[1025]종목별 증권사 주요의견 요약

[기법직장인반매니저]

●서울옥션
실적개선 및 비즈니스 확대로 밸류에이션 리레이팅
국내 미술 시장 성장기로 진입하면서 올해부터 동사 실적 턴어라운드 가속화 될 듯
서울옥션블루의 NFT 관련 비즈니스 확대 등으로 성장성 가속화 될 듯
NR / 하이투자 이상헌

●덱스터
기술+콘텐츠로 미디어 영역 확장
시각특수효과 및 콘텐츠 제작 전문기업
종합 콘텐츠 제작 스튜디오로 미디어 영역 확장
NR / 신한금투 손지연

●에스엠
올해도 좋지만 내년은 더 좋다
3분기 영업이익 140억원(흑전) 컨센 하회
화려한 아티스트 라인업으로 리오프닝 중심에
BUY / 목표주가 90,500원 / 키움증권 이남수

●JYP Ent.
밀리언 셀러의 등장
3분기 영업이익 140억원(yoy +26.3%) 컨센 하회
수익화 기간이 짧아진 신인 아티스트 확장
BUY / 목표주가 6.3만원 / 키움증권 이남수

●에프엔씨엔터
음반기획 제작, 유통업 및 매니지먼트 등의 사업을 영위
실적개선에 성장성까지 보인다
오디션 프로그램 등을 통한 컨벤션 효과. 내년 데뷔예정인 일본 걸그룹 흥행 가능성↑
NR / 하이투자 이상헌

●NAVER
숨겨져 있던 10조의 가치가 드러난다
제페토, 케이크, 크림: Z 세대 플랫폼 3 사 가치만 최소 4 조원
일본과 동남아 지역 핀테크/O2O 를 선점한 라인: 2 조원 추가 가치평가 가능
BUY / 목표주가 60만원 / 현대차증권 김현용

●카카오
실망이 다시 기대로 바뀌는 것도 한 순간
카카오엔터 IPO 점화: 드라마/영화 제작 2022 년 10 편 이상 예정
카카오엔터 K-POP 경쟁력: 더보이즈는 S.Kids 와 견줄만 하고, 스테이씨는 ITZY 보다 빠르다
BUY / 목표주가 16만원 / 현대차증권 김현용

●NHN
게임 부문 Cashcow, 비게임 부문 핵심사업 고성장 지속
PNP시큐어 11월말 매각, 회계변경은 3Q21부터
보안솔루션 등 기타 기술사업 정리, 클라우드 등 핵심 기술사업 집중 전략에 따른 것
BUY / 목표주가 9.8만원 / 이베스트 성종화

●네오위즈홀딩스
패러다임 전환기에 게임 체인저로서 역할을 할 가상자산 비즈니스로 밸류에이션 리레이팅
가상화폐 상승 수혜 및 가상자산 관련 비즈니스 확대로 성장성 가속화 될 듯
NR / 하이투자 이상헌

●크래프톤
진국은 오랜 세월을 거쳐 완성된다
뉴스테이트 출시 초읽기: 사전예약자수 4 천만명 돌파로 기대감↑
인도 비중 확대로 중국 리스크 분산 & 3분기 양호한 실적 시현 예상
BUY / 목표주가 57만원 / 현대차증권 김현용

●컴투스
리레이팅의 서막
AR/VR, 드라마, 웹툰, 그리고 블록체인까지 섭렵한 컴투스
견고한 캐쉬카우 서머너즈워: 게임, 단편 애니, 그리고 웹툰으로 유니버스 구축 나선다
BUY / 목표주가 17만원 / 현대차증권 김현용

●엔씨소프트
바텀피싱 키워드는 W와 U
리니지 W 11 월 4 일 글로벌 론칭: 기대치 낮아서 부담 없는 상황
리니지M & 리니지2M 주간 매출 순위 2위/3위 유지 긍정적
BUY / 목표주가 77만원 / 현대차증권 김현용

●넷마블
자체 IP도 챙기고, 메타버스도 챙긴다
신작 효과 & 마케팅비 효율적 집행으로 3 분기부터 이익 정상화 시동
4분기 스핀엑스 연결편입으로 분기 800~1,000 억원 수준 이익 체력 갖출 전망
BUY / 목표주가 15.6만원 / 현대차증권 김현용

●골프존
칠수록 잘 나간다
3분기 영업이익 330억원(+111.3% YoY) 전망
1) GDR사업 순항, 2) 위드코로나 수혜
BUY / 목표주가 18.5만원 / 신한금투 손지연

