<![CDATA[
<hr data-ke-style="style7"><p> </p><div class="figure-img" data-ke-type="image" data-ke-style="alignCenter" data-ke-mobilestyle="widthOrigin"><img src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/8681a2667d26dd8ddae279f54962f68ca239cf78" class="txc-image" data-img-src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/8681a2667d26dd8ddae279f54962f68ca239cf78" data-origin-width="1105" data-origin-height="342"></div><p> </p><p> </p><blockquote data-ke-style="style3"><br><b>목차</b><br>CJ CGV의 잉여현금흐름은 2024년 1864억, 2028년 2067억입니다. - KB증권 <br>1. 2021 ~ 2031 CJ CGV의 잉여현금 전망<br>2. 수익성지표<br>종합<br>소결<br>해당 게시글 AI표절률 검사결과<br><br></blockquote><p> </p><p> </p><p> </p><p> </p><p> </p><hr data-ke-style="style5"><p><span data-ke-size="size23"><b>  2021~ 2031년  CJ CGV의 잉여현금 전망</b></span><b></b><b></b></p><hr data-ke-style="style6"><p> </p><p><span data-ke-size="size18">1. 현금흐름 추정치   ( 영화 흥행열풍을 제외한 차변대변 분개방식의 대차대조표상의 기업의 현금소득추정 ) </span></p><p> </p><p> </p><div class="figure-img" data-ke-type="image" data-ke-style="alignCenter" data-ke-mobilestyle="widthOrigin"><img src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/21a5ec3de3bbd36d120552be63403474caf01389" class="txc-image" data-img-src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/21a5ec3de3bbd36d120552be63403474caf01389" data-origin-width="742" data-origin-height="300"><div class="figcaption">. FCF, FCFF, FCFE는 차이가 상이해도 위 3개는 다같은 잉여현금추정치다. 적어도 현금순유입이 되는 2024년서부터 순자산가치 상방을 예상할수가 있다.  그리고 운전자본은 +면서 그 정도가 일정하다는것은 장기적으로 현금창출을 할 수 있다는 증거이다.   추가로 순운전자본이 음수에서 양수로 증가될때  적정 운전자본을 확보할 수 있어 위험을 낮추고 기업가치를 높이는 효과가 있다.</div></div><p><br><br></p><p><span style="color: #333333; background-color: #ffffff;" data-ke-size="size18">2. 수익성 지표</span></p><p> </p><div class="figure-img" data-ke-type="image" data-ke-style="alignCenter" data-ke-mobilestyle="widthOrigin"><img src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/fb2f1c17b18d7b36585c4f6f828f512cc2574a80" class="txc-image" data-img-src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/fb2f1c17b18d7b36585c4f6f828f512cc2574a80" data-origin-width="476" data-origin-height="46"></div><div class="figure-img" data-ke-type="image" data-ke-style="alignCenter" data-ke-mobilestyle="widthOrigin"><img src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/640def17a3eae17cb2994280f04095b0bfbc5dd8" class="txc-image" data-img-src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/640def17a3eae17cb2994280f04095b0bfbc5dd8" data-origin-width="462" data-origin-height="81"><div class="figcaption">2024년 연도부턴 WACC와 ROIC를 직접 계산하는 방법이 유일하다. 직접영업활동 수익여부에 대한 정확도는 PBR<ROE<WACC<ROIC 라고 알려져있다.