4/13 시황

[맨독]

< 시 황 >

전일의 코스피시장, 미증시 상승 및 기관의 매수세에 힘입어 나흘만에 큰 폭으로 상승하며 2,000선을 회복함. 밤사이 미증시가 추가 경기 부양책에 대한 기대감에 큰 폭으로 상승했단 소식에 투자심리가 호전되며 국내증시는 오름세로 출발. 장시작전 북한의 광명성 3호 발사 및 궤도 진입 실패소식이 전해졌으나 오히려 불확실성 해소라는 측면이 부각되며 증시에 호재로 작용함. 장초반부터 기관의 매수세가 꾸준히 유입되며 지수 상승을 견인하는 모습을 보임. 장중 중국의 1분기 국내총생산(GDP) 성장률이 예상치를 하회했다는 소식에 한때 2,000선 아래까지 밀려나기도 했으나, 오후들어 기관이 더욱 매수세를 강화한 덕에 안정을 찾으며 2,000선을 회복하며 마감.
코스닥지수 역시 북한 로켓발사소식에도 불구하고, 미증시 상승 및 외국인 매수세에 힘입어 급등세를 연출하며 500선에 바짝 다가섬. 밤사이 미증시 상승소식이 전해진 가운데, 코스닥지수는 오름세로 출발. 장시작전 북한 로켓발사소식이 전해졌으나, 불확실성 해소로 인식되며 증시에 긍정적으로 작용하였음. 소폭 오름세로 출발한 코스닥지수는 시간이 지날수록 상승폭이 확대되는 모습을 보이며 3% 가까이 급등, 장마감 무렵엔 500선에 거의 근접하며 마감함. 장중 외국인이 순매수로 돌아서며 지수 상승에 힘을 실어주었음.

코스피시장에서는 기관이 3,144억 순매수를 나타냈으며, 외국인과 개인은 각각 2,112억, 1,278억 순매도를 보임. 선물시장에서는 외국인이 5,324계약 순매수를 기록했으며, 개인과 기관은 각각 1,734계약, 3,622계약 순매도 마감.

코스피 시가총액 상위종목들은 대부분이 상승 마감. 하이닉스가 6% 이상 급등했으며, SK이노베이션, S-Oil 등 정유주들도 강세를 나타냄. KB금융, 우리금융 등 은행주들도 상승했으며, 그 외 POSCO, 기아차, 현대모비스, LG화학, 현대중공업, 삼성생명, LG전자, 삼성물산, SK텔레콤 등이 오름세를 나타냄. 반면, 삼성전자, 현대차, 한국전력, NHN, 롯데쇼핑이 하락 마감. 업종별로는 대부분이 상승 마감. 서비스, 섬유의복, 운수장비, 금융, 의약품, 제조업, 유통, 종이목재, 화학, 전기전자, 비금속광물, 보험, 은행, 음식료, 통신업종 등이 상승한 가운데, 특히, 건설, 운수창고, 기계, 증권, 철강금속, 의료정밀업종은 2% 이상 상승률을 기록함. 반면, 전기가스업종만이 소폭 하락 마감.
코스닥 시가총액 상위종목들 역시 대부분이 상승 마감. 다음이 6% 가까이 급등한 것을 비롯하여, 셀트리온, 서울반도체, 안철수연구소, CJ E&M, 포스코 ICT, SK브로드밴드, 에스에프에이, 젬백스, 에스엠, 씨젠, 골프존, 위메이드, 3S, 포스코켐텍, 파라다이스가 상승 마감. 반면, 메디포스트가 약보합을 나타냈으며, CJ오쇼핑, 동서, 인터플렉스는 보합 마감.