●파라다이스
걷혀갈 구름
3분기 영업이익 32억원(흑전) 컨센 상회
위드 코로나로 매출 변동성 감소 전망
BUY / 목표주가 22,500원 / 키움증권 이남수

●이수페타시스
적정 시총 5,000억원
3Q21 영업이익 159억원으로 당초 예상 상회할 전망
4Q21 영업이익 133억원으로 전망
NR / 유안타 이재윤

●LX세미콘
밸류에이션 매력은 여전하다
3분기 영업이익 1,149억원, 컨센서스 부합 전망
2022년 연간 영업이익 3,000억원대 유지 
① OLED Q 성장 ② LCD DDI 가격 하락 제한적
BUY / 목표주가 16만원 / KB증권 황고운

●파크시스템스
아쉬운 3분기 실적. 평가장비의 매출 인식 딜레이, 일부 쉬핑 이슈가 원인
22년의 본격적인 움직임에 주목
하이브리드 AFM 통한 P와 Q 증가, 어플리케이션 다변화가 성장률을 가속화시킬 것
BUY / 목표주가 18만원 / 삼성증권 배현기

●인텔리안테크
10/20 코마린 행사 및 대표이사 간담회 후기
글로벌 최고 수준의 LEO 터미널 안테나 생산 기술
원웹, SES 외 Telesat, Iridium, Amazon 등 주요 LEO 사업자들과의 추가 계약 전망
원웹의 11월 상업 서비스 시작에 따른 추가 수주도 기대
STRONG BUY / 목표주가 14만원 / KTB증권 김재윤

●하나금융지주
환율에 따른 이익변동성 축소. 계속 강화되는 이익체력
컨센서스 상회한 실적. 외화환산손실을 투자지분 매각익이 상쇄
해외지분법주식 일부 헤지로 환율에 따른 이익변동성도 축소
BUY / 목표주가 6.8만원 / 하나금투 최정욱

●NH투자증권
기대 이상의 IB 실적
3분기 손익 컨센서스 소폭 상회
비록 장미빛 전망은 아니지만…
BUY / 목표주가 1.7만원 / 하나금투 이홍재

●현대건설
원자력 시공 능력을 갖춘 건설사에 주목할 필요
21년 3분기 연결 영업이익 2,204억원으로 특이사항 없이 예상에 부합
신재생 에너지 사업에서 성장 발판을 마련 중
BUY / 목표주가 7.2만원 / 케이프 김미송

●한샘
3Q21 실적은 컨센서스 하회
계절적 비수기 경험, 관건은 전략 변화 여부
명확한 전략 방향 확인 전까지 trading 관점 접근 필요
BUY / 목표주가 15만원 / 삼성증권 백재승

●효성첨단소재
수소 관련주 중 Top Pick
3Q21 Preview: 컨센서스 대비 소폭 상회하는 실적 예상
실적+모멘텀+저평가 모두 갖춘 수소경제 핵심 기업
BUY / 목표주가 85.5만원 / 이베스트 이안나

●포스코인터내셔널
3Q21 영업이익 1,485억원(YoY +38.7%)으로 컨센서스 부합
4분기 미얀마 가스전 이익 회복 기대
BUY / 목표주가 3만원 / 하나금투 유재선

●현대코퍼레이션
외형 및 마진 회복 구간
3Q21 영업이익 110억원(YoY +23.6%) 컨센서스 부합 전망
BUY / 목표주가 2.5만원 / 하나금투 유재선

●KT
탄탄한 기초 체력
영업이익 3,719억원으로 시장 눈높이에 부합할 전망
안정적인 본사 이익에 더해 자회사들 역시 성장의 보폭을 넓혀갈 것
BUY / 목표주가 4.4만원 / 삼성증권 최민하

●LG유플러스
질적 성장에 대한 확신
영업이익 2,733억원으로 컨센서스에 부합할 전망
금년 하반기는 디즈니플러스와 제휴, PP 사업 확대 예상
이를 기반으로 22년에는 질적 성장을 가속화하는 방향으로 사업 추진할 것
BUY / 목표주가 1.9만원 / 삼성증권 최민하

●하나제약
바이파보주(마취제)의 국내 매출과 글로벌 CMO 잠재력이 있다
2022년 바이파보주 국내 매출 본격화 전망
바이파보주의 글로벌 CMO 잠재력이 과소평가되고 있다
BUY / 목표주가 3.1만원 / 상상인증권 하태기