세계 최대 상품 거래상들은 왜 악명 높은 금속 거래상인 프라텍 굽타를 믿었을까?Trafigura가 가짜 니켈로 판명된 5억7천700만달

[힘힘]

1. 최근 며칠간 미국과 캐나다 상공에서 격추된 미확인 비행물체의 수를 설명하기 위해 미국 국가안보 당국자들이 애를 먹고 있다.데메트리 세바스토풀로는 "이 사건은 음모론과 중국과의 외교적 분노를 불러일으켰다"고 보도했다.

2. 지진이 발생한 후 시리아 반군이 장악하고 있는 지역에 국제 원조가 도착하는데 거의 일주일이 걸렸다.라야 잘라비 특파원이 12년간의 내전을 겪으며 스스로를 방어하는 데 익숙해진 절망적인 민간인들에게 가슴 아픈 소식을 전합니다.

3. 서플라이 체인(supply-chain)의 안전성에 대한 미국과 유럽의 우려와 재산업화 및 녹색변혁에 대한 열망은 경제적 민족주의 및 개입주의로 이어졌다.그러나 마틴 울프는 새로운 개입주의가 세계 무역에 도움이 되느냐고 묻는다.

4. 세계 최대 상품 거래상들은 왜 악명 높은 금속 거래상인 프라텍 굽타를 믿었을까?Trafigura가 가짜 니켈로 판명된 5억7천700만달러의 손실을 입게 된 사연을 전한다.(무료판독)

5. 미국의 거대 기술기업인 애플은 중국에 대한 제조 의존도를 줄이기 위해 캘리포니아와 중국에 있는 공장에서 인도로 직원을 파견하여 현지인들을 교육시키고 생산을 확립하기 시작했습니다.그러나 애플의 초기 인도 사업부문은 이미 걸림돌에 부딪혔다.

