모범 포트폴리오 1주 후 결과

[5/공석환]

5월 23일 그 시점에서 연말이 12월 22일 매도를 생각하고 10개 분산 투자 포트폴리오을 올린 바 있습니다. 저번주 거래일이 4일이었는데 종목마다 편차가 컸습니다. 4거래일 후 결과 검토하여 보겠습니다.

삼성전자는 우리나라 대표기업입니다. 최근 파업 협상 잘 마무리되어 조합 인준만 남아 있는데 통과할 것으로 봅니다 지난 1년 저점 대비 450% 상승하였지만 연말까지 아직도 50-60% 상승 여력있다고 봅니다. 저번주 두배 레버리지 영향과 HBM4E출시로 8.4% 상승하였습니다.

SK하이닉스는 지난 1년 저점 대비 10배 올랐습니다. 지금 너무 많이 올라 2-3주는 횡보할 가능성이 있지만 그런 것 생각할 필요 없이 올해 및 내년 실적 믿고 사면 연말까지 60% 정도 추가 상승 여지 있다고 봅니다. 저번주 2배 레버리지 수혜로 20.2% 상승하였습니다.

삼성전기도 1년전보다 1100% 올랐습니다. 사 놓고 그냥 두었으면 10배 수익이 났을 것입니다. 주간시황에서 1년반전 친구 관심 종목에 올려 놓고 그냥 묻고 가라고 하였던 종목입니다. 이미 너무 많이 올라 보여도 주가가 비싸 보인다는 것 외에는 호재가 너무 많습니다. MLCC, 실리콘 커패시터, 기판, 자율주행용 카메라 그리고 미래사업으로 유리기판 준비 등입니다 .증권사 목표가 220만원 나오지만 이미 그 숫자를 넘었습니다. 이런 종목은 오버슈팅하여 올해 300만원 넘을 수 있습니다. 다만 PER이 60배 접근한 것은 부담입니다. 따라서 어떤 이유로 20% 정도 조정이 나올 수 있어 신규 매수는 쉽지 아니합니다. 저번주 58.7% 상승하였습니다.

두산은 단순 지주회사가 아닙니다. 비상장 자회사인 두산전자가 엔비디아에 동박적층박 공급하고 최근 웨이퍼 만드는 실트론을 SK로 부터 인수하였는데 알짜 사업이 될 전망입니다. 물론 두산에너빌리티 지분 가치도 있습니다. 이종목 연말전까지 250만원은 갈 가능성이 높다고 봅니다. 저번주 23.8% 상승하였습니다.

LS도 단순 지주회사가 아니라 비상장회사인 LS전선 및 동제련 회사 등을 가지고 있어 재평가를 받아야 합니다. 더구나 승승장구하는 LS일렉의 지분가치도 있습니다. 연말 80만원 넘어 황제주 가능성도 있다고 봅니다. 그러나 자회사로 공장 자동화하는 LS티라유텍의 잔고 160억원을 1조6천억으로 계산하는 오류를 뒤 늦게 정정공시하면서 그 여파로 저번주 18% 하락하였습니다. 그러나 본업인 전선, 변얍기, 배전기 분야의 수주 잔고는 이상이 없어 2분기 실적 발표 후면 다시 반등할 것으로 보입니다.

현대모비스는 현기차 그룹의 지주회사일 뿐 아니라 현대차 재평가 작업의 이유인 로봇 산업에서 가장 매출 비중이 큰 액튜에이터를 만들 것입니다. 그리고 향후 정의선 회장이 현대모비스 지분을 늘려야 합니다. 최근 주가가 요란 하였지만 결국 이 종목도 연말전에 황제주 가능성이 될 수 있습니다. 젠슨황 한국 방문 수혜 및 아틀라스 영상 공개로 저번주 18.9% 상승하였습니다.

고영은 수술로봇이 미국 FDA허가 받은 것으로 알려져 로봇 종목으로 알려있지만 최근 실적은 기판 3차원 검사기기에서 나오고 있습니다. 그런데 뇌를 정밀 수술하러 환부를 정확히 찾아 가는 것과 3차원 검사는 사실 일맥 상통합니다. 로봇과 반도체 소부장 양쪽을 겹쳐 안정스럽게 보고 연말 6만원 넘길 가능성 높다고 봅니다. 그러나 저번주 반도체 소부장 주식들의 부진으로 큰 조정을 받았습니다. 차라리 순수 로봇 업체인 로보티즈를 넣을 것하는 후회도 되지만 결국은 회복할 것으로 기대합니다. 저번주 12.9% 하락하였습니다.

HD현대중공업은 조선주로서도 실적이 견고하지만 최근 독자적 기술로 생산하는 힘센 엔진이 데이터센터 발전용으로 납품되기 시작하여 인공지능 수혜주로도 들어 갑니다. 역시 연말 100만원 넘어 황제주 가능성이 높다고 봅니다. 저번주는 2.4% 상승하였습니다.

증권주에서 시총이 가장 큰 대장주는 미래에셋증권이지만 스페이스엑스 지분 가치로 약간 고평가 된 모양이 있습니다. 실제 수익 대비 가치는 한국금융지주가 낫고 배당도 많이 줍니다 연말 코스피가 9000을 넘어가면 증권주도 오를 터인데 그 중 가장 안정되고 저평가 되어 연말 40만원 정도 갈 수 있다고 봅니다. 다만 코스피 자금이 삼성전자, 하이닉스에 몰리면서 조정을 받았으나 두 종목이 쉴 때 밀린 숙제 다 하듯이 급등할 수 있어 기다리면 됩니다. 저번주 6.7% 하락하였습니다.

OCI홀딩스는 과거 동양제철화학으로 주식을 오래한 분들은 기억할 것입니다 스페이스엑스와 폴리실리콘 공급 계약으로 증설을 하는 것을 고려하면 신재생에너지 관련주 중에서 가장 탑 픽으로 보아야 합니다. 기세를 타면 많이 오르는 끼가 있는 종목으로 연말 50만원 넘어갈 가능성 충분히 있습니다. 저번주 11.1% 상승하였습니다.

1주 지나본 결과 삼성전자, 하이닉스를 각 비중 20%로 하고 8 종목만을 하는 것이 더 합리적인 것이라는 생각도 들지만 분산투자로 위험관리한다는 면에서 10종목 분산투자 결과를 보는 것도 흥미 있습니다. 삼성전기가 너무 크게 올랐고 7개 종목오르고 3 종목 하락하여 평균을 내니 4거래일 후 수익률 10.6%로 선방하였습니다.

이번주도 지방선거 휴일로 4거래일 하는데 1주후 결과를 다시 정리하여 보겠습니다.