</div></div><p> </p><hr data-ke-style="style5"><p> </p><hr data-ke-style="style7"><div class="figure-img" data-ke-type="image" data-ke-style="alignCenter" data-ke-mobilestyle="widthOrigin"><img src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/6a4e56c1c6ab5d04f8a85ec971d20a29260e0ba7" class="txc-image" data-img-src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/6a4e56c1c6ab5d04f8a85ec971d20a29260e0ba7" data-origin-width="1071" data-origin-height="635"><div class="figcaption">CJ CGV의 2023년 4분기 실적이 발표되었을때 당기순이익이 마이너스가 1233억이 난 것은 법인세 차감전 계속이익을 감가하는 비경상손실 때문이다.. 비경상손실(포괄손익)은 영업활동중 생긴 손해가 아니라 일시적인 손해이다.  재조정이라고한다. </div></div><div class="figure-img" data-ke-type="image" data-ke-style="alignCenter" data-ke-mobilestyle="widthOrigin"><img src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/688174f8ba956e340e13a72a790335d885542164" class="txc-image" data-img-src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/688174f8ba956e340e13a72a790335d885542164" data-origin-width="537" data-origin-height="417"></div><p><span data-ke-size="size23">종합 </span></p><p> </p><p> 회사가 창출한 매출에서 각종 원가 같은 자본지출, 리스 관련 이자비용 등을 제외한 것이 FCF이다<br>이 가용현금이 회사가 어디든 쓸 수 있는 FCF( 잉여현금흐름 )입니다.<br>여기서 FCFF는 FCF에서 법인세를 빼고 난 뒤  주주와 채권자에 대한 배분가능 현금흐름을 말하고. <br>그다음 FCFE는 FCFF 재원에서 주주배분을 전부하고 양도세, 이자까지 낸 뒤 남아도는 현금입니다.<br>이것이 미처분이익잉여금입니다.<br>( 현금흐름상의 배분순서 관계는  FCF : 회사의 여유 현금 > FCFF : 주주, 채권자이익 > FCFE : 주주 배당  )<br><br> 위 2019년 IFRS 회계기준 적용 이후의 시점에서 대차대조표의 분개 간접법 추정을 근거로 한다면 <br>영화 흥행으로 한 초과수익을 제외한 수치이더라도 배당금 지급여력을 확인하는 지표인  FCF와<br>기업의 실질 부채 상환 능력이라 하는 운전자본이 향후 10여 년까지 일정하게 양수로 잡혀있습니다. <br>수중에 현금보유 수준이 과다하지 않으면서 충분한 확보 유지하려는 것은 운전자본에 대한 보수적 운용 방식을 고수한다는 것입니다.  이러한 운전자본투자정책변수(WCIP)는 기업관리에 들어가는 시간과 영업비용도 줄이는 자본 효율 재고와<br>기업의 ROE(자기 자본수익률)과 ROA(기업의 수익성)도 높여 장기간 매출액 성장률을 증대시키는 효과가 있습니다..  <br>물론 KB증권의 이러한 추정치와 실제 공시내역 간 차이를 보셔야 합니다.<br>회계상 의도적인 적자를 일으켰는데도, 차변대변 간 간접법에서는 시간이 흘러 현금이 쌓인다는 경제적 효과를 말해주고 있습니다. </p><p><br> 이 회사는 영업현금 창출능력은 물론 배당금 지급 후에도 남을 만큼의 여유현금을 보유할 수 있다는 결론을 내릴 수 있습니다. <br>과거 CGV가 밝힌 사업보고서에서 이미 상영관과 영화제작 시장이 포화상태여서 더 이상의 투자확장이 불가능하다고 밝힌 바가 있습니다. 잉여현금 FCF가 투자재원으로 쓰이지 않고 내부유보로 쌓인다면  주주환원은 가능할 것으로 생각합니다. </p><p> </p><p> </p><p> </p><p> </p><p><span data-ke-size="size20"><b>극장 초과수익을 제외한 CGV의 미래 현금흐름  + 2023년 결산추가 </b></span></p><div class="table-wrap"><table data-ke-type="table" data-ke-align="alignLeft" style="width: 91.2102%; height: 180px;" border="1" data-ke-style="style15"><tbody><tr style="height: 18px;"><td style="width: 24.3948%; height: 18px; text-align: center;">CJ CGV의 <br>미래현금흐름 추정 <br>KB증권</td><td style="width: 25.6478%; height: 18px; text-align: center;">FCF (회사 여윳돈)  (억)</td><td style="width: 20.9315%; height: 18px; text-align: center;"><span data-ke-size="size16">FCFF (채권자 몫)    (억)</span></td><td style="width: 20.236%; height: 18px; text-align: center;"><span data-ke-size="size16">FCFE (배당가능 현금)  (억) <br></span></td></tr><tr style="height: 18px;"><td style="width: 24.3948%; height: 18px; text-align: right;">2023</td><td style="width: 25.6478%; height: 18px; text-align: right;">- 227억(419억)</td><td style="width: 20.9315%; height: 18px; text-align: right;">1864억</td><td style="width: 