마감 지수 : KOSPI 2,008.91P(+22.28P/+1.12%) KOSDAQ 499.46P(+13.75P/+2.83%)

[특징 섹터]

전력설비/남북경협/방위산업관련주/전쟁 및 테러 : 北 로켓발사 실패 소식에 관련주들의 희비가 엇갈림. 금일 북한의 장거리 로켓 '광명성 3호' 발사가 실패한 것으로 전해지면서 관련주들의 희비가 엇갈렸음. 국방부에 따르면 북한이 금일 오전 장거리 로켓을 발사했으며, 발사한지 수분 후에 로켓이 여러 조각으로 분리돼 추락한 것으로 추정된다고 밝혔음. 이 같은 소식에 빅텍, 스페코, 휴니드, 유니모씨앤씨 등의 일부 전쟁 및 테러/방위산업관련주들은 급락세를 기록한 반면, 좋은사람들, 케이비물산, 로만손, 이화전기, 광명전기, 제룡전기 등의 남북경협/전력설비주들은 동반 상승 마감하였음.

정유주 : 정제마진 강세 지속 전망에 상승. 우리투자증권은 금일 보고서를 통해 국내 정유업체 실적의 주요 지표인 아시아 정제마진이 장기적으로 강세가 지속될 것으로 예상된다고 설명하였음. 이는 일본과 중국의 등/경유 수입수요 확대로 인한 등/경유 및 bunker C유 마진 강세, 미국의 경기회복에 따른 휘발유 마진 강세 등이 예상되지만, 향후 글로벌 정제설비 증설이 크지 않을 것으로 전망되기 때문이라고 설명하였음. 이에 따라 정유업종에 대한 Positive 의견을유지한다고 설명하였음. 이와 관련하여 금일 GS, SK이노베이션, S-Oil 등 정유주들의 주가가 동반 상승 마감하였음.

철강 주요종목 : 철강 업황 회복 전망에 관련주 상승. 신영증권은 금일 철강산업에 대해 선행지표인 중국 판재가격이 8주 연속 상승하고 있는 점은 향후 국내판재류가격도 인상할 수 있는 요건이 형성되고 있는 것이라고 분석하였음. 아울러 실적 방향성도 1분기를 바닥으로 2분기부터 회복기조가 유지되고 있는 만큼 철강주에 대해 투자의견 비중확대를 유지한다고 밝혔음. 판재류 고로업체인 POSCO(매수A, 목표주가 48만원), 현대제철(매수A, 목표주가 14만원)에 긍정적인 상황이며, 현대제철을 탑픽으로 유지한다고 밝혔음.



[특징 종목]

- 코스피시장 -

웅진홀딩스(016880) : 웅진코웨이 매각 작업 급물살 소식에 상한가. 금일 IB(투자은행)업계에 따르면 웅진그룹은 웅진코웨이 매각 절차를 오는 6월말까지 마무리 할 예정인 것으로 알려짐. 언론에 따르면 이달말 본입찰을 실시하고 우선협상대상자를 선정한다는 방침으로, 6월 안에 웅진코웨이의 새주인이 결정 될 것으로 예상되고 있음.

한진해운(117930) : 2분기 영업이익 흑자 전환 전망에 강세. 신한금융투자는 금일 동사에 대해 1분기 영업이익은 유류비 증가와 운임 약세 등으로 1,831억원 적자가 예상된다고 설명하였음. 하지만, 지난 3월 아시아-유럽 노선 운임 인상,4월 추가 운임 인상, 그리고 5월 미주노선 운임 인상이 반영되면 2분기 영업이익은 611억원으로 흑자전환이 전망된다고 설명하였음. 아울러 컨테이너 운임은 여름 성수기까지 상승할 것이라며 동사의 주가도 양호한 흐름이 예상된다고 설명하였음. 이에 따라 투자의견 매수를 유지하고 목표주가를 17,000원에서 21,000원으로 상향 조정하였음.

삼성SDI(006400) : 1분기 폴리머 전지 호조에 따른 이익 증가 전망에 상승. 교보증권은 금일 리포트를 통해 동사의 1분기 실적은 매출액 1.41조원(QoQ -2%, YoY +16%), 영업이익 593억원(+433%, -2%), 순이익 994억원이 예상된다며, 이는 뉴아이패드/킨들파이어 납품으로 인한 폴리머 전지 판매 증가 및 배당금 수익 반영 등의 영향 때문이라고 설명하였음. 또한, 동사의 가장 큰 주가 제약요인이었던 SMD 합병에 따른 보유 지분율 하락, SBL에서의 Bosch 철수 가능성 등의 불확실한 Issue도 2분기에는 어느 정도 방향성이 정해질 것으로 기대된다는 등 동사에 대해 긍정적인 전망을 하였음. 이에 따라 동사에 대해 투자의견 BUY와 목표주가 190,000원을 유지하였음.

