BRICS 통화와 국제 금융 질서의 미래

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BRICS 통화와 국제 금융 질서의 미래
 
2024년 5월 17일  가오바이
가오바이(高柏)는 듀크대학교 사회학과 교수이다. 주요 연구분야로는 경제사회학, 비교역사사회학, 국제정치경제학, 조직이론 등이 있다. 저서로는 경제 이념과 일본 산업 정책: 1931년부터 1965년까지의 발전주의 (1997), 일본의 경제 딜레마: 번영과 침체의 제도적 기원 (2001) 등이 있습니다 .

 
'위험 제거에서 달러화 제거로: BRICS 통화와 국제 금융 질서의 미래'(从去风险到去美원화:金砖货币与國际金融秩序的未来)는 원래 Wenhua Zongheng (文化纵横) 에 출판되었습니다. ), 발행 번호 5 (2023년 10월) .
 

 
오늘날의 국제 정치 및 경제 핫스팟을 설명하는 핵심 단어로 '디리스킹'이 '디커플링'을 대체하고 있습니다. 서방 국가들은 공급망 수준에서 중국과의 무역 및 투자 위험 제거를 강조하는 반면, 비서구 국가들은 코로나19 발발 이후 제정된 서방 주도의 러시아에 대한 경제 제재에 대응하여 서방과의 경제적 관계 위험 제거를 강조하고 있습니다. 러시아-우크라이나 전쟁. 개발도상국들이 러시아에 대한 전쟁 및 제재에 대한 서구의 정책에 동조하기를 거부하면서 국제무대에서 글로벌사우스의 정치적 역할에 대한 담론이 증가하게 되었습니다. 글로벌사우스의 경제적, 정치적 영향력 증가는 2023년 남아프리카공화국에서 열린 BRICS 정상회담에서 강조되었으며, 그곳에서 수십 명의 지원자가 있는 가운데 아르헨티나, 이집트, 에티오피아, 이란, 사우디아라비아, 아랍에미리트(UAE)가 조직에 가입하도록 초대되었습니다. . BRICS 그룹은 글로벌사우스의 이익을 대표하는 중요한 국제 정치 및 경제 플랫폼이 될 것으로 보이며, 이는 국제 질서를 근본적으로 재편할 발전입니다.
 

 
러시아에 대한 서구의 경제 제재는 세 가지 주요 측면에서 글로벌사우스의 개발도상국 경제에 큰 영향을 미쳤습니다. 첫째, 서방의 에너지 제재와 러시아와의 분리로 인해 국제 에너지 시장에서 상대적으로 안정적이고 오랫동안 유지되어 온 수요-공급 관계가 붕괴되었습니다. 러시아-유럽 에너지 협력이 중단되자 러시아 에너지 산업은 석유와 가스를 저렴한 가격에 수출하면서 아시아 태평양 시장으로 눈을 돌릴 수밖에 없었습니다. 러시아의 전략적 대응은 결과적으로 다른 에너지 생산업체에 많은 압력을 가해 아시아 태평양 시장에서 치열한 경쟁을 불러일으켰습니다. 이러한 경쟁은 지정학적 지형과 국제 정치, 경제적 세력 균형을 변화시키고 있습니다. 둘째, 러시아에 대한 서구의 경제제재로 인해 글로벌 공급망이 재구조화됐다. 러시아 시장에서 서구 기업과 공급업체가 철수하면서 러시아는 수많은 상품과 부품의 새로운 공급처를 찾게 되었고, 이는 비서구 기업이 러시아 시장에 진출할 수 있는 중요한 상업적 기회를 제공했습니다. 셋째, 서방의 금융 제재로 인해 러시아의 외환 보유액이 동결되고 일부 부유한 러시아 시민의 자산이 몰수되었습니다. 이러한 조치는 많은 국가에서 달러 표시 자산 보유의 위험에 대한 우려를 불러일으켰고, 이러한 자산을 선진국에서 이전하고 미국 달러에 대한 대안을 적극적으로 모색하게 하여 현재 달러화 해제 추세의 핵심 동인이 되었습니다. 
 
 
이 논문은 글로벌사우스의 위험 제거 노력의 세 가지 측면을 조사하고 그것이 국제 경제 질서의 미래 발전에 미치는 영향을 탐구합니다.
 
첫째, 글로벌사우스의 위험 제거 노력은 달러화 축소로 대표됩니다. 글로벌사우스 국가들은 통화 주권과 국가 경제 안보를 강화함으로써 국제 무역에서 달러 사용을 줄이려고 노력하고 있습니다. 이는 제2차 세계대전 이후 기축통화인 미국 달러를 중심으로 긴밀하게 연결되어 있던 국제금융체제와 국제무역체제를 분리하는 움직임입니다. 과거에는 국제금융체제에서 국가의 기축통화인 미국달러를 상품가격 책정뿐만 아니라 국경 간 무역결제, 은행간 대출 등에도 활용하여 결제의 효율성과 편의성을 크게 높였습니다. 관세 및 무역에 관한 일반협정(GATT)과 세계무역기구(WTO)가 적용되는 다자간 무역 시스템에 속합니다. 그러나 서구의 미국 달러 무기화로 인해 글로벌사우스 국가들은 현지 통화 결제를 추구하게 되었으며, 이는 달러 중심의 국제 무역 결제 및 지불 시스템을 뒤집고 주요 글로벌 통화인 달러의 지위를 약화시키거나 심지어 종식시킬 가능성이 있는 역학입니다. , 국제 금융 질서를 재편합니다.
 
 
둘째, 탈달러화 논쟁에 참여하는 많은 사람들이 새로운 주요 글로벌 통화로서 미국 달러를 중국 위안화(RMB)로 대체해야 한다고 주장하지만 이것이 단기적으로 일어날 가능성은 낮습니다. 위안화 결제를 지지하는 대부분의 사람들은 중국과의 무역 흑자를 크게 늘리는 대규모 에너지 수출국입니다. 향후 위안화의 국제화가 본격화되겠지만, 미국 달러화의 무기화가 심화되거나 미국의 심각한 부채위기로 인해 달러화의 신뢰도가 훼손되지 않는 한 위안화가 국제화를 대체할 가능성은 낮습니다. 다양한 객관적인 조건으로 인해 단기적으로 미국 달러가 하락합니다. 현 시기에는 글로벌사우스 국가들의 다양한 위험 제거 노력으로 달러의 글로벌 위상이 약화될 가능성이 높으며, 국제 금융 시스템은 미국 달러의 지배에서 여러 주요 국가의 공존으로 전환될 가능성이 높습니다. (미국 달러, 위안화, 유로, BRICS 통화를 포함한 통화.)
 
 
셋째, 여러 주요 통화가 공존하는 상황에서 글로벌사우스 국가 간 공동행동의 가장 큰 공통분모는 자국 통화로 결제할 수 있는 기준가치와 이를 뒷받침할 교환 플랫폼을 구축하는 것이다. 이러한 평가 참조에 대한 큰 수요는 BRICS 통화 생성의 기회를 제공합니다. 대부분의 글로벌사우스 국가들은 글로벌 정치 경제적 문제에서 어느 한쪽을 선택하기를 원하지 않지만 다극 세계와 보다 평등하고 공평하며 자신의 이익을 더 잘 대표하는 국제 플랫폼의 창출을 추구하여 다음과 같은 위험에 대비할 수 있습니다. 현재의 국제경제질서. 달러화 해제를 옹호하면서 이들 국가는 미국 달러에 직면하는 것이 아니라 미국 달러로 인해 발생하는 다양한 위험을 완화하는 것을 목표로 합니다. 따라서 국제 금융 시스템은 하나의 지배적인 통화를 가져야 하며 달러는 더 이상 사용할 수 없으므로 위안화로 대체되어야 한다는 전통적인 관점은 글로벌 상황의 핵심을 파악하는 데 부적절할 수 있습니다. '세기에 볼 수 없었던 큰 변화'(百年未有之大变局, bìinián wèi yūu zhī dà biànjú)에 직면해 있습니다.
러시아-우크라이나 전쟁은 국제질서를 근본적으로 변화시키고 있다. 한편으로 서구 국가들은 탈냉전 시대 미국이 주도한 통일된 국제경제질서에서 벗어나 공존의 지형으로 복귀하려고 노력하고 있다. 냉전 시대의 두 대립 체제 중; 반면, 글로벌사우스 국가들은 위험 제거를 통해 과거에는 단지 립서비스에 불과했던 다극 세계 구축을 실행에 옮기기 시작했습니다. 서구가 중국과 러시아의 위험을 제거하든, 글로벌사우스 국가가 서구의 위험을 제거하든, 공통된 특징은 기존 서구가 지배하는 국제 경제 질서를 약화시키고 보다 다극적인 경제 질서를 촉진한다는 것입니다.