20.236%; height: 18px; text-align: right;">3162억(배당어려움)</td></tr><tr style="height: 18px;"><td style="width: 24.3948%; height: 18px; text-align: right;">2024</td><td style="width: 25.6478%; height: 18px; text-align: right;">1864억</td><td style="width: 20.9315%; height: 18px; text-align: right;">1856억</td><td style="width: 20.236%; height: 18px; text-align: right;"></td></tr><tr style="height: 18px;"><td style="width: 24.3948%; height: 18px; text-align: right;">2025</td><td style="width: 25.6478%; height: 18px; text-align: right;">1856억</td><td style="width: 20.9315%; height: 18px; text-align: right;">1929억</td><td style="width: 20.236%; height: 18px; text-align: right;"></td></tr><tr style="height: 18px;"><td style="width: 24.3948%; height: 18px; text-align: right;">2026</td><td style="width: 25.6478%; height: 18px; text-align: right;">1929억</td><td style="width: 20.9315%; height: 18px; text-align: right;">2060억</td><td style="width: 20.236%; height: 18px; text-align: right;"></td></tr><tr style="height: 18px;"><td style="width: 24.3948%; height: 18px; text-align: right;">2027</td><td style="width: 25.6478%; height: 18px; text-align: right;">2060억</td><td style="width: 20.9315%; height: 18px; text-align: right;">2067억</td><td style="width: 20.236%; height: 18px; text-align: right;"></td></tr><tr style="height: 18px;"><td style="width: 24.3948%; height: 18px; text-align: right;">2028</td><td style="width: 25.6478%; height: 18px; text-align: right;">2067억</td><td style="width: 20.9315%; height: 18px; text-align: right;">1992억</td><td style="width: 20.236%; height: 18px; text-align: right;"></td></tr><tr style="height: 18px;"><td style="width: 24.3948%; height: 18px; text-align: right;">2029</td><td style="width: 25.6478%; height: 18px; text-align: right;">1992억</td><td style="width: 20.9315%; height: 18px; text-align: right;">1944억</td><td style="width: 20.236%; height: 18px; text-align: right;"></td></tr><tr style="height: 18px;"><td style="width: 24.3948%; height: 18px; text-align: right;">2030</td><td style="width: 25.6478%; height: 18px; text-align: right;">1944억</td><td style="width: 20.9315%; height: 18px; text-align: right;">1895억</td><td style="width: 20.236%; height: 18px; text-align: right;"></td></tr><tr style="height: 18px;"><td style="width: 24.3948%; height: 18px; text-align: right;">2031</td><td style="width: 25.6478%; height: 18px; text-align: right;">1895억</td><td style="width: 20.9315%; height: 18px; text-align: right;">1845억</td><td style="width: 20.236%; height: 18px; text-align: right;"></td></tr></tbody></table></div><p> </p><p> </p><p> </p><p><span data-ke-size="size20"><b>소결</b></span></p><p><br> 아직 CJ그룹에선 2023년 사업연도 실적발표와 배당결정에 대한 24년 결산을 앞두고 있기 때문에  <br>그동안 법인의 사업운영에 자신들의 자본을 공여한 모든 투자자들(보통주 소액주주, 우선주주, 전환사채) 에게 <br>조달비용이라 하는 WACC( 자기 자본비용(=주주들의 요구수익률) + 타인자본비용(=채권이자)의 투자수익률 합) 만큼 <br>수익을 배분해야 하는 목전에 와 있습니다.