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Trafigura는 지난 주에 $ 577mn의 기록을 예약하고 “ 체계적인 사기 ”의 희생자임을 밝힌 기업 세계에 충격을주었습니다. 그러나 업계 내부자들은 상품 거래자가 가해자 회사 뒤에있는 것으로 확인 된 사람에 대해 더 놀랐습니다. 43 세의 인도 사업가 인 Prateek Gupta 트라 피구 라 그의 체크 무늬 명성에도 불구하고 몇 년 동안. Gupta 연결 회사에서 구매 한 니켈 선적을 발견 한 후 귀중한 금속의 흔적이 없었습니다, Trafigura는 법적 조치를 취하고 두바이에 기반을 둔 금속 상인과 그의 비즈니스 제국에 대해 $ 625mn 동결 명령을 확보했습니다. 파이낸셜 타임즈 (Financial Times)가 본 법원 문서에 따르면, 거래에 자금을 조달 한 월스트리트 은행 씨티 그룹 (Citigroup)과 영국의 대출 기관 바클레이 (Barclays)에서 사기 혐의가 제기 된 것으로 나타났습니다, Gupta의 회사는 Trafigura 자금을받은 계좌를 보유했습니다. 또한 Trafigura는 $ 94mn의 11 개 거래에서 잠재적으로 가짜 니켈화물을 판매하여 잠재적으로 훨씬 더 큰 상품 거래 산업 풀에 영향을 줄 수 있음을 밝힙니다. 사건에 대한 새로운 세부 사항이 등장함에 따라, 세계 최대의 상품 거래자 중 하나가 왜 무역 금융가들 사이에서 명성이 잘 알려진 사람에게 그러한 믿음을 두 었는지에 대한 질문이 시작됩니다, 위험 관리 절차가 왜 그렇게 짧은 지. 수년간 신뢰할 수있는 상대방 Trafigura는 10 년 전에 2016 년부터 Gupta가 관리하는 두바이 기반 TMT Metals와 거래를 시작했습니다. TMT 및 기타 Gupta 회사에 “ 운송 금융 ”을 제공하여 Gupta의 회사에서 니켈을 구매 한 후 나중에 회사 나 공개 시장에 판매하기 전에, 운송 기간 동안이자를 청구합니다. TMT는 2021 년에 컨테이너 운송 시간이 니켈 거래량과 함께 팽창했을 때 초기 징후가 나타날 때까지 수년간 신뢰할 수있는 거래 상대방이었습니다. 이 문제에 익숙한 한 사람에 따르면 일부 선적에는 300 일 이상이 걸렸으며, 전 세계 운송 경로에 필요한 것보다 몇 배나 더 많은 시간이 걸렸습니다. 지난 7 월에 추가 경고가 나왔습니다, 뉴 델리 당국이 굽타가 인도 주립 은행과 다른 4 명의 대출 기관을 속이는 혐의로 기소 한 후 트라 피 구라 위험 관리 팀의 실사 화면에 플래시가 나타 났을 때. 그러나 법원 제출에 따르면 Citi가 Trafigura와 Gupta 회사 간의 거래 자금 조달을 중단하기 위해 10 월이 되어서야 상품 하우스가 본격적으로 조사되기 시작했습니다. 2018 년에서 2020 년 사이에 무역 금융 기금 TransAsia Private Capital에 대한 Gupta의 UD 거래에서 부채를 회수하려고 시도한 Ian Milne, 그는 Trafigura의 통제가 Gupta와의 관계를 조기에 중단시키지 않았다고 “ flabbergasted ”이라고 말했다. “ Trafigura가 그의 명성을 가진 사람을 상대하고있는 것을보고 놀랐습니다. ” Milne은 말했습니다. “ 그는 수년간 페르소나가 아닌 그라 타였습니다. ” 업계 전문가들은 ‘ flabbergasted ’ Trafigura의 위험 평가 통제가 금속 거래자 Prateek Gupta에 대한 우려를 표시하지 않았다는 것입니다. © Denis Balibouse / Reuters 스위스 기업 정보 회사 인 Athena Intelligence의 최고 경영자 인 Jonas Rey는 FT에 2015 년과 2016 년에 회사 간 거래 네트워크와 관련된 혐의 제도에 대해 TMT를 조사했다고 말했습니다, 각각 다른 선하 증권과 자체 자금 조달이 있습니다. “ 그들의 명성은 끔찍했다. ” 그는 말했다. “ TMT Metals는 위험이 높은 기업이기 때문에 대부분의 신용 및 보험 회사에서 블랙리스트에 올랐습니다. ” Gupta는 아버지의 금속 무역 회사 인 Ushdev International에서 연수생으로 경력을 시작했으며 2008 년 전무 이사가되었습니다. UD Trading이 부분적으로 소유 한이 회사는 2018 년에 여러 인도 은행의 대출을 불이행 한 후 파산했습니다. 몇몇 상인들은 Gupta 's에 대해서도 조심했다고 말했다 Sanjeev Gupta와의 관계, 영국의 심각한 사기 사무소에서 GFG Alliance 그룹의 회사를 조사하고있는 금속 거대 기업. 인도 기업 출원에 따르면 Prateek의 친척이 아닌 Sanjeev Gupta는 전 Ushdev 주주입니다. GFG Alliance는 “은 Prateek Gupta 또는 Ushdev와 몇 년 동안 비즈니스 나 관계가 없었으며 Trafigura의 발표가 ”을 참조한 활동과 관련이 없다고 말했다. Trafigura가 조사를 시작합니다 Trafigura는 “ 많은 적기 ”가 명백해졌지만 언제 지정하지 않았는 지에 따라 Gupta의 회사와의 거래에 대한 조사를 시작했다고 밝혔다. 법원 문서에 따르면 “ 정보 제공자 ”은 11 월 Trafigura에 구매 한 컨테이너 중 하나 또는 두 개가 니켈 이외의 것을 포함하고 있다고 말했다. 거래소가 Gupta와 대면했을 때, 그는 Trafigura의 니켈 및 코발트 거래 책임자 인 Socrates Economou에게 20,000 톤의 저렴한 니켈 합금과 5,000 톤의 다른 재료를 포함하고 있다고 말했습니다, 고급 니켈 금속이 아니라. 