 
 
 
 
러시아에 대한 서방 제재의 영향

 
이 섹션에서는 위험 제거, 달러화 제거, BRICS 통화 간의 관계와 러시아에 대한 서구의 경제 제재가 글로벌사우스 의 이러한 역학에 미친 영향을 분석합니다.
 
(i) 국제 에너지 시장
 
러시아-우크라이나 전쟁이 발발한 후 유럽과 미국 모두 러시아로부터 원유, 정제 석유제품, 석탄 수입을 금지했고, 이로 인해 러시아의 유럽으로의 에너지 수출이 급격히 감소했습니다. 2022년 러시아 가스 수출은 유럽 국가들의 러시아 가스 구매 중단과 노드 스트림 파이프라인 파괴로 인해 25.1% 급감했습니다. 유럽의 에너지 분리로 인해 러시아는 아시아 태평양 시장에서의 노력을 가속화하게 되었습니다. 2022년 중국의 러시아 파이프라인 가스와 액화천연가스(LNG) 수입은 각각 2.6배, 2.4배 증가해 39억8000만 달러와 67억5000만 달러를 기록했다. [1]
 
석유 부문에서도 비슷한 추세가 나타났습니다. 전쟁 이전인 2021년에는 미국 석유 수입의 8%가 러시아에서 나왔습니다. 전쟁 발발 후 미국은 러시아 에너지 수입을 금지했습니다. [2] 2022년 12월 유럽연합(EU), 7개국(G7) 국가, 호주는 러시아 석유에 대한 수출 금지 조치와 러시아 수출 가격 상한제를 부과했습니다. 이로 인해 러시아는 석유 가격을 크게 낮추고 수출 초점을 아시아 태평양 지역으로 전환하게 되었습니다. 주요 에너지 소비국인 인도, 중국, 터키는 러시아산 원유 수입을 크게 늘렸습니다. [3] 2022년 중국의 러시아 원유 수입은 8% 증가하여 러시아는 중국에 대한 두 번째로 큰 원유 공급국이 되었습니다. [4] 인도의 러시아 석유 수입은 2022년 12월 서구 수출 금지 조치 이후 몇 달 동안 9% 이상 증가해 가장 큰 증가세를 보였습니다. 또한 2022년 중국의 러시아 석탄 수입은 20% 급증한 6,806만 개를 기록했습니다. 톤인 반면, 인도의 러시아로부터 석탄 수입은 거의 15% 증가한 1억 6,118만 톤을 기록했습니다. [5]
 
 
(ii) 공급망 구조 조정
 
많은 미국산 기술이 러시아와 벨로루시로 수출되는 것이 제한되었습니다. 미국 수출업자는 컴퓨터, 통신 장비, 센서, 레이저, 항법, 항공우주 및 추진 기술을 포함한 다양한 기술을 러시아에 수출하기 위한 허가를 신청해야 합니다. 러시아에 대한 제재는 또한 그러한 미국 기술을 사용하는 다른 국가로부터의 제품 수출을 제한합니다. [6] 2022년 2월 이후 제재의 영향을 받은 유럽의 러시아 수출은 양자 컴퓨터, 첨단 반도체, 전자 부품 및 소프트웨어, 기계 및 운송 장비, 에너지 산업 장비, 기술 및 서비스 관련 제품을 포함하여 439억 유로에 달합니다. , 항공 및 우주 산업 제품 및 기술, 해상 항법 및 무선 통신 기술, 이중 용도 제품, 사치품 등. [7]
미국, 유럽, 일본, 한국 기업이 러시아에서 대규모로 철수함에 따라 다른 국가의 기업이 러시아 시장에 진출할 수 있는 기회가 생겼습니다. 예를 들어, 러시아 휴대전화 시장에서 삼성과 애플의 공동 점유율은 2021년 말 53%에 달했으나 2022년 말에는 3%로 떨어졌다. 시장은 2021년 말 40%에서 2022년 말 95%로 증가했습니다. [8] 러시아 자동차 시장에서도 비슷한 추세가 관찰되었습니다. 2021년부터 2022년 사이 독일의 BMW와 메르세데스-벤츠는 러시아 시장에서 사라졌고, 중국의 Chery, Great Wall Motor, Geely는 베스트셀러 승용차 브랜드 상위 10위에 올랐습니다. 경제 제재로 인해 러시아 자동차 시장이 전반적으로 급격히 위축되었음에도 불구하고 러시아 내 중국산 자동차 판매는 2022년 7% 증가했습니다. [9]
 
 
(iii) 재정적 위험 회피
 
전쟁이 발발한 후 서방은 SWIFT 국제 은행 통신 시스템에서 러시아를 추방했고, 유럽과 미국 은행들은 러시아 중앙은행의 외환보유액 3000억 유로와 제재를 받은 러시아 개인 소유의 자산 215억 유로를 동결했습니다 . [10] 과거 미국 달러는 '안전한 피난처 통화'로 전 세계적으로 신뢰를 받았지만, 이러한 신뢰는 서구의 러시아에 대한 금융 제재로 인해 사실상 '선택적 불이행'이 되어 깨졌습니다. [11] 사우디아라비아와 같은 미국의 전통적인 동맹국을 포함한 많은 개발도상국은 지정학적 분쟁에서 미국의 반대편에 서게 된다면 달러 표시 자산이 안전하지 않을 것이라는 두려움을 갖기 시작했습니다. 인도와 같은 국가들도 러시아에 대한 제재로 인해 식량과 에너지 가격이 변동하여 세계 빈곤층에 피해를 입혔다고 주장해 왔습니다. 미중 관계가 날로 긴장되면서, 미국의 대중국 제재가 향후 촉발할 수 있는 잠재적 위기에 대한 우려도 커지고 있다. 미국 달러는 세계에서 가장 많이 사용되는 무역 결제 통화이지만 중국은 세계 최대 무역 국가이며 이러한 국제 정치, 경제적 불확실성에 직면하여 일부 국가에서는 미국 달러 사용을 줄이는 것이 더 낫다는 주장이 제기되었습니다. 중국과의 무역을 줄이기보다는 세계 무역에서. [12]
 
 
스위스의 사례는 러시아에 대한 제재로 인한 금융 위험을 피하기 위해 다른 나라들이 취한 행동이 어떻게 서구의 금융 부문에 해를 끼칠 수 있는지를 보여줍니다. 전쟁 전에는 러시아 상품의 약 80%(110억 달러에 달함)가 스위스를 통해 거래되었으며, 해외에 보관된 러시아 개인 자산의 30%가 스위스에 있었습니다. 전쟁 발발 이후 스위스는 중립을 포기하고 러시아에 대한 EU의 금융 제재에 참여했다. 크레디트 스위스(Credit Suisse)만 해도 스위스 전체 러시아 자산의 3분의 1 이상인 190억 달러 상당의 러시아 자산을 동결했으며, 스위스 정부는 80억 달러 이상의 러시아 및 벨로루시 자산을 동결했습니다. 스위스 당국은 또한 현지 은행에 러시아 개인이 소유한 100,000 스위스 프랑 이상의 예금을 보고하도록 요구했으며, 러시아 개인으로부터 이 금액을 초과하는 신규 예금을 받는 것을 금지했습니다. 2022년 11월까지 7,500명이 명단에 올랐으며 예금 금액은 CHF 461억입니다. [13] 이러한 제재로 인해 전 세계의 부유한 개인들이 스위스 밖으로 자금을 이동하기 시작했습니다. 예를 들어, Credit Suisse는 2022년 마지막 분기에만 1,190억 달러에 달하는 심각한 고객 매각을 경험했습니다. 매각 위기는 이후 여러 미국 은행의 파산과 Credit Suisse의 최대 주주인 Saudi National Bank의 자본 투입 증가 거부로 인해 더욱 악화되었습니다. 그 결과 Credit Suisse는 파산에 직면했고 결국 스위스 정부의 요청으로 UBS에 인수되었습니다. 스위스의 주요 은행가인 요제프 아커만(Josef Ackermann)은 스위스 정부가 개인에게 러시아 정부의 행동에 대한 대가를 지불하게 함으로써 법치와 재산권을 위험에 빠뜨렸다고 지적했습니다. 다른 나라의 시민들은 스위스 정부가 고국 정부가 저지른 잘못에 대한 대가를 치르게 하기 위해 미래에도 똑같은 일을 할 것이라고 생각할 것입니다. 러시아 개인의 자산을 압수하는 것은 스위스 금융 산업에 엄청난 피해를 입혔습니다. [14]