</p><p> </p><p>중국경제와 중국 소비시장의 변화를 20년 전부터 예측하고 대응한 내수수출 기업이 거머쥘 향후 영업이익과<br>하락장에서의 배당주 투자를 해왔던 개인투자자들이 차후 얻게 될 배당수익은<br>단기차익보다 배당 재투자를 지향해 오던 장기 투자자들에게 돌아가는 보상이 더 크다 봐도 될 것 같습니다. </p><p> </p><p> CJ의 극장사업은 전 세계의 도합 조 단위에 가치에 달하는 거대 체인점을 임대해서<br>이자만 내면서 소유주로서 사업운용하는 구조입니다.</p><p>그러므로  CGV에게  2019년 IFRS 회계기준으로 인한 임대료와 이자폭등을 감당하는 것이 고비였다고 할 수 있는데요<br>리스부채는 중도에 미실현이익이 배당이익으로 실현될 수도 있는 영업자산(사용권자산)이면서 <br>변동리스료(이자비용)이기 때문에 곧바로 갚지 않아도 되며 상각 되어가는 명목상 가부채입니다. <br>어느 신용평가사도 현금유동성을 평가할 때 운용능력을 두고 이자비용과 운전자본 같은<br>차입금 부담 이야기를 하지 여기서 리스부채는 논외 됩니다.   </p><p><br> IFRS로 과대계상된 의도된 적자는 WACC(자금조달비용) 산정 시 *(1-t (=법인세율)) 부문에서 법인세율을 낮출 수 있습니다<br>그렇게 되면 조달비용과 이자비용을 감세할 수 있고 추가로 이연법인세를 적용할 수 있어<br>각종 회계기법은 수익구조를 개선시키고 장기간 이윤창출력을 높일 수 있습니다. 이러한 경제적 효과뿐만 아니라 <br>리스라는 미래 현금흐름창출이란 금융기법도 의도적 적자를 수반해서 시장에서 재무왜곡을 만들어냅니다.</p><p>사실이 이런데도 리스부채가 단기부채라고 거짓호도하는 언론미디어에서는 <br>시장참여자들과 기업경영진 간의 정보의 비대칭성을 필연적으로 발생시킬 수밖에 없습니다<br>이래서 한국의 자본시장에서 진정으로 시장분별력을 갖추기란 꽤나 어려운 것입니다.<br>올해 적자 탈출한 쿠팡도 CGV와 똑같이 의도된 적자를 만들었다는 얘기가 세간에서 들리고 있습니다. </p><p>오히려 최대매출을 냈다고 시장패션처럼 유행을 퍼트리는 그러한 저 PBR 종목들을 본다면 <br>시장투자자들을 기만하는 유인책이 아니었나 상기할 필요가 있습니다,<br><br></p><p> </p><p> </p><p> </p><p><span style="color: #333333;" data-ke-size="size20">해당 게시글 AI표절률 검사결과  <i> 3월1일 수정본 검사 결과</i></span></p><div class="figure-img" data-ke-type="image" data-ke-style="alignCenter" data-ke-mobilestyle="widthOrigin"><img src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/b7b2de93cf6aaf95e056359a4c925b384885b4b1" class="txc-image" data-img-src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/b7b2de93cf6aaf95e056359a4c925b384885b4b1" data-origin-width="1169" data-origin-height="461"></div><div class="figure-img" data-ke-type="image" data-ke-style="alignCenter" data-ke-mobilestyle="widthOrigin"><img src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/ad330d113b8901fcf6feb7767304d6c4d3f2e173" class="txc-image" data-img-src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/ad330d113b8901fcf6feb7767304d6c4d3f2e173" data-origin-width="1194" data-origin-height="898"></div><p> </p><p> </p><p> </p><p> </p><p>표절 잡는 카피킬러에서 제가 게시한 해당 게시물의 표절률을 판별했습니다. <br>당연코 여태 손수 쓴 것이니 이 게시물의 AI 표절률은 0%입니다</p><p> </p><p> 돈으로 의대 간 정유라의 대입논문 표절률이나  서울대생들 학위논문 표절률보다 <br>제가 작문한 게시물들의 표절률이 낮습니다 ~<br><br></p><p> </p><p> </p><p> </p><p> </p><p> </p><div class="table-wrap"><table data-ke-type="table" data-ke-align="alignLeft" style="width: 100%; height: 488px;" border="1"><tbody><tr style="height: 18px;"><td style="width: 100%; height: 18px;" colspan="2">참고바람</td></tr><tr style="height: 113px;"><td style="width: 50%; height: 113px;"><div class="figure-file" data-ke-type="file" data-file-src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/0abcb1170dd95c0194d0ef6718b0b9b51bac0999?download" data-file-name="KB증권 CGV 느리지만 회복구간.pdf" data-file-size="718952" data-mimetype="application/pdf" data-ke-align="alignCenter"><a