이슈 특징 종목

[강동 고수]

포스코인터내셔널(047050) 2분기 영업이익 사상 최대 실적 등에 상한가 
▷23년2분기 실적 발표. 연결기준 매출액 8.86조원(전년동기대비 -19.91%), 영업이익 3,571.59억원(전년동기대비 +11.40%), 순이익 2,205.15억원(전년동기대비 -6.53%). 2분기 영업이익은 사상 최대 실적을 기록한 것으로 전해짐.
▷부문별로는 에너지 부문에서 매출액은 9,811억원, 영업이익은 2,082억원을 달성하며 포스코에너지 합병의 시너지를 증명했고, 천연가스(LNG) 사업의 경우 가스전부터 발전까지 사업간 밸류체인이 견고해짐에 따라 수익이 대폭 확대된 것으로 알려짐.
▷한편, POSCO홀딩스, 포스코스틸리온, 포스코DX, 포스코엠텍, 포스코퓨처엠 등 최근 포스코 그룹주 상승세가 금일에도 지속되는 모습. 


영풍제지 (006740) 전기차 사용후배터리 교정 업체 시스피아 투자 결정 소식 등에 급등 
▷동사는 언론을 통해 전기차 사용후배터리 교정·시험·검사 전문 기업 시스피아에 투자를 결정했다고 밝힘. 시스피아의 전기차 사용후배터리 성능검사, 장비개발, BMS(배터리 관리 시스템) 시험평가 관련 기술과 노하우에 주목해 투자를 결정했다며, 전환사채(CB) 방식으로 투자했으며 1년 후 채권을 주식으로 전환하게 되면 최대주주의 지위에 오르게 된다고 설명. 시스피아는 국제공인 교정기관으로 국내에서 유일하게 사용후배터리에 대한 검사 노하우를 보유하고 있는 것으로 전해짐.
▷이와 관련, 이수연 시스피아 공동대표는 "글로벌 인증기업인 A그룹이 시험·인증 부문에서 명실상부한 글로벌 1위 기업이지만 전기차 사용후배터리 성능시험 분야는 시스피아에 협업을 타진할 정도로 당사 역시 기술력을 갖췄다"면서 "이번 투자금으로 시설과 설비를 확충하고 사업 범위도 확대할 것"이라고 밝힘.  


영원무역 (111770) 업황 부진에도 견조한 실적 전망 등에 상승 
▷SK증권은 동사에 대해 업황 부진에도 실적 방어력을 보 유하고 있다며, 2Q23 매출액 9,231억원(-2.4% YoY, 이하 YoY 생략), 영업이익 2,139억원(+2.7%)을 기록할 것으로 전망. OEM 실적은 전방 재고조정에 의한 출하량 YoY 감소를 달러 강세와 납품가격 상승 효과가 상쇄할 것으로 전망. SCOTT은 자전거 수요 부진에 따른 출하량과 ASP 의 YoY 하락을 달러 강세 효과가 일부 상쇄할 것으로 추정된다고 밝힘.
▷아울러 노스페이스, 룰루레몬, 파타고니아, 아크테릭스 등 글로벌 유명 브랜드를 고객사로 두고 있다며, 특히 룰루레몬과 아크테릭스는 의류 소비 부진 속에서도 외형 성장을 지속하고 있는 브랜드로, OEM 업황이 최악임에도 불구하고 동사 실적의 하단을 지지해주고 있으며, OEM 업황의 턴어라운드 시점부터는 오더 성장에 기여할 것으로 전망. 또한, 주력 제품군인 기능성 우븐 의류가 글로벌 패션 트렌드인 ‘고프코어’ 와 부합해 오더 회복의 강도와 가시성 측면에서 업종 내 우위에 있다고 판단한다고 밝힘.
▷투자의견 : 매수[유지], 목표주가 : 70,000원 -> 83,000원[상향] 