 
 
 
 
금융 제재 및 물물교환

 
러시아에 대한 서구의 경제 제재가 글로벌사우스에 미친 영향은 에너지 시장, 공급망, 국제 금융이라는 세 가지 영역에 걸쳐 얽혀 있습니다. 따라서 글로벌사우스의 위험 제거 행동은 이 세 가지 영역과 밀접하게 관련되어 있습니다.
 
2022년 3월 서방이 러시아의 SWIFT 시스템을 금지한 이후 러시아의 에너지 수출은 더 이상 달러나 유로로 결제될 수 없습니다. 러시아는 적대국에게 러시아 에너지를 루블로 구매하도록 요구함으로써 반격했습니다. 이들 국가에 루블이 없으면 러시아 은행에 계좌를 개설하여 달러와 유로를 입금한 다음 지불을 위해 루블로 전환해야 했습니다. 유럽 ​​국가들은 2022년 대부분 동안 즉시 러시아 가스로부터 완전히 분리될 수 없었기 때문에 유로화와 달러를 루블 결제로 전환해야 했습니다. 이런 식으로 루블화 환율은 한동안 강력하게 지지받았다. 한때 그 가치는 전쟁 전보다 훨씬 높았습니다.
 
 
미국 달러의 무기화와 러시아의 대응 조치는 글로벌사우스 국가들에게 국제 금융 시스템과 무역 시스템 간의 관계에 대한 새로운 관점을 제공했습니다. 첫째, 서방의 경제제재와 중대한 지정학적 위기나 전쟁을 겪고 있는 국가들에서는 국제무역결제를 위한 통화로서 달러의 가치가 덜 중요해졌다. 왜냐하면 달러가 있어도 원하는 것을 살 수 없기 때문이다. 둘째, 이러한 극한 환경에서 국가는 에너지, 자원 또는 산업 제조 역량을 갖춘 경우에만 중요한 자원을 다른 국가와 거래할 수 있습니다. 셋째 , 제재나 전쟁으로 인해 구매가 불가능해지는 위험을 줄이기 위해서는 중요한 물품을 제공할 수 있는 다양한 경제권과 평시에 강력한 협력관계를 구축하는 것이 필요하다. 마지막으로 에너지, 자원, 제조품의 주요 생산자 간의 무역이 자국 통화로 결제된다면 미국 달러에 대한 의존도를 크게 줄일 수 있습니다.
 
 
러시아의 에너지 수출이 아시아 태평양 지역으로 이동하고 이 지역 시장을 놓고 에너지 수출업체 간의 경쟁이 심화됨에 따라 주요 에너지 및 자원 수출업체는 여러 가지 이유로 중국과의 협력을 확대하고 있습니다. 첫째, 이들 주요 에너지 및 자원 수출국들은 중국으로부터 막대한 양의 공산품을 수입하여 무역 흑자를 기록하고 있습니다. 전략적 이해관계를 묶기 위해 이들 국가는 위안화로 무역을 결제하려는 의지가 더 강합니다. 예를 들어, 중국은 사우디아라비아, 러시아, 브라질, 이라크, 이란, 아르헨티나 등 주요 에너지 자원 국가와 위안화로 양자 무역을 결제하기로 한 협정을 체결했거나 체결할 예정입니다. 이들 국가는 모두 수백억 달러의 자금을 보유하고 있습니다. 중국과의 무역 흑자를 확보하고 RMB를 사용하여 중국에서 직접 더 많은 제조 상품과 기반 시설을 구매할 수 있습니다. 둘째, 극단적인 상황에서는 이러한 양자 무역이 물물교환될 수 있다. 따라서 에너지가 풍부한 이들 국가의 경우 제조 강국인 중국과의 협력을 통해 중대한 국제 위기에 직면할 경우 필수 공급품을 확보하지 못할 위험을 줄일 수 있습니다. 셋째, 중국과의 협력을 통해 이들 국가는 에너지 자원의 양자 무역과 중장기 경제 개발 요구를 결합하여 산업 발전, 특히 첨단 기술 산업에 필요한 투자, 기술 및 인프라를 중국으로부터 확보할 수 있습니다.
 
 
2022년 12월, 걸프협력회의(GCC)와 중국이 사우디아라비아에서 첫 공동 정상회담을 열었습니다. 정상회담 후 발표된 공동성명은 걸프 지역 국가들과 역외 주요 국가들 간의 전략적 협력 패러다임 전환의 시작을 의미했습니다. 제2차 세계대전 이후 걸프만 국가와 미국 간의 전략적 협력은 '안보를 위한 석유' 교환의 형태를 취했습니다. 걸프 국가는 미국에 석유 공급을 보장하고, 이는 다시 안보를 제공합니다. 막대한 양의 무기 판매를 포함한 주정부의 경우; 걸프 국가들은 석유 수익을 사용하여 대량의 미국 국채를 구입하고 미국 달러 표시 자산에 투자하여 석유 달러 시스템을 만듭니다. [16] 미국이 셰일 오일뿐만 아니라 해양 석유 및 가스 매장량을 점점 더 많이 활용하기 시작하면서 중동 에너지 의존도를 대폭 줄일 뿐만 아니라 미국에 대한 걸프 지역의 전략적 가치도 감소했습니다. 또한 국제 에너지 시장에서 걸프 지역 국가들의 경쟁자가 되었습니다. 러시아-우크라이나 전쟁 이전에 미국과 걸프 국가들은 이미 분열되기 시작했습니다 . 전쟁 발발 이후 유럽이 러시아 에너지에서 분리되고 러시아가 아시아 태평양 에너지 시장으로 전환하면서 이러한 추세가 크게 가속화되었습니다. 걸프만 국가와 미국 간의 석유 안보 협력과 달리 걸프만 국가와 중국 간의 협력은 '에너지 부문의 전방위 협력'을 기반으로 합니다. 중국은 걸프만 국가의 하류 에너지 산업에 투자하고, 걸프만 국가들은 남중국해의 공동 석유 및 가스 탐사 및 추출을 포함하여 업스트림 에너지 산업 개발에 있어 중국과 협력하기 위해 전문 지식을 활용하고 있습니다. 새로운 '개발용 석유' 패러다임이 기존 '무기용 석유' 패러다임을 대체하고 있습니다. [18] 이러한 새로운 패러다임은 최근 중국과 사우디아라비아, 러시아, 브라질 등 국가 간 협력에 대한 공감대에 반영되어 있다. [19]
 
 
미국이 주도하는 국제경제질서는 금융을 기반으로 하며, 세계 기축통화로서 미국 달러의 지배력을 강조한다. 중국을 포함한 글로벌사우스 가 추진하고 있는 새로운 국제 경제 질서는 무역을 기반으로 합니다. 즉, 제조품과 인프라를 위해 에너지와 자원을 교환하는 것입니다. 이 새로운 국제 경제 질서는 통화보다는 상품에 더 많은 기반을 두게 될 것이며, 이는 서구의 인플레이션율을 높일 것입니다. 닉슨 행정부 시절 존 코널리 미 재무장관은 '달러는 우리 통화지만 그것은 당신의 문제이다'라는 유명한 말을 남겼다. 전 Credit Suisse 분석가인 Zoltan Poszar에 따르면 이는 이제 '우리의 상품, 당신의 문제'라는 새로운 모토로 대체되고 있습니다. [20]

 
 
 
위안화 또는 일반 통화?

