미국 부채에 대한 노출은 중국 내에서 중요한 정치적 사안이 되기 시작하고 있다.

#5 중국 정부에 대한 상무부 자문인 메 신유는 이번 주 경고하기를 만약 미국 정부가 디폴트를 하면 중국은 미국 국채 매입을 완전히 중단하기로 결정할 수 있다고 했다.

#6 야후 뉴스에 따르면 중국은 이미 달러의 다변화 방식들을 모색해오고 있다.

#7 관영 신화 통신은 이번 주 탈 아메리카화된 세계를 요구하였고 워싱턴에서 정치적 혼란에 다음처럼 성명을 내놓았다: “연방 예산과 부채 한도 승인에 있어서 양당의 해법에 대한 워싱턴에서 주기적인 부진은 다시 많은 나라들의 엄청난 달러 자산을 위험에 처하게 하고 국제 공동체를 대단히 괴롭혔다.”

#8 신화는 목요일 부채 협상에 대하여 또한 이렇게 말하였다: “워싱턴의 정치인들은 어떤 실질적인 것도 한 것이 없고 미국 금융 시스템에 대한 세계적 신뢰의 최종 파산을 다시 미루었다.” 고나영 통신사의 논평은 선언하기를 부채 협상은 “미국 부채 폭탄의 도화선을 다시 좀 더 연장하는 것에 불과하였다”고 했다.

#9 중국은 세계 최대 금 생산국이고 다른 나라들로부터 엄청난 양의 금을 수입해오고 있다. 속도를 늦추는 것이 아니라 중국인들은 금 매입에 속도를 내고 있는 듯하다. 사실 자금 운영자인 스티븐 립은 말하기를 자신의 정부에 따르면 중국은 또 다른 5천 톤의 금을 사들일 계획이다. 중국이 금으로 위안을 뒷받침하기 할 계획을 세우고 있고 위안을 달러에 대한 유일한 대안 통화로 만들려 하고 있음을 많은 사람들이 확신하고 있다.

만약 중국인들이 어느 날 자신들은 그들 통화를 금으로 뒷받침하고 더 이상 국제 교역에 달러를 사용하지 않겠다고 발표한다면 무슨 일이 일어날까?

이는 하룻밤 사이에 세계 경제의 얼굴을 바꾸게 될 것이다. 앞서의 글에서 나는 우리가 보게 될 수 있는 몇 가지 일을 설명하였다.

우리는 엄청난 돈을 인쇄하고 있고 사실상 세계 곳곳의 모든 사람들이 그것을 사용하는 것은 미국 경제에 엄청난 혜택이다.

그것이 바뀔 때 재앙은 일어날 일에 대하여 거의 묘사할 수 없을 정도로 강력할 것이다.

이번 주 발표된 Rasmussen보고서에 따르면 미국인들 중 겨우 13%만이 미국은 옳은 길로 가고 있다고 믿고 있다. 그러나 사실 지금은 미국인들이 그간 보지 못했던 좋은 시절이다.

언젠가 사람들은 뒤돌아보게 될 것이고 2012년과 2013년의 좋은 시절로 돌아갈 수 있으면 하는 절망적인 희망을 할 것이다. 이제 내리막길만 남아 있다.

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매주 토요일 다음 아고라에서 소개하던 1주일간의 “금 관련 경제소식들”은 분별없는 댓글들로 인해, 정보의 교환을 원하는 곳으로 기대를 하던 많은 독자들에게 극심한 불편과 실망을 주어서 부득이 “달러와 금 관련 경제소식들” 카페를 신설하여 2011년 9월 3일부터 카페에서 소개하고 있습니다.

카페 주소는 http://cafe.daum.net/DollarnGold 입니다.

한편, “금 관련 경제 소식들”은 카페의 회원들에게만 필요한 것이 아니라 필요한 정보를 원하는 모든 분들을 위한 것이기도 하므로 아고라 경제방에서도 계속 소개합니다.

http://agora.media.daum.net/my/list?key=Z2N6sB9jFoo0&group_id=1

[비라 (^(00)^)]

선생님 감사드립니다.
행복한 주말 되세요.♡(^(00)^)♡

[담화]

계절을 앞서가시네요
늘 건강하세요

[골드정]

감사합니다^~^

[청사과]

주말엔 편히 쉬시기 바랍니다. 글 감사합니다~

[홍이야]

홍선생님^^ 늘 감사드립니다^^*

[담화]

날마다 행복하시기를...

[토스카수동]

늘 감사합니다.

[8888]

홍선생님 !!!!!한주간 수고 하셨습니다!!!!평안한 주말 보내십시요!!!!!

[겨나]

감사합니다. 항상 건강하십시요.

[스켈퍼]

즐거운 주말되세요

[쩡아]

감사합니다..너무 고생 많으십니다.

[흔들이]

감사합니다.

[빵돌이]

감사드립니다~~!!!

[TERMINATOR]

감사합니다!

[들꽃]

감사합니다^^

[이윤]

잘 보앗읍니다

[ONETHING]

good

[담화]

존경하는 홍두깨님 고맙습니다
길잡이가 되어주셔서 감사합니다

[제리]

홍선생님 감사합니다~~~^^

[보스]

고맙습니다....

[사랑나누기]

고맙습니다.

[라반야]

홍두깨님. 고맙습니다.

[Gott]

~(~_~)~

[백살공주]

감사합니다.

[백로]

감사합니다.^^

[fefe]

항상 감사드립니다.

[에셀]

선생님 한주간 수고 많으셨습니다. 행복한 하루 되세요.

[마음은]

감사합니다^^ 좋은 주말되세요.

[young]

추천먼저..감사합니다 늘 홍선생님과 제리님..기타 좋은 정보 올려주시는 모든 회원님들...행복한 휴일들 보내세요!!!

[치우천황]

아아.그래서 프리메이스의 멤버 록펠러나 차일드 들이 이젠 미국이란나라 필요없으니까 망하게해도 됀다는 생각하에 지금진행중인 계획까지 진행됀거군요 ,좀 실마리가 잡힌듯한데 그럼 다음대타는 어디가요.중국.한국 안튼 단단히 준비하자구요...우리님들

[치우천황]

아무래도 연준일당들이 쇼를하는걸보니 금값하락이 한번더 있을뜻합니다..나의생각 지금 스테이현상으로가구있군요.

[골드엔젤]

항상 감사드립니다^^

[파인애플]

감사합니다. 행복한 주말 보내세요~

[해피데이]

고맙습니다. 편안한 주말 보내세요^^

[정답조아]

감사합니다

[인생기행]

항상 감사합니다

[가거든]

감사합니다

[금과 은]

좋은 자료, 감사드립니다. 즐거운 주말 보내세요....

[초록구름]

항상 감사합니다...

[파란맘]

감사합니다

[그냥좋은사람]

홍두깨 선생님 고맙습니다. 즐거운 월요일 되시길 바랍니다.^^

[아메디스트]

감사합니다. 즐건 한 주간 되십시요~^^~

[억파이]

감사합니다