하이브 (352820) 주요 아티스트 양호한 글로벌 음원 성적 등에 소폭 상승 
▷언론에 따르면, 최근 나란히 신곡을 발표한 아이돌그룹 방탄소년단(BTS)의 정국과 뉴진스가 글로벌 시장에서 양호한 성적을 달성하고 있는 것으로 전해짐. 뉴진스의 미니 2집 수록곡 ‘슈퍼 샤이’는 지난 21일(현지시간) 스포티파이의 글로벌 ‘데일리 톱 송’ 차트에서 자체 최고 순위인 4위에 올랐으며, 방탄소년단(BTS) 정국의 공식 솔로 데뷔곡 ‘세븐’은 세계 양대 음반 차트로 꼽히는 영국 오피셜 싱글 차트 ‘톱 100’ 3위에 진입했음. 


프레스티지바이오파마 (950210) 세계 첫 '췌장암 진단키트' 상용화 기대감 등에 소폭 상승 
▷일부 언론에 따르면, 동사가 췌장암 여부를 알 수 있는 진단키트를 내년 초 선보일 것으로 전해짐. 동사는 지난 3월 가출원한 췌장암 진단키트 기술 특허의 정식 출원을 준비하고 있으며, 췌장암 항체 신약 PBP1510 개발과 함께 진단, 치료 등의 투트랙 전략을 내세우는 것으로 알려짐. 췌장암은 초기 발견이 어렵고 생존률이 낮은 만큼, 동사는 건강검진에서 췌장암 여부를 손쉽게 확인할 수 있도록 전용 진단키트를 보급한다는 목표를 내세운 것으로 알려졌음.
▷이와 관련 동사 관계자는 "대장암 조기 진단키트가 일반 건강검진에 보급돼 빠르게 대중화되는 것처럼 췌장암도 진단키트로 쉽게 접할 수 있다면 조기 진단에 긍정적 효과가 있을 것으로 기대한다"면서, "암이 아닌데 암인 것처럼 보이는 위양성률이 진단키트 신뢰도에 가장 큰 문제가 될 수 있어 기술 정확도를 높이는데 속도를 내고 있다"고 밝힘. 


S-Oil (010950) 견고한 업황 속 밸류에이션 최저치 분석 등에 소폭 상승 
▷NH투자증권은 보고서를 통해 정유산업 주요 지표들이 강세를 나타내고 있다며, 정제마진과 아로마틱스 제품스프레드는 과거 평균치를 상회하고 있다고 언급. 또한, 하반기 공급 확대 여력은 제한적인 가운데, 과거 대비 견조한 정제마진은 지속가능할 것으로 전망.
▷이에 정유산업 주요 지표들의 강세 수혜를 온전히 누릴 수 있는 기업은 순수 정유기업인 동사라며, 동사의 밸류에이션은 2023년 예상 PBR 기준 0.89배에 불과하다고 설명. 이는 역사적 최저치로 역사적 급락 시기와 비교해도 낮은 상황이라고 밝힘. 
▷장기적관점에서 정유 기업의 밸류에이션 디레이팅이 나타나는 점은 사실이나, 2023년2분기 실적 부진에 대한 우려만을 반영한 현재 주가 수준은 과도한 저평가로 판단된다고 밝힘. 


본느 (226340) ODM 사업 실적 개선 전망 및 자회사 아토세이프 상장 기대감 등에 급등 
▷현대차증권은 동사에 대해 본업 영업이익의 90% 이상의 비중을 차지하는 ODM 사업이 미국 고객사 수주 확대로 2Q23부터 실적이 개선될 것이라고 밝힘. 이어 리오프닝 이후 화장품 브랜드인 터치인솔의 미국 오프라인 채널 재입점이 기대되고 있으며, 생활용품 브랜드인 아토세이프의 국내 온라인 채널 매출 성장 지속과 함께 2H23 러시아 신규 거래처를 확보할 것이라고 밝힘. 이에 2023년 연결 매출액 864억원(+42.2%yoy), 영업이익 90억원(+415.9%yoy) 기록할 것으로 전망.
▷아울러 1Q24 자회사 아토세이프 스팩 합병 상장될시 추가적인 주가 상승여력이 충분하다고 밝힘. 


