가스에 중독된 유럽, 하나의 에너지 위험을 다른 에너지 위험으로 교환

[이매진]

가스에 중독된 유럽, 하나의 에너지 위험을 다른 에너지 위험으로 교환

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Gas-Addicted Europe Trades One Energy Risk For Another

2017년 6월 8일 폴란드 시비노우이시치에(Swinoujscie) LNG 터미널에 미국 최초로 액화천연가스를 인도하는 동안 LNG 유조선 "클린 오션(Clean Ocean)"이 촬영되었습니다. 사진은 2017년 6월 8일에 촬영되었습니다. Agencja Gazata/Cezary Aszkielowicz via REUTERS

2024년 1월 27일(블룸버그) - 오랫동안 러시아 천연가스에 의존해 온 유럽은 2년도 채 되지 않아 크렘린에 대한 의존도를 거의 끊었습니다. 선호하는 대체 가스인 미국산 가스는 풍부하고 정치적으로 입맛에 맞으며 시베리아의 파이프라인보다 막힐 가능성이 적은 것으로 널리 알려져 있습니다.

또한 날이 갈수록 위험이 커지고 있습니다.

지난 금요일, 백악관은 기후 변화에 관심을 갖는 유권자들의 반발 속에 액화천연가스(LNG)에 대한 신규 수출 허가 승인을 중단하겠다는 양극화된 결정을 발표했습니다. 이미 건설 중이거나 가동 중인 발전소에는 영향을 미치지 않는 이번 일시 중단은 10년 말과 그 이후 시장에 출시될 것으로 예상되는 대규모 프로젝트 중 일부를 지연시키거나 심지어 탈선시킬 위험이 있습니다.

SynMax의 연구 및 시장 정보 책임자인 Leslie Palti-Guzman은 “미국 LNG는 계속해서 유럽 공급 다각화 전략의 초석이 되고 있습니다. Biden의 결정은 중장기적으로 공급의 신뢰성과 연대에 관한 실제 메시지를 보냅니다. 이는 러시아 및 기타 화주로부터의 공급이 "예측 불가능성"에 빠질 수 있는 시점에서 특히 중요합니다.

허가 동결이 전 세계 구매자들을 뒤흔들기 전에도, 미국 LNG에 대한 유럽의 급속한 의존도 확대로 인해 브뤼셀은 잠시 중단되었을 수도 있습니다. 매우 짧은 기간에 미국은 유럽 가스 공급의 상당 부분을 차지하여 나머지 러시아 가스 공급량을 넘어섰습니다. 오늘날 미국의 급증하는 선적량은 이 지역 LNG 수입량의 약 절반을 차지하고 있으며, 이 비중은 더욱 증가할 것으로 널리 예상됩니다. 파이프라인을 통해 운송되는 가스도 고려할 때, 미국은 이웃 노르웨이에 이어 두 번째로 큰 가스 ​​공급국입니다. 이는 2016년에야 셰일 가스 수출을 시작한 북미 국가에 대한 심각한 쿠데타입니다.

미국은 탁월한 경제적 영향력과 상대적인 정치적 안정성을 갖춘 주요 G7 동맹국이지만 우호적인 국가라도 지나치게 의존하면 위험이 따릅니다. 유럽이 재생에너지로의 더 강력한 전환 대신 러시아 가스를 미국 LNG로 교체하기로 결정한 것은 유럽의 에너지 안보가 대서양 허리케인 시즌이나 워싱턴 DC의 정치적 게임 솜씨와 같이 통제할 수 없는 요인에 여전히 의존하고 있음을 의미합니다. 유럽의 주택 난방, 전력 생산, 산업 공급에 핵심이 되는 연료를 확보하기 위해 에너지 거래자들은 이제 수천 마일 떨어진 곳에서 일어나는 사건을 고려해야 합니다. 멕시코만 연안 공장의 가동 중단이나 휴스턴에서 광저우까지의 갑작스러운 한파로 인해 하룻밤 사이에 수익성 있는 거래의 지도가 다시 그려질 수 있습니다. 