현대글로비스(086280) : 1분기 매출액과 영업이익 사상 최고치 경신 전망에 상승. 한국투자증권은 금일 동사에 대해 자동차 판매량 증가세에 힘입어 올해 1분기 매출액과 영업이익이 각각 사상 최고치를 경신한 것으로 추정된다고 밝혔음. 1분기 매출액을 2조2,350억원으로, 영업이익을 1,110억원으로 추정하였음. 아울러 동사는 매출의 65%가 자동차 관련물류에서 발생하는데, 올해 들어 현대기아차의 판매량이 예상보다 큰 폭으로 늘어나고 있어 동사의 이익도 크게 늘어날 전망이라고 밝혔음.

제일모직(001300) : 실적개선 확신 및 AMOLED 모멘텀 임박 분석에 소폭 상승. 동양증권은 금일 동사에 대해 긍정적인 영업환경과 IT경기 회복 전망을 고려할 때, 추세적인 실적개선이 유력하다고 밝혔음. 또한 삼성디스플레이와 SMD의 합병이 논의됨에 따라 AMOLED 모멘텀도 다시 강화될 것으로 전망하였음. 제일모직에 대한 비중확대가 필요해 보인다며, 투자의견 BUY와 목표주가 130,000원을 제시하였음..

아시아나항공(020560) : 유가부담에도 단거리 노선 강점으로 흑자를 시현할 것이란 전망에 소폭 상승. 교보증권은 금일동사에 대해 차별화된 실적은 여전히 단거리 수요가 견조함을 의미하고 있다며, 투자의견 BUY와 목표주가 11,000원을 유지하였음. 특히 입국자가 큰 폭으로 성장하고 있는 일본과 중국지역은 동사의 영업기반이 강한 노선이라는 점에서 긍정적이라고 밝혔음.

금호석유(011780) : 1분기 실적 부진에 하락. 동사는 전일 장 마감 후 공시를 통해 연결재무제표기준 1분기 영업이익과 순이익이 각각 1,293억원, 1,028억원으로 전년동기대비 54.8%, 50.4% 감소했다고 밝혔음. 같은 기간 매출액은 1조6,213억원으로 전년동기대비 1.3% 증가했다고 밝혔음. 동양증권은 금일 동사에 대해 연결기준 1분기 영업이익이 전분기 대비 114% 증가했지만 본격적인 회복을 기대하기에는 부족하다고 설명하며, 투자의견 BUY를 유지하고 목표주가는 220,000원에서 180,000원으로 하향 조정하였음.

- 코스닥시장 -

심텍(036710) : 영업이익률 회복 전망에 강세. 대신증권은 금일 동사에 대해 1분기 영업실적은 당사의 예상치를 하회할 것으로 전망되나, 2분기 영업이익률(10.1%)은 과거 정상수준(연평균 10%대)으로 회복될 것이라고 전망하였음. 또한, 2분기에는 PC 출하량이 전분기대비 증가할 것으로 예상되며, 3분기는 전통적으로 성수기인 점을 감안하면 2분기 이후부터 이익 증가는 가능하다고 본다고 설명하였음. 이에 따라 투자의견 BUY와 목표주가 17,000원을 유지하였음.

CJ E&M(130960) : 이익성장 본격화 전망에 소폭 상승. KB투자증권은 금일 동사에 대해 1분기 영업적자를 마지막으로 수익성 개선 단계에 진입할 전망이라며 투자의견 BUY와 목표주가 41,000원을 유지하였음. 2분기부터 방송부문 광고수익 증가율이 제작비를 상회하고 게임부문 신작 출시로 인해 실적 턴어라운드가 예상되며, 2012년 요일별 드라마 라인업 및 시즌제 프로그램 구축은 광고단가 인상으로 연결되고 있다고 밝혔음. 3Q11~2Q12 컨텐츠 제작비 급증 단계가 일단락되면서 외형성장에 걸맞는 이익성장이 본격화 될 전망이라며, 미디어업종 내 유일한 장기 투자 종목으로 CJ E&M을 추천한다고 밝혔음.

