09월05일(수) 박스권 흐름 지속…외국인 움직임 주목

5일 코스피는 관망세가 우세한 가운데 박스권 흐름을 지속할 것으로 전망된다. 4일(현지시간) 뉴욕증시는 혼조세로 마감했다. 미국 제조업 지표 부진으로 큰 하락세를 보이다가 애플이 아이폰 5을 내놓을 것이라는 기대감에 힘입어 낙폭을 축소했다. 미국 공급관리협회(ISM)가 발표한 8월 제조업지수는 49.6으로, 7월의 49.8에 비해 떨어졌다. 이는 시장 예상치 50.0에 못미치는 것으로 3년여만의 최저치다. 오는 6일 유럽중앙은행(ECB) 회의를 앞두고 투자자들이 적극적인 매매에 나서고 있지 않아 관망세는 더 이어질 것으로 보인다. 7월말 이후 증시를 지지했던 주요 수급주체인 외국인의 움직임이 특히 중요한데, 외국인 역시 최근 관망세를 보이는 모습이다. 특히 8월 유입된 외국인 매수는 유럽계가 주도하고 있어 유럽계 자금의 향후 움직임에 주의를 기울여야 한다. 9월 유럽계 자금의 향방은 그리스와 스페인에 달려 있다. 지난 5월과 같은 유럽계 자금의 대규모 이탈은 없을 것으로 내다본다. ECB가 새로운 국채 매입 프로그램의 세부 내용을 공개하면 스페인의 구제금융 여부로 관심의 초점이 이동하게 될 텐데, 스페인이 받게 될 구제금융의 형태를 감안하면 구제금융으로 인한 충격은 크지 않을 것이라는 판단이다. 그리스 역시 지난 5월과 달리 협상의 주체가 존재하고 트로이카 방문 전까지 긴축안이 마련될 것으로 예상돼 5월보다 상황이 낫다. 다만 최근 상황은 위험자산에 대한 선호도를 높이기에는 불안감이 있다는 분석도 나오고 있다. 미국 경기는 재정절벽이 발생하지 않더라도 완만하게 둔화될 가능성 높은 상황이며 민간부문에서는 이미 경기둔화에 대해 선제적으로 위험관리에 나서는 모습이 나타나고 있는 반면 주식시장은 랠리를 지속하고 있어 오버페이스라고 판단한다. 7월 이후의 랠리가 지속되기는 힘들 것이며 안전자산 선호심리는 다시 높아지고, 주식시장은 박스권 하단을 향해 움직일 것으로 내다본다. 11시05분   미국 제조업지표 부진으로 대형 수출주들이 약세를 보이면서 코스피지수도 낙폭을 키우고 있다. 프로그램 매물도 부담이다. 5일 오전 10시52분 현재 코스피지수는 전날보다 27.39포인트(1.44%) 떨어진 1879.74를 기록중이다. 이날 코스피는 1900선 밑에서 출발한 뒤 장중 하락세를 강화하고 있다. 미국 제조업 경기 부진으로 국내 수출주들이 타격을 입을 것이라는 우려가 제기됐다. 현대·기아차의 8월 자동차판매가 부진했던 것도 악재이다. 이에 현대차와 기아차가 각각 4.03%, 2.44% 떨어지고 있고, 현대모비스도 2.63% 하락하는 등 자동차주가 약세다. 현대차는 8월 자동차 판매가 전년대비 4.6%, 기아차는 0.5% 감소했다. 이 밖에 삼성전자가 1.23% 하락중이며, 포스코, LG화학, 삼성생명, 현대중공업, 삼성전자우, 신한지주 등 시가총액 상위 종목들이 모두 약세다. 프로그램에서 대량 매물이 출회되고 있어 부담이다. 차익거래에서 1420억원, 비차익거래에서 1049억원 자금이 빠져나가며 전체 프로그램은 2469억원 순매도를 나타내고 있다. 프로그램의 주체는 국가지자체로 추정된다. 현재 국가지자체가 1258억원의 순매도를 하고 있어, 전체 기관은 2477억원 매도우위를 기록중이다. 외국인도 403억원 어치를 팔고 있다. 개인만이 2873억원 순매수로 매물을 사들이고 있다. 코스피시장에서 189개 종목이 상승중이며, 588개 종목은 떨어지고 있다. 거래량은 3억2000만주, 거래대금은 1조8900억원이다. 한편 코스닥지수도 장중 하락반전해 약세를 기록중이다. 현재 2.65포인트(0.53%) 떨어진 504.74를 기록중이다. 개인이 119억원을 순매수중이지만, 기관과 외국인은 각각 110억원, 13억원 매도우위를 나타내고 있다. 서울 외환시장에서 원·달러 환율은 전날보다 0.95원(0.08%) 오른 1134.05원을 기록중이다.   15시10분   코스피가 프로그램을 앞세운 기관의 대규모 매도세에 힘없이 1870선까지 밀려났다. 기관의 매도 규모는 올해 1월 이후 최대치를 기록했다. 5일 코스피는 전날보다 33.10포인트(1.74%) 떨어진 1874.03으로 마감했다. 미국 제조업지표 부진에 골드만삭스의 부정적인 전망까지 겹치면서 미국발 악재가 국내 증시에도 악영향을 미쳤다. 상반기에는 정보기술(IT)과 자동차주가 시장을 받쳐줬는데 애플과의 소송 이후 삼성전자의 영향력이 감소했고, 자동차주도 판매 부진에 약세를 보였다. 중국 경기 턴어라운드가 늦어지면서 산업재나 소재주 등 중국관련주도 부진하는 등 전반적으로 모멘텀이 없는 국면이 이어지고 있다. 이날 기관은 4869억원을 순매도하며 지난 1월 이후 최대 순매도세를 나타냈다. 국가지자체가 2175억원, 금융투자가 1302억원 등으로 전 기관에서 고르게 매도세가 나왔다. 외국인은 596억원 매도우위였고, 개인은 매물을 모두 받아내며 5504억원을 순매수했다. 기관 매물의 상당 부분은 프로그램으로 추정된다. 프로그램에서 4979억원 자금이 빠져나갔다. 차익거래가 267억원, 비차익거래가 2306억원 순매도였다. 8월 자동차 판매 부진으로 현대차와 기아차가 각각 3.81%, 2.58% 급락했다. 이 밖에 삼성전자가 2.38% 떨어졌고, 포스코, 현대모비스, LG화학, 현대중공업 등 시가총액 상위 종목이 모두 하락했다. 코스피시장에서 243개 종목이 상승했고, 581개 종목은 하락했다. 거래량은 6억1500만주, 거래대금은 4조6200억원이었다. 한편 코스닥지수는 장중 하락반전해 이틀째 약세를 기록했다. 이날 코스닥은 전날보다 2.02포인트(0.40%) 내린 505.39로 마쳤다. 기관이 305억원 순매도했고, 개인과 외국인은 각각 259억원, 37억원 매수우위였다. 애플의 아이폰5 출시가 임박했다는 기대감에 애플 부품 관련주들이 강세였다. 인터플렉스가 3.83%, 블루콤은 4.19% 상승했다. 와이지엔터테인먼트는 소속 가수 싸이의 미국 진출 소식에 2.89% 올랐다. 달러 대비 원화 환율은 약세였다. 서울 외환시장에서 원·달러 환율은 전날보다 2.90원(0.26%) 오른 1136.00원으로 마쳤다.