 
글로벌사우스의 탈달러화 추세는 어디로 향하고 있습니까? 현재 논쟁에서 많은 사람들은 중국의 위안화가 미국 달러를 대체할 것이라고 믿고 있는 반면, 석유를 기반으로 하는 공동 통화의 발전에 대한 높은 희망을 갖고 있는 사람들도 있습니다. 두 경로 모두 어려움이 있습니다.
 
 
먼저 위안화 국제화를 살펴보겠습니다. 지정학적 관점에서 볼 때 이는 미국 달러에 대한 주요 위협으로 널리 간주됩니다. 미국이 위안화의 국제화에 반대하고 이 문제에 대해 다른 나라들에 압력을 가하고 있다는 것은 의심의 여지가 없습니다. 최근 사례로는 사우디아라비아가 있는데, 사우디아라비아는 에너지 거래를 결제하기 위해 다른 통화를 사용하는 것을 고려할 것이라고 밝혔지만 아직 이 문제에 대한 공식 성명을 발표하지 않았습니다. 한편, 2023년 3월과 4월에 인도 정부는 자국 기업이 러시아로부터의 에너지 수입을 위안화로 결제하는 것을 명시적으로 반대했습니다. 지난 7월 러시아의 압력으로 인도는 에너지 수입의 일부를 위안화로 지불해야 했습니다. 그러나 이는 서방의 경제제재 하에서 러시아가 매우 낮은 가격에 인도에 석유를 수출했기 때문이다. 따라서 인도의 엄청난 이익은 위안화의 영향력 확대에 대한 지정학적 우려보다 훨씬 컸습니다. 에너지 자원 수출국은 모두 중국과의 무역 흑자가 크기 때문에 위안화로 결제하는 데 상대적으로 더 수용적입니다. 중국과의 무역 적자가 큰 국가의 경우 위안화로 결제하는 것은 미국 달러에 대한 결제 비용 문제를 해결하지 못할 것이며 실제로 비용이 더 많이 들 것입니다.
 
 
게다가 달러를 위안화로 대체한다고 해서 국제 통화 시스템의 기능 장애를 초래하는 역설이 해결되지는 않습니다. 브라질 경제학자 파울로 노게이라 바티스타 2세(Paulo Nogueira Batista Jr.)가 지적했듯이, '[t]근본적인 모순은 [...] 국제 시스템이 그것을 만든 국가의 이익에 따라 관리되는 단일 국가 통화에 의존한다는 사실에 있습니다 .' 미국은 자국의 이익을 위해 금융정책을 수립하는 경향이 있는데, 이는 국제금융체제와 항상 일치하지 않으며, 많은 경우 서로 충돌한다. 따라서 글로벌사우스 국가들이 달러화 축소를 계속 노력하더라도 미국 달러가 새로운 기축 통화로 자리 잡는 다른 나라의 통화를 지원하지 않을 것입니다. [21]
 
 
지금까지 위안화 국제화는 미국 달러를 기준점으로 삼지 않고 자신만의 길을 걸어왔습니다. 첫째, 위안화는 자유로운 통화 태환성을 달성하지 못했으며, 이것이 없이는 국제 무역 결제에서 달러와 동일한 효율성과 사용 편의성을 다른 국가에 제공할 수 없습니다. 둘째, 자국 통화가 주요 세계 준비 통화가 되기 위해서는 본국이 발전된 금융 시장, 투자에 사용할 수 있는 충분한 금융 수단, 자본 계정 자유화를 갖춰야 합니다. 그러나 중국의 금융 부문은 여전히 ​​상대적으로 낙후되어 있으며, 국가는 항상 국가 금융 안보를 최우선 과제로 삼아 왔습니다. 셋째, 달러는 글로벌 기축통화로서 다른 나라에 유동성을 제공한다. 그러나 중국은 인구가 많고 고용유지 압력이 높은 제조업 강국으로서 미국처럼 대규모 경상수지 적자를 통해 다른 나라에 유동성을 공급할 수 없다. 이러한 내부 및 외부 제약 하에서 다양한 위안화 국제화 경로가 중국 경제에 미치는 영향은 계속 조사되어야 합니다.
 
 
글로벌사우스에서 양자 무역을 위해 현지 통화 결제를 사용하는 데는 위험이 있습니다. 적자 국가의 통화 성능이 저조하면 흑자 국가는 장기 보유를 포기할 가능성이 높습니다. 흑자 국가가 매도를 선택하면 적자 국가의 통화는 추가 평가절하될 위험이 있습니다. [22] 최근 위안화 가치 하락 뒤에는 확실히 실제 경제 펀더멘털과 미국 금리 인상의 영향이 있지만, 또 다른 중요한 이유는 위안화를 자유롭게 전환할 수 없다는 점을 고려할 때 통화 스왑 및 위안화 결제의 효과입니다. 예를 들어, 러시아는 중국과의 에너지 무역 흑자를 통해 갑자기 대량의 위안화를 보유하게 되었지만, 중국에는 발전된 금융 시장이 없거나 러시아 투자를 위한 충분한 금융 수단이 없기 때문에 이 위안화가 중국으로 역류할 수 있는 통로가 없습니다. 이러한 상황에서는 러시아가 위안화를 대량으로 매도하거나 위안화에 대한 달러화의 절상을 배경으로 달러 이익을 위해 동등하게 취득한 위안화를 매도함으로써 루블화 환율을 유지하는 것이 합리적인 선택이 된다. 중국의 금융 시장과 도구가 '석유 위안화'를 중국으로 반환할 수 있는 충분한 채널을 제공하지 않는 한, 흑자 규모가 큰 국가는 위안화를 다른 통화로 판매할 유인을 갖게 되어 위안화 가치를 떨어뜨리는 압력을 갖게 됩니다. 중국이 장기적으로 위안화 국제화 부담을 감당할 의향이 있는지 여부는 아직 알 수 없습니다.
 
 
이제 공통 BRICS 통화에 대한 전망을 살펴보겠습니다. 브릭스의 세력은 실로 급속히 성장하여 브릭스 화폐 출시를 위한 탄탄한 기반을 마련했습니다. 참고로 1970년대 G7이 창설됐을 때 G7이 세계 국내총생산(GDP)에서 차지하는 비중은 62%에 달했다. 오늘날 BRICS 국가들은 구매력평가(PPP) 기준으로 측정한 글로벌 GDP에서 차지하는 비중이 G7을 능가했습니다. 국제통화기금(IMF)에 따르면 2021년 기준 브릭스 국가들은 글로벌 GDP(PPP)에서 31.5%를 차지한 반면, G7 국가들은 30.7%를 차지했다. IMF는 2028년까지 확대된 BRICS10(이집트, 에티오피아, 이란, 사우디아라비아, UAE 포함)이 세계 GDP(PPP)의 37.9%를 차지할 것으로 예상하고, G7의 점유율은 27.8%로 하락할 것으로 예상했다 . [24] 2024년 사우디아라비아, 이란, 아랍에미리트 등 주요 에너지 수출국이 브릭스 협력 메커니즘에 합류하면서 브릭스 통화의 탄생 가능성은 더욱 높아졌다. 앞으로 BRICS가 OPEC과 BRICS 통화 개발에 협력할 수 있다면 그러한 계획은 BRICS 회원국의 한계를 넘어 BRICS 통화의 물질적 기반을 크게 향상시킬 수 있습니다.
 