다음(035720) : 2분기 이후 반전 기대감에 상승. 우리투자증권은 금일 동사에 대해 오버추어 PPC 감소세 일부 지속 등으로 1분기 IFRS 연결기준 실적은 매출액 1,067억원, 영업이익 249억원으로 시장 컨센서스를 하회할 것이라고 전망하였음. 하지만 2분기 배너광고 성수기에 따른 실적 상승 반전, 모바일게임 플랫폼 ‘Daum-Mobage’의 본격화, 오버추어 재계약 만료에 따른 변화 등으로 2분기 이후 반전이 기대된다고 설명하였음. 이에 따라 투자의견 BUY와 목표주가 140,000원을 유지하였음. 한편, CLSA증권 등 외국계 창구를 중심으로 매수세가 유입된 점도 주가 상승에 힘을 실어주었음.

컴투스(078340) : 하반기 턴어라운드 가시화 전망에 상승. 하이투자증권은 금일 동사에 대해 1분기 실적은 매출 110억원, 영업이익 8억원으로 예상되어 올해 분기 중 가장 낮을 것으로 전망되지만, 소셜네트워크게임(SNG) 매출 증가로 하반기로 갈수록 실적 턴어라운드가 가시화될 전망이라고 설명하였음. 2분기부터는 신규게임 출시가 15종이상 되며, 컴투스프로야구2012와 더불어 타이니팜 등 SNG 매출증가 등에 힘입어 분기를 거듭할수록 매출확대로 실적 턴어라운드가 가시화 될 것이라며, 올해의 경우 밸류에이션 보다는 SNG 및 신규게임의 매출증가 여부가 주가상승의 모멘텀으로 작용할 것으로 전망된다고 설명하였음.

와이지엔터테인먼트(122870) : 2분기 실적 개선 기대감에 상승. LIG투자증권은 금일 동사에 대해 1분기 실적이 연중 가장 낮을 것이라며, 이는 빅뱅 활동 개시 후 한달 실적만이 반영되기 때문이라고 설명하였음. 하지만 2분기에는 3월28일 일본에서 동시에 발매된 빅뱅과 2NE1의 일본 앨범 판매 수입이 반영되는 등 실적 개선이 기대된다고 설명하였음. 아울러 현재 주가는 연중 가장 낮은 1분기 실적에 대한 우려가 반영된 수준이라며, 충분히 매력적인 수준이라고 설명하였음. 이에 따라 투자의견 BUY와 목표주가 81,000원을 유지하였음.

예림당(036000) : 티웨이항공 지분 매각 기대감에 상승. 예금보험공사(이하 예보)는 13일 토마토저축은행과 토마토2저축은행이 질권을 설정한 티웨이항공 지분 72.9%와 제일이상호저축은행이 보유한 0.2% 등 전체 73.1% 매각을 진행한다고 밝혔음. 이에 따라 예림당이 “태그 얼롱” 권리(대주주 보유 주식 매각 때 동반 매각할 권리)를 행사할 경우 보유지분 9.7%에 대한 매각도 가능하게 되었음.

고영(098460) : 8만주 규모 자사주 취득 결정에 상승. 동사는 금일 공시를 통해 주가안정 및 주주가치 제고를 목적으로 자사주 8만주를 장내 매수키로 결정했다고 밝혔음. 취득예정금액은 20.04억원이며, 취득기간은 2012년4월14일부터 2012년7월13일까지임.

게임하이(041140) : 넥슨의 지분 추가매수로 상승. 동사의 최대주주인 넥슨코리아는 전일 전자공시를 통해 동사 주식 141,032주(0.41%)를 장내에서 매수해 보유지분을 59.60%로 확대했다고 밝혔음.

웹젠(069080) : 하반기 배터리 중국 오븐베타서비스 예정으로 상승. 동사는 전일 공시를 통해 중국 텐센트와 체결한 배터리(BATTERY) 해외 퍼블리싱 계약과 관련"현재 3차 알파테스트 진행중이며, 올해 하반기 중 오픈베타서비스를 진행할 예정"이라고 밝혔음.