나노신소재 (121600) 이차전지 CNT 사업 실적 성장 전망 등에 급등 
▷하이투자증권은 동사에 대해 동사의 중장기 성장 동력인 이차전지 CNT 도전재의 2024~2025년 생산 캐파 증설 규모가 확대된다며, 동사의 CNT 도전재 매출은 2023년 489억원(YoY: +105%)에서 2025년 3,098억원(YoY: +149%)으로 크게 증가하면서 실적 상승세를 견인할 것으로 전망. 2분기 실적은 다소 부진할 전망이나 신사업인 이차전지용 CNT 도전재 매출이 전분기 대비 약 41% 증가한 91억원을 기록하며 분기 최대치를 달성할 것으로 예상된다는 점은 긍정적인 요인이라고 밝힘.
▷내년부터 실리콘 음극재와 함께 CNT 도전재 적용이 본격화될 경우 이차전지 소재 업종 내 실적 성장세가 두드러질 것으로 예상된다는 점을 고려할 때 높은 밸류에이션 적용에 무리가 없다고 판단된다고 밝힘. 특히, 수계분산 기반인 음극재용 CNT 도전재는 여전히 뚜렷한 경쟁자가 없으며, CNT 도전재 사업이 설비투자비가 상당히 낮아 ROIC가 높다는 점도 매력적이라고 분석. 중장기적으로는 Tesla향 CNT 도전재, 건식 공정을 위한 CNT 코팅액 등의 공급 가능성 여부에 따라 추가적인 밸류에이션 상승 가능성도 존재하는 바 동사에 대한 긍정적인 시각을 유지한다고 밝힘.
▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 165,000원 -> 180,000원[상향] 


레이저쎌 (412350) HBM 관련 기술 다수 글로벌 업체와 테스트 진행 소식 등에 급등 
▷안건준 동사 대표는 일부 언론과의 인터뷰를 통해 "동사 장비 중에 LCB(레이저 압착접합) 장비가 있는데 HBM에 필요한 것이 이것이다"며, "점이 아닌 면으로 레이저를 쏴 반도체를 접합하는 LSR에 가압 기능이 추가된 것으로 이 분야에 특허를 가지고 있다"고 밝힘. 이어 "쿼츠에 레이저를 직접 쏠 수 있고 대면적으로 가열할 수 있는 기술로 차별화를 꾀한만큼 경쟁력이 있다"며, "최근 반도체 파운드리 시장에 재진출을 선언한 글로벌 기업과 기존에 장비를 납품했던 글로벌 회사 등 주요 업체에 제안이 들어가거나 공동으로 테스트를 진행하고 있다"고 언급. 


엘앤에프 (066970) 현저한 저평가 분석 및 4분기 수익성 정상화 전망 등에 강세 
▷한화투자증권은 동사에 대해 현저한 저평가 상태라고 분석. 이와 관련, 동사는 경쟁사 대비 약세가 지속됐으며 낮은 수익성이 구조적 문제로 받아들여지고 있기 때문으로 판단. 현재의 저조한 수익성이 비싼 원재료 인식에 기인한다면, 4분기부터는 수익성이 정상화될 것이며 디레이팅도 해소될 것으로 전망.
▷한편, 동사의 2분기 매출액은 1.6조원, 영업이익은 301억원으로 최근 하향된 컨센서스(671억 원)도 큰 폭 하회할 것으로 것으로 전망. 리튬 사급 계약 구조 변경으로 ASP는 QoQ 12% 증가하나, 출하량이 QoQ Flat할 것으로 예상되기 때문이라고 설명.
▷투자의견 : BUY[유지], 목표주가 : 500,000원[유지] 