 
그러나 석유를 기반으로 하는 BRICS 통화를 발행하는 데는 여전히 심각한 과제가 남아 있습니다. 첫째, 석유에 의한 미국 달러의 기반은 석유 가격을 미국 달러로만 책정하는 미국-사우디 협정의 독점권을 통해 보장됩니다. 국가들은 에너지 수입이 환율 변동에 영향을 받지 않도록 하기 위해 미국 달러를 외환 보유고로 사용함으로써 간접적으로 세계 주요 통화로서 미국 달러의 지위를 확보합니다. BRICS 통화가 국제 에너지 시장에서 석유 및 가스 가격 책정 및 결제에 대한 독점권을 확립하여 국가의 준비 통화로 전환할 수 있습니까? BRICS 국가가 미국과 전쟁을 원하지 않는 한 가능성은 낮아 보입니다. BRICS 통화가 석유 및 가스 가격 책정 및 정산을 위한 여러 통화 중 하나가 될 수 있습니까? 대답은 '그렇다'입니다. 그러나 BRICS 통화는 세계 최대 금융 시장과 가장 발전된 금융 상품, 특히 대규모 미국 국채 시장을 보유하고 있는 미국 달러와의 치열한 경쟁에 여전히 직면하게 될 것입니다. 둘째, 석유 기반의 BRICS 통화를 개발하는 것은 말처럼 쉽지 않습니다. 석유로 통화를 뒷받침하려면 특정 석유 단위와 특정 통화 단위 사이에 고정 환율이 설정되어야 합니다. 그런데 BRICS 통화와 석유 사이에 고정 환율이 설정되어도 국제 시장에서 석유 가격이 상승하면 BRICS 통화 보유자들은 고정 환율로 석유를 누구에게 의지하게 될까요? [25] 브레턴우즈 체제를 설계할 때 존 메이너드 케인스(John Maynard Keynes)도 석유와 달러 간의 환율 확립을 구상했지만 석유의 종류와 품질이 너무 많고 국가마다 너무 다양하다는 사실을 발견했습니다. 그래서 이것은 실제로 작동하지 않았습니다. 결국 그는 금을 사용하기로 결정했습니다. [26]

 
 
 
 
지역화폐 정산, 기준가치, 교환 플랫폼

 
글로벌사우스 국가들에게 미래 공동 행동의 가장 큰 공통 분모는 현지 통화 결제에 대한 요구이며, 이는 오늘날 제시된 다양한 달러화 해제 제안 전반에 걸쳐 공유됩니다. 최근 몇 년 동안 BRICS 국가 간에 중국과 러시아, 중국과 브라질, 러시아와 인도의 에너지 무역을 포함한 양자 무역에 현지 통화를 사용하기로 여러 합의가 이루어졌습니다. 또한 2023년에는 동남아시아국가연합(ASEAN)이 모여 금융 거래에서 미국 달러, 유로, 영국 파운드, 일본 엔에 대한 의존도를 줄이는 것을 논의하고 현지 통화 거래 제도 활성화에 관한 선언문을 발표했습니다. ASEAN은 국경 간 디지털 결제 시스템을 더욱 확대하고 ASEAN 국가들이 현지 통화로 거래할 수 있도록 허용할 계획입니다. 이는 ASEAN 그룹 내에서 국경 간 무역과 투자를 장려하고 지역 경제에 대한 외부 요인의 영향을 줄일 것입니다. 동남아시아는 미국과 기타 국가 및 지역의 중앙은행의 급격한 정책 변화로 인해 경제적 변동성이 자주 발생합니다. 따라서 ASEAN 국가들은 경제 안정을 촉진하고 선진국의 높은 인플레이션으로 인한 파급 효과를 줄이기 위해 현지 통화 사용을 늘리기를 원합니다. [27]
 
 
여러 가지 이유로 인해 국제 유통이 제한된 두 통화 간에는 직접적이고 상대적으로 안정적인 환율을 설정하는 것이 어렵습니다. 따라서 현지 통화로 결제할 때 당사자가 서로에 대한 상대적 가치를 설정하는 데 도움이 되는 참조 자료를 참조하는 것이 필요한 경우가 많습니다. 이는 BRICS 통화 개발의 기회를 창출합니다. BRICS 통화와 각 BRICS 회원국의 주권 통화 간에 상대적으로 안정적인 환율이 설정되면 이는 여러 회원국 통화 간의 기준 가치로 작용할 수 있습니다.
 
 
달러화 해제를 지지하는 러시아와 브라질은 BRICS 통화를 고정할지 여부와 방법에 대해 서로 다른 견해를 제시했습니다. 한편, 러시아는 BRICS 통화 단위를 금으로 고정하여 BRICS 통화 단위와 금 단위 사이의 환율을 설정하는 것을 선호했습니다. 이 옵션의 문제점은 중앙은행이 많은 양의 금을 비축해야 한다는 것입니다. [28] 러시아의 견해에 영감을 받은 미국 금융 전문가 제임스 리카드(James Rickards)는 대신 BRICS 통화가 금을 참조 가치로만 사용하고 통화를 뒷받침하지 않으므로 BRICS 중앙 은행이 BRICS에 대한 금 환매의 필요성을 피할 수 있도록 제안했습니다. 통화 보유자. 이러한 BRICS 통화는 미국 달러를 대체하는 것이 아니라 미국 달러와 공존하고 미국 달러의 도움으로 그 가치를 상당 부분 반영할 것입니다. 금은 국제시장에서 달러로 표시되기 때문에 BRICS 통화와 금 사이의 고정된 관계는 달러 표시 금 가격에도 반영됩니다. Rickards에 따르면 달러는 장기적으로 가치가 하락할 것입니다. 그러나 향후 달러 가치가 하락하더라도 이는 BRICS 통화에 부정적인 영향을 미치지 않습니다. 달러 가치 하락은 금 가치 상승과 동시에 BRICS 통화 가치 상승으로 이어질 것이기 때문입니다. 이 프레임워크에서 미국 달러는 글로벌 기축통화라는 부담을 지게 되고, 브릭스 통화는 단지 공존하며 혜택을 누리기만 하면 된다. BRICS가 30~40개 회원국으로 성장함에 따라 그러한 BRICS 통화의 내부 유통에 큰 장애물이 없을 것입니다. BRICS 회원국 간의 무역 다양성은 통화 결제 효율성과 사용 용이성을 뒷받침하기에 충분할 것입니다. [30]
 
 
반면, 신개발은행(NDB) 전 부총재 노게이라 바티스타는 브릭스 통화를 금이나 다른 상품에 고정시키는 것에 반대하는 영향력 있는 견해를 제시했습니다. 대신, IMF의 특별인출권(SDR)과 유사한 통화 바스켓으로 BRICS 통화를 구축하는 것이 바람직할 것입니다. SDR에서는 각 BRICS 회원국 통화의 상대적 비중이 경제력에 따라 결정됩니다. 이러한 BRICS 통화는 국가 통화를 대체할 필요가 없으며 국가는 통화 주권을 유지하며 BRICS가 통합 중앙 은행을 설립하도록 요구하지 않으며 신개발은행(NDB)이 통화 발행을 맡을 수 있습니다. [31] 고정 환율로 자유롭게 전환할 수 있는 앵커 자산 없이 어떻게 이 BRICS 통화가 널리 수용될 수 있습니까? Nogueira Batista의 논리에 따르면 BRICS 통화의 신용은 각 BRICS 회원국의 통화로 뒷받침됩니다. BRICS 통화 보유자는 언제든지 이를 자신의 통화로 자유롭게 전환할 권리를 갖습니다. NDB는 준비금에 의존하고 필요한 경우 BRICS 통화를 지원하기 위해 국제적으로 유동 통화를 발행하는 국가로부터 추가 자금을 모색하여 BRICS 통화의 태환성을 보장합니다. 신뢰를 높이는 또 다른 옵션은 NDB가 다양한 만기 및 이자율의 BRICS 채권을 발행하는 동시에 BRICS 통화를 BRICS 채권으로 자유롭게 전환할 수 있도록 허용하는 것입니다. [32]
 