[특징 상한가]

EG(2), 비트컴퓨터(2), 아가방컴퍼니(2), 보령메디앙스(2) : 제19대 총선 결과 새누리당이 152석으로 단독 과반을 확보했다는 소식에 시장에서 박근혜 인맥 및 정책 관련주로 언급되고 있는 일부 종목들이 연일 상한가를 기록.
바른손, 우리들생명과학, 아즈텍WB, 국영지앤엠 : 한명숙 민주통합당 대표가 이르면 13일 대표직 사퇴 의사를 밝힐 것이란 소식에 시장에서 문재인, 김두관, 손학규 등 민주통합당 인사들의 인맥 관련주로 언급되는 종목들이 동반 강세를 기록
BT&I : 총선이 지나 예약 유입에 한층 탄력이 붙을 것이라는 전망에 여행주 상승
동양건설 : 변경상장 첫날 상한가
웅진홀딩스 : 웅진코웨이 매각 작업 급물살 소식
유라테크, 영보화학, 대주산업 : 세종시 관련주 상승
큐리어스 : OLED 관련주 상승
한라IMS : 조선 업황 회복이 기대되면서 조선기자재 관련주 동반 상승
아로마소프트 : 단기차입금 상환에 따른 재무구조 개선 기대감




<해외증시>



◆ 미국: 스페인 이슈와 경제지표 부진 속에 약세
다우 -1.05% S&P 500 -1.25%, 나스닥 -1.45%
- 스페인 금융불안으로 금융주 급락
→ JP모건 -3.64%, 웰스파고 -3.47% BoA -5.34%
→ VIX 지수 상승하여 19.55 기록

- 4월 미시건 소비심리 지수 75.7 기록 (예상치 76.2)
→ 고용 증가세 둔화와 높은 에너지 가격 등이 소비심리에 부정적

- 3월 소비자물가 MoM +0.3% 예상치 부합
→ 주택 가격의 안정화에 따라 향후 안정적 물가수준 유지할 전망

◆ 유럽: 유럽 재정위기 우려 재점화에 하락 마감
영국 -1.03%, 독일 -2.36%, 프랑스 -2.47%
- 스페인 은행들, 3월 ECB로부터의 차입금 2월에 비해 50% 가량 증가
→ 스페인 크레딧디폴트스왑 사상 최고치인 498bp로 상승
스페인 국채 10년물 금리 5.976%
→ 자금조달 우려에 은행주 급락
BNP 파리바 -5.4%, 소시에떼제너럴 -5.8%, 도이치방크 -3%

- 스페인 4월 119억유로
7월 128억유로
10월 202억유로 국채 만기 도래 예정

◆ 중국: 경기 부양책 기대감으로 강보합 마감 / 상해종합 +0.35%
- 중국 1분기 GDP 성장률 8.1% 기록
→ 예상치보다 하회하며 중국 정부의 통화완화정책에 대한 기대감 확산

- 달러화 대비 위안화 환율 일일 변동폭 0.5% -> 1%로 확대
→ 위안화의 절상 속도 빨라질 것이라 기대 고조

- 3월 산업생산 YoY 11.9% (예상치 11.6%)
- 3월 누적고정자산투자 YoY 20.9% (예상치 21.0%)
- 3월 소매판매 YoY 15.2% (예상치 15.1%)



◆ 일본: 미국 저금리 기조 유지 소식으로 상승 / 닛케이 +1.2%
- 뉴욕 연방은행 총재인 윌리엄더들리의 2014년까지 저금리 유지
발언에 수출주 상승
- 유니클로 보유한 페스트리테일링 올해 순이익전망 상향 수정으로 급등



◆ 원자재 : 중국 경기 회복세 둔화 우려에 약세 마감
- WTI -0.78%, 브렌트 -0.31%, 금 -1.21%, 은 -3.49%



◆ 금주 주요일정
- 16일 : 한국 3월 수입물가
미국 3월 소매판매
17일 : 유럽 3월 소비자물가
미국 3월 신규주택착공
3월 산업생산
19일 : G20 재무장관회의
미국 신규 실업수당 청구건수
20일 : IMF, 세계은행 춘계회의