일상적인 가전 제품에 사용되는 스테인리스 강의 핵심 성분 인 니켈 볼 © Cole Burston / Bloomberg 굽타는 불일치로 인해 인도의 비즈니스 파트너를 비난하려했으며 러시아 니켈 배송 금지를 피하기 위해 내용이 다르다고 제안했습니다, 그러한 금지가 시행되지 않았음에도 불구하고. Trafigura 검사관이 11 월에 용기를 검사했을 때, 톤당 $ 1,000 미만의 저가 금속 인 탄소강과 니켈의 경우 약 $ 26,500을 발견했습니다. 1 월 초 런던에서 열린 회의에서 Gupta는 Trafigura에게 빚진 금액을 정할 것을 제안했지만, 상품 거래자는 대신 사기 청구 및 동결 명령을 추구하기로 결정했습니다. 1 월 말, Trafigura는 네덜란드, 아랍 에미리트 및 대만에 117 개의 컨테이너를 열어 어떤 형태의 니켈도 함유하지 않았습니다. Trafigura는 직원 중 누구도 사기에 연루된 증거가 없다고 말했습니다. Economou가 회사를 떠나고 있습니다. 종이 문서에 대한 의존 상품 거래자들은 Trafigura가 Gupta의 회사와 수행 한 사업 규모에 놀랐습니다. 약 25,000 톤의 니켈화물은 금속의 약 1,104 컨테이너 또는 세계 주요 소비자 인 중국의 연간 수입의 10 % 이상에 해당합니다. 지금까지 Trafigura는 156 개의 상자 만 확인했습니다. 업계 내부자들은 상품 거래 산업이 대규모 스캔들의 반복적 인 패턴을 피하기 위해 구식 사업 방식을 바꿔야한다고 경고합니다. 그들은 원자재를 사고 파는 과정이 여전히 종이 문서에 크게 의존한다는 사실이 특히 사기에 취약하다고 말합니다. “ 업계가 종이 기반 시스템과 이메일을 기본 통신 형식으로 계속 사용하는 경우 이러한 문제가 계속 발생합니다. ” Simon Collins는, 상품 거래 소프트웨어 플랫폼 TradeCloud를 운영하는 Trafigura의 금속 및 광물 사업 책임자. Trafigura는 사기 혐의 “은 1 차 및 지원 문서 ”의 허위 진술 및 광범위한 위조와 관련이 있다고 말했다, “ 사기는 시스템과 절차를 검토하고 강화할 수있는 기회이며 철저한 검토가 진행 중입니다 ”. Gupta는 여러 의견 요청에 응답하지 않았습니다. Citi와 Barclays는 논평을 거부했다. 더 넓은 산업 낙진 이제 다른 거래자, 금융가 및 보험 회사가 금속 산업의 가장 큰 사기 중 하나에 노출되는 방식과 Trafigura가 손실을 막을 수 있는지에 대한 의문이 생깁니다. After Citi pulled financing, Trafigura used cash from its own balance sheet to continue the trades. To some degree, that will help insulate its $73bn worth of credit lines from the 140 lenders on which it relies to move oil, gas and metals around the world, as other banks are not exposed. But the scandal may prompt banks to increase scrutiny and auditing of the company’s risk management procedures. “It makes it even worse for Trafigura that they financed it with their own cash,” said Rey at Athena Intelligence. Corporate filings show one business with exposure to the scandal is an investment vehicle of Artis Finance, a trade finance start-up backed by TDR Capital, a private equity firm with a stake in the UK’s Asda supermarket group. Artis의 웹 사이트는 — Artis LoanCo1 —을 “ 링 펜스 회사로 설명하여 강력한 시장을 통해 미드 마켓 트레이더와 기업을 지원합니다, 채권 기반 금융 ”과 “은 가장 세 심하게 위험 평가되고 상업적으로 실행 가능한 거래 만이 Artis Investment Committee ”을 통과한다고 명시하고 있습니다. “ Artis LoanCo가 채권 금융을 위해 TMT Metals에 대한 담보 대출 기관임을 확인할 수 있지만, 사실을 수집하고 있기 때문에 더 이상 언급 할 입장이 아닙니다, 내부 검토를 수행하고 TMT의 공식 성명을 기다리고 있다고 ”은 회사의 최고 경영자 Waldo de Vleeschauwer가 말했다. Trafigura는 아직 보험 청구 여부를 결정하지 않았지만, 보험이 적용되는 경우 제공자는 보험 청구를 수락할지 여부를 결정해야합니다. 또 다른 상품 거래자 인 Gunvor는 이전에 파산 한 Gupta 관련 회사 인 Ushdev에 수천만 달러를 노출시켜 찔 렸지만 보험사 인 Euler Hermes는, 이 문제에 익숙한 세 사람에 따르면 손실을 최소화하는 데 도움이됩니다. Gunvor는 논평을 거부했다. 업계 관측통은 Trafigura가 사기 혐의의 배후에있는 회사 웹의 복잡성과 소유권 구조를 고려할 때 법적 조치를 통해 돈을 회수하는 데 어려움을 겪을 수 있다고 말합니다. “ 자금 조달 사기를 다루는 핀 테크 사업 인 MonetaGo에서 일하는 Milne은“TAG1>은 소송에서 많은 돈을 돌려받을 것이라고 확신하지 못한다. “ 물론, Gupta는 많은 돈을 가지고 있지만 대부분은 그의 이름이 아닙니다. ” Stephen Morris, Ian Smith 및 Joshua Franklin의 추가보고