 
처음에는 BRICS 통화가 계정 단위로만 사용되어 BRICS 회원국이 현지 통화로 양자 무역을 결제할 때 참조 가치를 제공함으로써 현재 미국 달러 결제 비용을 줄일 수 있습니다. BRICS 통화는 BRICS 회원국 통화와 자유롭게 교환할 수 있지만 미국 달러와 같은 기축 통화의 체계적 특성이 부족합니다. 그럼에도 불구하고 이는 BRICS 국가가 미국 달러가 제기하는 위험 중 일부를 헤지하는 데 여전히 도움이 될 수 있습니다. 유로화는 부분적으로 미국 금융 정책의 부정적인 외부 효과를 피하려는 유럽의 열망에서 탄생했습니다. 유로는 주요 국제 통화로서 달러와 경쟁하는 데는 성공하지 못했지만 유로존을 달러 순환으로부터 보호하는 데는 성공했습니다. [33] 미국 달러와 공존하는 통화를 중심으로 브릭스 국가 간 정치적 공감대를 형성하는 것이 더 쉬울 수도 있다. 2023년 BRICS 정상회담에서 블라디미르 푸틴 러시아 대통령과 루이스 이나시우 룰라 다 실바 브라질 대통령은 모두 달러화 해제를 적극적으로 추진했습니다. 그러나 주최국인 남아프리카공화국은 미국의 압력을 받아 탈달러화를 공식 의제로 포함시키지 않았고, 인도는 미국과의 정면 대결 옵션에 명시적으로 반대했습니다. 러시아가 2024년 브릭스 정상회담을 개최함에 따라 러시아 정부가 탈달러화를 강력히 추진할 것으로 예상된다. 그러나 BRICS 의사결정 과정이 합의 원칙을 고수하는 한 인도와 같은 국가의 입장은 급진적인 프로그램을 중단할 수밖에 없습니다. BRICS 국제 정치 구조를 고려할 때, BRICS 통화는 상대적으로 간단한 초기 기능(BRICS 국가 간 무역에서 현지 통화 결제를 촉진하는 계정 단위 역할만 하는 기본 기능만 강조)을 갖고 있다면 앞으로 나아갈 가능성이 더 높습니다. 보다 의도적으로 미국 달러에 맞서는 이니셔티브입니다.
 
 
관찰자들은 초기 BRICS 통화가 개인 소비에 사용되지 않고 은행 간의 국제 무역 결제에만 사용된다고 믿는 경향이 있습니다. 브릭스 화폐는 디지털 화폐로 출시될 가능성이 높으며, 다양한 국가의 중앙은행이 적극적으로 추진하는 디지털 화폐와 연동될 가능성이 높습니다. [34] 따라서 디지털 통화 교환을 지원하는 국제 플랫폼을 만드는 것은 BRICS 통화에 중요할 뿐만 아니라 미래 국제 금융 시스템을 위한 필수 인프라가 될 것입니다. 2021년 홍콩통화청, 중국 인민은행 디지털화폐연구소, 태국은행, 아랍에미리트 중앙은행이 공동으로 크로스오버 다중앙은행 디지털화폐 브릿지(mBridge)를 출시했다. - SWIFT를 대체할 수 있는 국경 결제 시스템입니다. 2022년 8월부터 9월까지의 시범 기간 동안 4개 중앙은행은 mBridge에서 1,200만 달러 상당의 디지털 통화를 발행했으며, 20개 상업 은행은 고객을 대신하여 플랫폼에서 디지털 통화를 사용하여 160건 이상의 결제 및 외환을 수행했습니다. FX) 및 결제 대 결제(PvP) 거래로 총 가치는 2,200만 달러입니다. [35]
 
 
블록체인 기술을 기반으로 하는 이 디지털 통화 교환 플랫폼은 글로벌사우스 국가에 매우 중요합니다. 금융기관 간 고부가가치, 대량 도매 국제결제는 현재 국가 간 거래의 주요 구성요소입니다. 이 도매 은행 간 FX 시장은 광범위한 소매 운영에 인센티브와 유동성을 제공합니다. 그러나 이러한 형태의 FX 거래에는 결제 위험이 따릅니다. 아직 해외 결제를 완료하는 데 1~2일이 걸리기 때문에 한 쪽에서 결제를 완료해도 상대방이 바로 받지 못하는 경우가 많습니다. 이러한 위험은 국제 FX 시장에서 하루 최대 6조 6천억 달러 상당의 거래에 영향을 미치며, 일일 국경 간 거래의 절반 이상이 보험 메커니즘이 부족합니다. 게다가 시스템이 24시간 내내 작동하지 않아 거래 양측 모두에게 불편을 끼치기도 합니다. PvP는 양 당사자가 동시에 결제를 확인하고 받을 수 있도록 하여 결제 위험을 제거하고 마찰을 줄인다는 점에서 중요한 솔루션입니다. 또한 mBridge는 연중무휴로 작동하며 두 거래 당사자 모두 결제 완료 시기를 결정합니다. 모든 국가의 중앙은행은 이 서비스에 대한 수요가 엄청납니다. 일부 선진국 시장에서는 이미 PvP 서비스를 제공하고 있지만 제한된 수의 통화로만 서비스를 제공하므로 글로벌사우스에서 계속 증가하는 통화 수요를 완전히 무시합니다. 전통적인 은행이 제공하는 서비스를 대체하려면 분산 원장 기술과 디지털 통화를 활용하여 필수 인프라 시설을 완전히 새로운 처리 모델로 전환해야 합니다. 많은 선진국의 은행은 아직 이러한 과제를 해결할 준비가 되어 있지 않습니다. [36]

 
 
 
논의
 

세계화의 진자운동, 헤게모니 순환, 기술혁명은 세계를 '100년 만에 볼 수 없는 변화'의 시대로 몰아넣었습니다. 이 시기에 글로벌사우스의 위험 해소와 달러화 해소를 어떻게 해석해야 합니까? 브릭스의 확장과 그것이 미래 국제질서에 미치는 영향을 어떻게 이해해야 할까요? 그리고 21세기 중국 탐험의 궤적과 미래 방향을 어떻게 파악할 수 있을까?
 
 
첫째, 탈달러화가 진행됨에 따라 향후 다중 통화 금융 시스템과 전후 다자 무역 시스템 간의 갈등이 발생하여 탈세계화가 더욱 심화될 수 있습니다. 미국 달러는 글로벌 기축통화로서 여러 가지 단점을 갖고 있지만 결제 효율성과 사용 용이성으로 인해 전후 다자간 무역 체제에서 없어서는 안 될 요소가 되었습니다. 미래의 국제금융체제에서는 각국이 달러를 기피하거나 심지어 물물교환을 거래 형태로 채택할 수도 있지만, 불편한 통화를 주요 기축통화로 사용하지는 않을 것이다. 세계화 시대에는 비용과 품질이 상품과 서비스의 흐름을 결정했습니다. 오늘날 미국 달러의 영향력 감소는 이러한 효율적인 비즈니스 모델의 소멸을 의미하며, 상품과 서비스의 흐름은 특정 국가의 통화를 받아들이려는 수출국의 의지에 따라 달라지기 시작합니다. 국가가 기축 통화 획득 수단으로 더 이상 경상 수지에 흑자를 축적하지 않게 되면 양국 무역의 균형을 유지하기 위해 무역을 제한하고 다른 왜곡된 방법을 채택할 수 있습니다. [37]

둘째, 러시아-우크라이나 전쟁 발발 이후 서방이 미국 달러를 무기화하고 글로벌사우스 국가들의 탈달러화 노력은 선진국과 개발도상국 모두 미국 헤게모니가 확립한 냉전 이후 국제 질서에 좌절하고 있음을 나타냅니다. 중국과 러시아로부터 분리하거나 위험을 제거하려는 서구의 시도는 달러의 헤게모니 지위를 흔들고 있습니다. 한편, 냉전 상황으로 복귀하려는 시도는 결국 역효과를 낳을 가능성이 높으며, 국제 질서에서 서방의 입지를 심각하게 약화시킬 가능성이 높습니다. 서구의 디커플링과 글로벌사우스의 탈동조화가 인구, 실물경제 규모, 에너지, 자원, 산업제조 측면에서 서구 동맹을 능가하는 '체계적 경쟁자'를 낳고 있기 때문이다. 용량. 오늘날 서방 국가와 글로벌사우스 국가 간의 힘의 균형은 냉전 당시 서방과 구 소련 블록 사이에 존재했던 균형과 매우 다릅니다.
 