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“미국 LNG에 대한 유럽의 의존도는 러시아산 가스가 더 이상 나오지 않고 카타르가 시장 점유율을 놓고 가격 전쟁을 하지 않기로 결정한 경우에만 증가할 것입니다. 유럽에 대한 보상은 다양한 미국 공급업체입니다.”라고 컬럼비아 대학교 글로벌 에너지 정책 센터의 선임 연구원인 Ira Joseph이 말했습니다. "위험은 미래 미국 정책의 주요 변화입니다." 

간단히 말해서, 유럽은 화석 연료 공급업체를 교환함으로써 하나의 잠재적인 장애를 다른 것으로 교환하여 에너지 시스템을 취약하고 노출시켰습니다.

유럽의 러시아산 가스 의존도 감소는 블라디미르 푸틴 대통령의 2022년 우크라이나 침공 이전부터 시작됐다. 2014년 러시아가 크리미아 지역을 합병하면서 세계 강대국 간의 관계는 더욱 긴장되었습니다. 이듬해에는 국영 가스 ​​대기업 Gazprom PJSC가 블록 경쟁 감시단에 의해 시장 지배력 남용 혐의로 기소되면서 긴장이 더욱 고조되었습니다.

가장 최근의 우크라이나 침공 몇 달 전, 러시아는 유럽에 대한 파이프라인 공급을 줄이고 현물 물량 제공을 중단했습니다. 일부에서는 논란이 되고 있으며 현재 엉망인 Nord Stream 2 파이프라인의 가격을 부풀리고 승인 속도를 높이려는 전술적 움직임이 있다고 말했습니다. 2022년 2월 러시아군이 우크라이나에 진입하여 세계 시장에서 구할 수 있는 모든 LNG 화물의 패닉 구매를 선동한 지 2주 후, EU는 최대 공급업체의 LNG 흐름을 교체하기 위한 최종 계획을 세웠습니다.

그 격차를 메울 수 있는 확실한 선택은 미국 LNG였습니다. 상대적인 지리적 근접성은 미국 화물을 아시아 대신 유럽으로 보내는 무역업자에게 비용 절감을 의미했습니다. 부유한 지역은 또한 값비싼 물건을 사기에 더 많은 구매력을 가지고 있었습니다. 또한 미국 가스에 유리하게 작용합니다. 계약은 거의 항상 "목적지가 유연"하도록 작성됩니다. 즉, 가격이 적절할 때 필요하다면 거래자가 유조선을 전환할 수 있다는 의미입니다. 수요가 갑자기 급감하면 배송을 취소할 수도 있습니다. EU의 LNG 수입은 2022년에 60% 급증했으며, 유럽의 오랜 정치적 동맹국의 풍부한 LNG가 지금까지 가장 큰 기여를 했습니다. 

"나는 전 세계, 특히 유럽을 여행했는데 내가 항상 듣는 메시지는 '미국 LNG 생산자들에게 만세'입니다." 미국 에너지 자원 담당 차관인 Geoffrey Pyatt가 지난 10월 북미 가스 포럼에서 말했습니다. 워싱턴에서. 

조 바이든 대통령의 최근 행보로 인해 그러한 평가가 약해질 수도 있습니다. 러시아가 우크라이나를 침공한 후 그의 행정부는 EU에 새로운 수출 능력에 대한 신청을 신속하게 검토하겠다고 약속했다고 LNG Allies의 사장 겸 CEO인 Fred Hutchison이 금요일에 말했습니다. “오늘 발표는 그 약속에 대한 믿음을 지키지 않습니다.”

미국의 검토로 인해 기업이 계획을 영구적으로 철회하게 될지 여부를 알기에는 아직 이르다. 만약 재선된다면 바이든은 향후 4년 동안 안전하게 재임하게 되면 프로세스가 진행되도록 허용할 수도 있을 것입니다.

“이것은 총선을 앞두고 바이든의 기반을 달래기 위한 정치적 목적을 위한 일시 중지일 수 있습니다. 아니면 이러한 터미널이 장기적으로 승인될 가능성을 단속하는 것이 더 오랜 기간 중단될 수도 있습니다.”라고 Energy Aspects 가스 분석가 David Seduski가 말했습니다. 만약 도널드 트럼프 같은 공화당원이 대통령에 당선된다면 규제 중단은 2025년 초에 “거의 확실하게 취소될 것”이라고 그는 말했다.