href='javascript:fileFilterViewer("https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/0abcb1170dd95c0194d0ef6718b0b9b51bac0999?download", "/cafeattach/1OaUj/0abcb1170dd95c0194d0ef6718b0b9b51bac0999", "KB증권 CGV 느리지만 회복구간.pdf", "grpid%3D1OaUj%26fldid%3DOIzD%26dataid%3D206%26fileid%3D2%26regdt%3D20240228160307&url=https%3A%2F%2Ft1.daumcdn.net%2Fcafeattach%2F1OaUj%2F0abcb1170dd95c0194d0ef6718b0b9b51bac0999")'><div class="image"></div><div class="desc"><div class="filename"><span class="name">KB증권 CGV 느리지만 회복구간</span><span class="type">.pdf</span></div><div class="size">702.10KB</div></div></a></div></td><td style="width: 50%; height: 113px;">CGV 느리지만 회복구간- 2021<br>KB증권 </td></tr><tr style="height: 113px;"><td style="width: 50%; height: 113px;"><div class="figure-file" data-ke-type="file" data-file-src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/1c870cbc083c8b71d2326de2958fbda869f84325?download" data-file-name="미래에셋증권 배당투자 과연 이득인가..pdf" data-file-size="3686308" data-mimetype="application/pdf" data-ke-align="alignCenter"><a href='javascript:fileFilterViewer("https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/1c870cbc083c8b71d2326de2958fbda869f84325?download", "/cafeattach/1OaUj/1c870cbc083c8b71d2326de2958fbda869f84325", "미래에셋증권 배당투자 과연 이득인가..pdf", "grpid%3D1OaUj%26fldid%3DOIzD%26dataid%3D206%26fileid%3D3%26regdt%3D20240228160307&url=https%3A%2F%2Ft1.daumcdn.net%2Fcafeattach%2F1OaUj%2F1c870cbc083c8b71d2326de2958fbda869f84325")'><div class="image"></div><div class="desc"><div class="filename"><span class="name">미래에셋증권 배당투자 과연 이득인가.</span><span class="type">.pdf</span></div><div class="size">3.52MB</div></div></a></div></td><td style="width: 50%; height: 113px;">배당투자 과연 이득인가 - 2008<br>미래에셋증권 </td></tr><tr style="height: 131px;"><td style="width: 50%; height: 131px;"><div class="figure-file" data-ke-type="file" data-file-src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/9af47c4bfaf07e921ceaa86f458e32989d922694?download" data-file-name="기업재무 자기자본비용(요구수익률).pdf" data-file-size="1304201" data-mimetype="application/pdf" data-ke-align="alignCenter"><a href='javascript:fileFilterViewer("https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/9af47c4bfaf07e921ceaa86f458e32989d922694?download", "/cafeattach/1OaUj/9af47c4bfaf07e921ceaa86f458e32989d922694", "기업재무 자기자본비용(요구수익률).pdf", "grpid%3D1OaUj%26fldid%3DOIzD%26dataid%3D206%26fileid%3D1%26regdt%3D20240228160307&url=https%3A%2F%2Ft1.daumcdn.net%2Fcafeattach%2F1OaUj%2F9af47c4bfaf07e921ceaa86f458e32989d922694")'><div class="image"></div><div class="desc"><div class="filename"><span class="name">기업재무 자기자본비용(요구수익률)</span><span class="type">.pdf</span></div><div class="size">1.24MB</div></div></a></div></td><td style="width: 50%; height: 131px;">기업재무 자기자본비용과 타인자본비용<br><br></td></tr><tr style="height: 113px;"><td style="width: 50%; height: 113px;"><div