 
셋째, 기술 개발은 향후 글로벌사우스 국가의 현지 통화 결제를 가능하게 하는 중요한 요소가 될 것입니다. mBridge와 미래의 BRICS 통화는 모두 디지털 통화를 통한 거래를 지원하고 블록체인을 기본 기술로 사용합니다. 선진국의 전통적인 은행 서비스의 높은 비용에서 벗어나기 위해 글로벌사우스 국가는 현대 정보 기술을 기반으로 하는 차세대 금융 인프라 시설을 구축해 왔습니다.
 
 
마지막으로, 자국의 발전과 국제 환경 사이의 관계에 대한 중국의 오랜 탐구는 분명한 윤곽을 찾은 것 같습니다. 20세기 말과 21세기 초 서구가 주도하는 세계화에 대한 완전한 통합부터 지난 10년 동안 유라시아 경제 통합 촉진을 목표로 하는 일대일로 이니셔티브(BRI), 상하이협력기구(SCO)와 BRICS 메커니즘에 따라 중국은 궁극적으로 글로벌사우스 국가들과의 협력을 최우선으로 삼았습니다.
 
 
회원국으로 초대된 6개국의 지리적 분포는 BRICS와 중국의 향후 개발 전략에 대한 우선순위를 나타냅니다. 첫째, 초청 대상자 6명 중 5명은 호르무즈 해협, 홍해, 수에즈 운하 등 주요 교통로 주변에 위치해 있어 중국을 비롯한 브릭스 국가들이 중동 지역을 그 어느 때보다 강조하고 있음을 시사한다. 아시아와 아프리카를 연결하는 허브. 중국의 이전 BRI 공간 계획에서는 유럽이 서쪽 종착역이었고 동남아시아가 중요한 남동쪽 끝이었습니다. 그러나 미국의 지속적인 인도-태평양 전략과 유럽의 긴축 정책의 조건 하에서 중국은 2023년 3월 사우디아라비아와 이란 간의 역사적 화해를 중재했을 뿐만 아니라 양국을 브릭스(BRICS)로 끌어들였습니다. 중동에 대한 이러한 강조는 BRI의 향후 개발이 아마도 이 지역 쪽으로 더 기울어질 것이라는 신호입니다. 궁극적인 목표는 아시아와 아프리카 사이에 육교를 건설하여 이 두 대륙을 글로벌사우스의 BRICS 국가들의 집단 행동을 위한 주요 무대로 바꾸는 것입니다.
 
 
둘째, 사우디아라비아, 이란, UAE, 아르헨티나 등 에너지 거대국의 초청은 글로벌사우스가 개별 주도권을 넘어 미국 달러의 무기화로 인한 위험을 제거하기 위한 전 세계적 규모의 제도화된 노력으로 나아가고 있음을 나타냅니다. . 이러한 발전은 BRICS 통화 창설을 위한 중요한 기반을 마련합니다. 확장된 BRICS에는 2022년 세계 10대 석유 생산국 중 6개국(세계 석유 생산량의 40%를 차지)과 2021년 세계 7대 석유 소비국 중 5개국(세계 석유 소비량의 30%를 차지)이 포함됩니다. [38] 이러한 생산 능력과 소비의 집중으로 인해, 무엇보다도 회원국 간 에너지 무역을 위한 BRICS 통화 생성이 곧 실현될 것으로 보입니다 .
 
 
그럼에도 불구하고 중국은 2023년 브릭스(BRICS) 정상회담에서 탈달러화에 대해 낮은 입장을 취했다. 명시적으로 탈달러화를 주장한 푸틴과 룰라와는 달리, 시진핑 주석은 이 주제에 관해 연설할 때 '신개발은행의 역할을 최대한 활용하고 국제 금융 및 통화 시스템의 개혁을 추진해야 한다'고만 말했습니다. 개발도상국의 대표성과 목소리를 높이는 것입니다. [39] 상대적으로 온건한 이러한 입장은 대부분의 글로벌사우스국가의 입장과 훨씬 더 가깝습니다. 오늘날에도 중국은 여전히 ​​미국 국채 8,300억 달러와 기타 달러 표시 자산 2조 달러를 보유하고 있습니다. 이런 의미에서 중국은 미국 달러가 기축 통화인 국제 금융 시스템에 여전히 속해 있습니다. 또한, 중국과 미국 간의 경쟁이 심화되는 가운데 미국 국채 보유는 중국이 미국의 압력에 대응해야 하는 몇 안 되는 중요한 레버리지 포인트 중 하나로 남아 있습니다. 이러한 상황으로 인해 중국이 공격적으로 탈달러화를 추진할 가능성은 낮다. 영향력을 잃으면 중국이 미국의 전략적 압력에 대응하는 것이 더 어려워질 수 있을 뿐만 아니라 미국이 전략적으로 오산할 경우 상호 손해를 초래할 수도 있습니다.
 
 
미국이 '아시아로의 회귀' 이후 BRI 창설을 포함한 중국의 대응과 국제 전략은 헤지 또는 대립이라는 두 가지 가능성을 일관되게 열어 두었습니다. 100년 전, 세계화, 패권, 기술 혁명이라는 세 가지 주요 역사적 순환이 공명하여 세계를 나락으로 몰아넣었습니다. 오늘날 세계화의 추는 시장근본주의에서 보호주의로 전환되고, 패권주기는 신흥강대국들이 패권세력에 접근하여 도전하는 국면으로 진입하고 있으며, 기술 혁명은 국제 정치, 경제 권력 역학을 빠르게 변화시키고 있습니다. 100년 전, 이 세 가지 주요 순환으로 인해 발생한 위기에 직면하여 국가들은 대결을 선택했으며, 그 결과 두 차례의 세계 대전이라는 궁극적인 비극과 엄청난 인류 고통을 초래했습니다. 오늘날 우크라이나와 다른 지역에서는 전쟁이 격화되고 있으며, 미국 달러의 무기화와 글로벌 사우스(Global South)의 위험 제거 노력은 냉전 이후 단극 세계의 붕괴를 가속화하고 있습니다.
 
 
역사의 수레바퀴가 다시 한 번 세계를 중추적인 갈림길로 몰아넣는 가운데, 글로벌사우스가 BRICS 협력 메커니즘으로 수렴하는 것은 중국에게 커져가는 위험에 대비할 수 있는 새로운 기회를 제공합니다. 중국은 가장 강력한 개발도상국으로 구성된 국제기구 내에 위치하며, 미국 달러와 공존하는 브릭스 통화를 휘두르며, 에너지, 자원, 산업제조 분야에서 상당한 글로벌 역량을 장악함으로써 국제 정치 및 국제 정세 변화를 주도하는 능력을 강화할 것이다. 경제질서. 국제 문제에서 글로벌사우스의 대표성과 영향력도 증가할 것입니다.
 
 
 
 
 
 