그러나 트럼프가 승리한다고 해서 소위 ' 자유 분자 '라고 불리는 이 나라의 자금이 유럽으로 계속 유입될 것이라는 확실한 신호는 아닐 것입니다. 백악관에 있는 동안 트럼프는 특히 중국에 대한 정책을 추진하기 위해 무역 전쟁 전술을 기꺼이 사용할 의향이 있음을 입증했으며 EU가 십자선에서 벗어날 것이라는 보장은 없습니다. 허가 지연이 단지 단기적인 문제로 끝나더라도, 이는 여전히 미국 가스가 미국 정치에서 벗어날 수 없다는 점을 유럽 구매자들에게 귀청이 터지게 일깨워 주는 것입니다.

유럽연합 집행위원회는 러시아와 같은 수준의 정치적 위험이 없기 때문에 미국 LNG에 대한 의존도가 높아지는 것을 우려하지 않는다고 공개 발언 권한이 없는 EU 고위 관리가 말했습니다.

그러나 다른 사람들은 앞으로의 잠재적인 어려움을 보고 있습니다. 미국 가스에 대한 의존도가 높아지면서 업계에 '집중 위험'이 발생하고 있다고 BP Plc의 글로벌 LNG 거래 및 생산 담당 부사장인 Jonty Shepard는 2023년 말 아테네에서 열린 업계 컨퍼런스에서 말했습니다. “업계 전체가 앞으로 이 문제에 대처하는 방법을 배워야 할 것입니다.”

미국 LNG에 대한 유럽의 선호가 위축되는 또 다른 이유는 다음과 같습니다.

• 이는 미국에게 엄청난 지정학적 영향력을 제공합니다.  위기가 최고조에 달했을 때, 브루노 르메르 프랑스 재무장관은 러시아의 우크라이나 전쟁을 이용해 “미국의 경제적  지배  와 유럽의 약화”를 조장하고 있다고 LNG 수출업체들을 비난하고 미국과 보다 균형 잡힌 경제 파트너십을 촉구했습니다. 서유럽은 이 경고에 별로 귀를 기울이지 않았으며 작년에 다른 8개 최대 공급업체를 합친 것보다 더 많은 LNG를 미국으로부터 수입했습니다. 유럽이 미국에 더 많이 의존할수록 가격에서 정책에 이르기까지 불일치를 억제하는 것이 더 어려워질 것입니다. 컨설팅업체 액센츄어(Accenture)의 오간 코세(Ogan Kose) 전무이사는 “유럽은 하나의 공급업체에 의존하고 궁극적으로 그들이 정한 가격에 좌우될 위험이 있다”고 말했다. 
• 이는 유럽의 에너지 비용을 부풀릴 위험이 있습니다.  유럽의 LNG 공급량 대부분은 변동성이 큰 현물 시장에서 가격이 책정되기 때문에 유럽의 구매자들은 주로 석유 가격과 연계된 장기 계약을 통해 LNG를 조달하는 아시아 구매자들보다 글로벌 공급의 썰물과 흐름에 더 많이 노출되어 있다고 Massimo Di는 말했습니다. Wood Mackenzie의 가스 및 LNG 연구 담당 부사장 Odoardo입니다. LNG 선적은 최고 입찰자에게 쉽게 전환될 수 있으므로 중국 수요가 예상보다 크게 급증하거나 일본의 원전 가동 중단으로 인해 더 많은 미국산 가스가 아시아로 이동하여 유럽이 부족해질 수 있습니다. 미국의 추가 용량이 시장에 진출함에 따라 가격은 결국 하락할 것입니다.
• 이는 5,000마일 떨어진 곳에서 발생한 사건이 EU의 에너지 공급에 영향을 미칠 것임을 의미합니다.  한때 파이프라인을 통해서만 운송되었던 천연가스가 유조선을 통해 전 세계를 횡단하기 시작하면서 한때 현지화되었던 시장을 글로벌 상품으로 변화시켰습니다. 그것은 예측할 수 없는 완전히 새로운 요소들을 담고 있습니다. 오작동하는 밸브부터 짙은 안개까지, 멀리 떨어진 바다에 있는 미국 LNG 플랜트의 모든 문제는 공급에 영향을 미칠 수 있습니다. 그리고 기후 변화로 인해 미국 해안을 따라 폭풍의 강도가 악화됨에 따라 혼란은 더욱 빈번해질 것입니다. 2020년에는 루이지애나주 Hackberry의 Cameron LNG가 허리케인으로 인해 몇 주 동안 폐쇄되었습니다. 2022년에는 폭발로 인해 Freeport LNG가 몇 달 동안 중단되면서 유럽의 가스 구매 가격이 급등했습니다. 물론 LNG의 글로벌 특성도 이점을 가져옵니다. 에너지 거래 관련 법률 회사인 Baker Botts LLP의 파트너인 Rob Butler는 “LNG 공급업체에 문제가 있으면 세계 어디에서나 LNG를 공급받을 수 있습니다.”라고 말했습니다.
• 이는 기후에 막대한 영향을 미칩니다.  가스는 연소 시 석탄보다 이산화탄소를 덜 배출하지만 일부에서는 글로벌 LNG 공급망 전반에 걸쳐 메탄 누출이 기후를 악화시킬 수 있다고 주장합니다. 그럼에도 불구하고 미국 LNG는 유럽으로 향하는 일부 파이프라인 가스 경로보다 메탄을 덜 배출할 수 있다고 워싱턴 버클리 연구 그룹(Berkeley Research Group)의 에너지 및 기후 전무 이사인 크리스토퍼 곤칼브스(Christopher Goncalves)는 말했습니다. 
• 이는 친환경 에너지 솔루션의 배포를 지연시킬 위험이 있습니다.  2022년 EU는 더 많은 LNG를 구매하는 것 외에도 재생 가능 에너지에 대한 투자를 늘리고, 녹색 수소 및 바이오메탄 프로젝트를 개발하고, 러시아 가스에서 벗어나려는 계획의 일환으로 더 많은 에너지를 절약하기 위한 조치를 강화하려는 야심찬 계획을 설명했습니다. 실제로 거의 2년이 지난 지금 눈에 띄는 점은 LNG에 대한 의존도가 높아지고 가스 소비량이 어느 정도 감소했다는 것입니다. 수소 프로젝트는 여전히 제한적이며, 재생 에너지 추진은 해상 풍력 산업 문제로 인해 타격을 받고 있습니다. EU 회원국이 시행하고 있는 현재 조치로는 2030년까지 목표인 55%의 배출량을 줄이는 데 충분하지 않으며, 미국 LNG의 가용성은 이러한 어려운 전환을 가속화하는 데 아무 역할도 하지 못할 것입니다.