class="figure-file" data-ke-type="file" data-file-src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/3069b2ad14c194e25527796ad01c57fb5829f127?download" data-file-name="중국 소비시장의 변화와 대응방안_KDI.pdf" data-file-size="538281" data-mimetype="application/pdf" data-ke-align="alignCenter"><a href='javascript:fileFilterViewer("https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/3069b2ad14c194e25527796ad01c57fb5829f127?download", "/cafeattach/1OaUj/3069b2ad14c194e25527796ad01c57fb5829f127", "중국 소비시장의 변화와 대응방안_KDI.pdf", "grpid%3D1OaUj%26fldid%3DOIzD%26dataid%3D206%26fileid%3D4%26regdt%3D20240228160307&url=https%3A%2F%2Ft1.daumcdn.net%2Fcafeattach%2F1OaUj%2F3069b2ad14c194e25527796ad01c57fb5829f127")'><div class="image"></div><div class="desc"><div class="filename"><span class="name">중국 소비시장의 변화와 대응방안_KDI</span><span class="type">.pdf</span></div><div class="size">525.67KB</div></div></a></div></td><td style="width: 50%; height: 113px;">중국 소비시장의 변화와 대응방안<br>KDI</td></tr><tr><td style="width: 50%;"><div class="figure-file" data-ke-type="file" data-file-src="https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/73760d9dae74741deac32fae1fbc21f9fd1cf287?download" data-file-name="기업 운전자본 수준이 기업가치와 수익성에 미치는 것에 대한 연구 , 박종해, 정대성.pdf" data-file-size="467387" data-mimetype="application/pdf" data-ke-align="alignCenter"><a href='javascript:fileFilterViewer("https://t1.daumcdn.net/cafeattach/1OaUj/73760d9dae74741deac32fae1fbc21f9fd1cf287?download", "/cafeattach/1OaUj/73760d9dae74741deac32fae1fbc21f9fd1cf287", "기업 운전자본 수준이 기업가치와 수익성에 미치는 것에 대한 연구 , 박종해, 정대성.pdf", "grpid%3D1OaUj%26fldid%3DOIzD%26dataid%3D206%26fileid%3D9%26regdt%3D20240228160307&url=https%3A%2F%2Ft1.daumcdn.net%2Fcafeattach%2F1OaUj%2F73760d9dae74741deac32fae1fbc21f9fd1cf287")'><div class="image"></div><div class="desc"><div class="filename"><span class="name">기업 운전자본 수준이 기업가치와 수익성에 미치는 것에 대한 연구 , 박종해, 정대성</span><span class="type">.pdf</span></div><div class="size">456.43KB</div></div></a></div></td><td style="width: 50%;">기업의 운전자본 수준이 기업가치와 수익성에 미치는 영향</td></tr></tbody></table></div><p> </p><p> </p><p> </p>
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CJ CGV의 잉여현금흐름은 2024년 1864억, 2028년 2067억입니다. KB증권, 해당 게시물 GPT표절률 0%
콩나물
추천 14
조회 1,399
24.02.28 16:03
댓글 43
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첫댓글 소중한 자료 정리 해 주셔서 고생하셨습니다 감사히 잘 읽어 보겠습니다
올 한해 복이 넘쳐 나는 갑진년이
되시기 바랍니다
콩나물님 늘 고급정보 감사드립니다
감사합니다. 🙇♂️
감사합니다. 잘봤습니다.
감사해요
감사합니다 ~~^^
감사합니다.
감사합니다.
감사합니다.
감사합니다
감사합니다~
고급정보 감사합니다~
콩나물님 ~감사합니다 ^^
항상 느끼는거지만 정말 대단하십니다. 이렇게 최신정보 업데이트 해주셔서 감사드립니다.
잘 읽었습니다~~ 감사합니다.
유익한 정보입니다 ~ 감사합니다.
늘 감사합니다.
감사합니다.
늘 애써주시니 감사합니다^^
감사합니다
정보에 감사드립니다.
CGV 주가향방은 작가님에게 후원하시고 질문해주세요 ^^.
@콩나물 어제 댓글 달아 주셔서 감사하게 잘 읽었습니다. 앞으로 후원하면서 카페에 도움이 될 일을 하고 싶네요.
@풀맨
감사합니다
감사합니다
감사합니다
감사합니다
감사합니다
감사드립니다 🤗
감사합니다.
감사합니다 ^^
좋은 정보 감사 합니다. 고생이 많으십니다.
박수~~
감사합니다.
고생하셨습니다
감사합니다
감사합니다
감사합니다.~~~^^
감사합니다..
항상 감사합니다
너무 멋지다.. 나물씨
감사합니다,.~d^^b