저서
'통화 자율성을 높이려는 ASEAN의 목표는 탈달러화 추세를 반영한다고 인도네시아 경제학자는 말합니다'. 신화통신 , 2023년 4월 5일. https://english.news.cn/20230405/6b25f882f66047da8fb0231d3411d45f/c.html .
'크레딧 스위스는 스위스 내 러시아 자산의 3분의 1'을 보유하고 있습니다. Finews.com , 2023년 2월 13일. https://www.finews.com/news/english-news/55768-russian-funds-one-third-is-at-credit-suiss .
BIS 혁신 허브, 홍콩 통화청, 태국 은행, 중국 인민 은행 디지털 화폐 연구소, 아랍 에미리트 중앙 은행. '프로젝트 mBridge: CBDC를 통한 경제 연결'. 국제결제은행(Bank for International Settlements), 2022년 10월. https://www.bis.org/publ/othp59.pdf .
천웨이화. '巴西对华출구多样화유待挖潜' [브라질의 대중국 수출 다각화].经济参考报[경제 정보 매일], 2022년 6월 1일. http://www.jjckb.cn/2022-06/01 /c_1310610291.htm .
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가오바이. '做连接亚洲与不洲的大陆桥：沙特问题的中國解决方案' [아시아와 아프리카를 연결하는 육교가 되기: 사우디 문제에 대한 중국의 해결책 ] . 대학(사회계열)], no. 4 (2014).
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컬럼
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3. '俄罗斯：2022年天然气出口暴跌，석유출구却增加' [러시아: 2022년 가스 수출 급감, 석유 수출 증가], Investgo.cn , 2023년 2월 15일, https://www.investgo.cn/article/ gb/tjsj/202302/654653.html . ↑
4. Hale, '석유와 가스에 대한 중국과 인도의 욕구가 어떻게 러시아를 떠받쳤는가'. ↑
5. Hale, '석유와 가스에 대한 중국과 인도의 욕구가 어떻게 러시아를 떠받쳤는가'. ↑
6. Nelson, Casey, Schwarwzenberg, '러시아의 우크라이나 전쟁: 금융 및 무역 제재'. ↑
7. '러시아에 대한 EU 제재 설명', 유럽연합 이사회 및 유럽이사회, 2024년 2월 25일 액세스, https://www.consilium.europa.eu/en/policies/sanctions/restrictive-measures-against -우크라이나에 대한 러시아/러시아에 대한 제재 설명/ . ↑
8. Michelle Toh, '러시아의 전쟁 경제에서 중국 브랜드가 iPhone과 현대를 대체했습니다', CNN , 2023년 2월 26일, https://www.cnn.com/2023/02/25/business/russia-chinese-brands-sales -surge-ukraine-war-intl-hnk/index.html . ↑
9. 토, '중국 브랜드'. ↑
10. '러시아에 대한 EU 제재 설명'. ↑
11. James Rickards, 'Western Counts about Slam into A BRICS Wall?', Stephanie Pomboy 인터뷰, Wealthion , YouTube, 2023년 8월 8일, https://www.youtube.com/watch?v=88pP53lcBwQ . ↑
12. Gideon Rachman, '우크라이나 전쟁이 어떻게 세계를 분열시켰는가', Financial Times , 2023년 4월 17일, https://www.ft.com/content/40c31fda-1162-4c40-b3d5-b32e4ac5d210 . ↑
13. 'Credit Suisse의 스위스 내 러시아 자산의 3분의 1', Finews.com , 2023년 2월 13일, https://www.finews.com/news/english-news/55768-russian-funds-one-third-is -신용-수이스 . ↑
14. '크레디트 스위스(Credit Suisse)는 스위스에 있는 러시아 자산의 3분의 1'입니다. ↑
15. 졸탄 포자르(Zoltan Pozsar), '전쟁과 상품 부담', Credit Suisse Economics , 2022년 12월 27일 . ↑
16. 포자르(Pozsar), '전쟁과 상품의 부담'. ↑
17. Gao Bai, '做连接亚洲与不洲的大陆桥：沙特问题的中國解决方案' [아시아와 아프리카를 연결하는 육교가 되기: 사우디 문제에 대한 중국의 해결책],西南交통신대학대학학报(社会科학版) [서남교통대학교 저널(사회과학)], no. 4 (2014). ↑
18. 포자르(Pozsar), '전쟁과 상품의 부담'. ↑
19. 중화인민공화국과 사우디아라비아 왕국의 공동성명, 중화인민공화국, 2022년 12월 9일, https:// www.mfa.gov.cn/wjdt_674879/gjldrhd_674881/202212/t20221209_10988250.shtml ; '中华人民共화국주席和俄罗斯联邦总统关于2030年前中俄经济합작중화방向发展规划的联합당명' [중화인민공화국 주석과 러시아연방 주석의 2030년 이전 개발계획에 관한 공동성명] 중-러 경제 협력의 우선순위], 중화인민공화국 외교부, 2023년 3월 22일, https://www.mfa.gov.cn/zyxw/202303/t20230322_11046176.shtml ; Chen Weihua, '巴西对华出口多样化有待挖潜' [브라질의 대중국 수출 다각화],经济参考报[경제 정보 매일], 2022년 6월 1일, http://www.jjckb.cn/2022- 06/01/c_1310610291.htm ; '國家发 Exhibition改革委与巴西发記、工业, 贸易和服务part签署关于促进产业投资与同谅解备忘录' [중국 국가발전개혁위원회와 브라질 개발산업대외무역부] 추진에 관한 양해각서 체결 산업 투자 및 협력], 중화인민공화국 국가발전개혁위원회, 2023년 4월 17일, https://www.ndrc.gov.cn/fzggw/wld/zsj/zyhd/202304/t20230417_1353652.html . ↑
20. 포자르(Pozsar), '전쟁과 상품의 부담'. ↑
21. 파울로 노게이라 바티스타 주니어, '브릭스 통화?' (논문, 2023년 거버넌스 및 문화 교류 포럼에 관한 BRICS 세미나, 남아프리카 요하네스버그, 2023년 8월 19일), https://www.nogueirabatista.com.br/wp-content/uploads/2023/09/Aug-2023-On -가능-BRICS-currency.pdf . 이 논문의 버전은 중국 미디어 플랫폼인 관차(Guancha) 에 게재되었습니다 . ↑
22. 노게이라 바티스타, '브릭스 통화?'. ↑
23. 국제통화기금(IMF)의 세계 경제 전망 데이터베이스(2023년 10월)에서 계산됨, https://www.imf.org/external/datamapper/PPPSH@WEO/MAE/BRA/RUS/IND/CHN/ZAF?year=2021 . ↑
24. 국제통화기금(IMF)의 세계 경제 전망 데이터베이스(2023년 10월), https://www.imf.org/external/datamapper/PPPSH@WEO/MAE/BRA/RUS/IND/CHN/ZAF/EGY/ETH 에서 계산됨 /IRN/SAU/ARE?연도=2028 . ↑
25. 노게이라 바티스타, '브릭스 통화?'. ↑
26. 리카드, 인터뷰. ↑
27. '통화 자율성을 높이려는 ASEAN의 목표는 탈달러화 추세를 반영한다고 인도네시아 경제학자가 말했습니다', Xinhua News Agency , 2023년 4월 5일, https://english.news.cn/20230405/6b25f882f66047da8fb0231d3411d45f/c.html . ↑
28. 리카드, 인터뷰; 노게이라 바티스타, '브릭스 통화?'. ↑
29. 리카드, 인터뷰. ↑
30. 리카드, 인터뷰. ↑
31. Nogueira Batista, 'BRICS 통화?'; Federico Steinberg 및 Miguel Otero-Iglesias, '남미의 "공통 통화"는 실제로 탈달러화에 관한 것입니다', 전략 및 국제 연구 센터, 2023년 2월 14일, https://www.csis.org/analytic/south-americas- 공통 통화 실제로 달러화 축소에 대해 . ↑
32. 노게이라 바티스타, '브릭스 통화?'. ↑
33. Steinberg 및 Otero-Iglesias, '남아메리카의 "공통 통화"'. ↑
34. 리카드즈, 인터뷰; Andy Schectman, '금 기반 BRICS 통화를 과소평가하는 것은 "정말 어리석은 일"입니다', Jesse Day와의 인터뷰, Commodity Culture , YouTube, 2023년 7월 12일, https://www.youtube.com/watch?v=gxy4IW8R5ho . ↑
35. BIS 혁신 허브 외. , '프로젝트 mBridge: CBDC를 통한 경제 연결'(국제결제은행, 2022년 10월), https://www.bis.org/publ/othp59.pdf . ↑
36. Dave Sissens, 'PvP 결제 채택 증가로 국경 간 결제가 향상되는 이유', Fintech Futures , 2023년 1월 23일, https://www.fintechfutures.com/2023/01/why-the-increased-adoption- of-Pvp-결제-강화-국경-지불/ . ↑
37. Benn Steil, '달러화 해제의 실제 비용', 프로젝트 신디케이트 , 2023년 8월 16일, https://www.project-syndicate.org/commentary/no-alternative-to-the-us-dollar-by- benn-steil-2023-08 . ↑
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39. 시진핑, '제15차 브릭스 정상회담에서 시진핑 중국 국가주석의 발언', 신화통신 , 2023년 8월 23일, https://english.news.cn/20230823/54dbd48e5e4f40f7bc2f15a1a7a3ab59/c.html . ↑
 
 
 
https://dongshengnews.org/en/whzh-vol2-no1-article1/