공평하게 말하면, 유럽은 가만히 앉아 있지 않습니다. 2052년까지 진행되는 카타르 국영 사업체와의 계약을 포함하여 LNG 공급을 고정하기 위한 장기 계약을 체결하기 시작했습니다. 모잠비크, 나이지리아, 아제르바이잔 및 노르웨이도 수익성이 좋은 유럽 가스 시장을 목표로 삼아 유럽의 공급을 다양화하는 데 도움을 주고 있습니다. .

그럼에도 불구하고 전문가들은 유럽 기업들이 실질적인 효과를 느끼기 시작하면서 여전히 미국 가스에 너무 의존하고 있다고 경고합니다. 예를 들어,   지난해 약 2,300억 유로(2,500억 달러)의 매출을 올린 독일 의 화학 산업은 비료의 핵심 공급원료이자 에너지원인 값싼 러시아 가스의 손실로 인해 부분적으로 촉발된 심각한 불황에 빠졌습니다. 중공업. 

Accenture의 Kose는 유럽 현물 구매 가격과 미국 선물 가격을 비교하면서 "유럽 화학 산업이 가스에 대해 지불하는 금액은 미국 국내 구매자가 지불하는 금액보다 거의 3~4배 더 높습니다"라고 말했습니다. 가스 가격이 사상 최고치를 기록했음에도 불구하고 독일의 거대 산업 기업들은 일자리를 줄이고 대신 미국의 생산 자산에 투자해 유럽 최대 경제에 암울한 상황을 그려왔습니다. 

Kose는 “저렴한 러시아 가스가 유럽에 진출했을 때 수익성이 좋기 때문에 수요처 가까이에 화학 공장을 유지하는 것이 합리적이었습니다.”라고 말했습니다. 이제 더 비싼 수입 LNG로 인해 "이러한 발전소를 값싼 천연가스 공급원으로 옮기는 것이 더 합리적입니다."

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