파마리서치 (214450) 美 법인 사무소 개소에 따른 리쥬란 美 진출 본격화 소식 등에 상승 
▷동사는 언론을 통해 최근 미국 캘리포니아에 ‘PharmaResearch USA’ 미국 법인 사무소를 개소하고 안티에이징 대표 품목인 ‘리쥬란’ 브랜드를 필두로 미국 내 입지 강화에 나섰다고 밝힘. 리쥬란은 국내 뿐 아니라 중국, 일본, 싱가폴, 태국, 우크라이나 등 전 세계 20여개국에 진출해 현지에서 안티에이징 브랜드로 자리 잡고 있다고 언급.
▷이와 관련, 동사 관계자는 “현재 미국 피부 미용 시장은 100조원 규모에 육박하는데, 그 중에서도 K-뷰티, K-안티에이징에 관심이 뜨겁다”며 “앞으로도 미국 시장에 적합한 피부 관리 솔루션을 지속적으로 개발해 미국에서도 가장 사랑 받는 안티에이징 브랜드로 자리매김 하겠다”고 밝힘.  


퀀타매트릭스 (317690) 알츠하이머 조기진단 보조 키트 신의료기술평가 돌입 소식에 상승 
▷동사는 언론을 통해 알츠하이머병 조기진단 보조 키트 ‘알츠플러스 (AlzPlus)’가 신의료기술평가에 돌입했다고 밝힘. 알츠플러스는 혈액을 통해 알츠하이머병의 원인 물질로 알려진 베타아밀로이드의 뇌 내 축적 여부를 판단하여 65세 이상 치매환자의 71% 이상을 차지하는 알츠하이머병의 조기진단을 보조하는 것으로 알려짐. 동사는 2021년 식품의약품안전처로부터 제조인증을 획득했으며, 지난 2년간 서울대학교병원, 서울삼성병원 등과 임상시험을 진행한 바 있음.
▷동사 관계자는 "신의료기술평가 절차가 완료 되는 대로 알츠플러스를 건강검진의 주요 항목으로 포함해 알츠하이머병 조기 진단 및치료를 돕도록 검사 활성화에 주력할 예정"이라며, "국내 시장을 중심으로 유럽 등 글로벌 시장으로도 진출을 확대할 계획"이라고 밝힘. 


ISC (095340) 가파른 외형 성장 기대감 등에 소폭 상승 
▷SK증권은 동사에 대해 비메모리향 매출 비중은 2022년 절반 이상을 넘어섰고 올해 60% 수준에 달할 것으로 보이며, 이 중에서 CPU/GPU 향 굵직한 글로벌 고객사향 매출 비중도 전체 30%를 넘어선 것으로 파악된다고 밝힘. 이는 R&D 향 위주임에도 적지 않은 규모로, 양산용으로 이어질 경우 외형 성장은 가파르게 나타날 가능성이 높다고 밝힘.
▷이에 2024년 매출액 및 영업이익 추정치를 각각 +10%, +26% 상향조정한다고 밝힘.
▷투자의견 : 매수[유지], 목표주가 : 72,000원 -> 110,000원[상향] 


나이벡 (138610) 복지부 주관 中 임상시험 지원 정부과제 선정 소식에 소폭 상승 
▷동사는 언론을 통해 보건복지부가 주관하는 ‘혁신형 의료기기 기업 기술상용화 지원사업’의 '해외 임상시험부문’에 최종 선정됐다고 밝힘. 정부로부터 15억원 규모로 연구지원을 받아 중국에서 임플란트 핵심 소재 가운데 하나인 ‘OCS-B 콜라겐’의 임상을 진행할 예정.
▷동사 측은 특수가공한 콜라겐이 골이식재 ‘OCS’에 융합된 OCS-B 콜라겐은 골결손부에 적용 시 결손부의 볼륨을 유지하면서도 임플란트 식립을 완벽하게 하는 데 도움을 주는 것이 장점이라고 설명.
▷동사 관계자는 "정부의 임상지원으로 중국 내 OCS-B 콜라겐의 상용화가 한층 가속화될 것"이라며, "OCS-B 콜라겐을 신속하게 상용화해 기존에 판매 중인 골이식재(OCS-B), 곧 품목허가가 기대되는 가이도스 차폐막과 함께 다양한 임플란트용 바이오 소재 라인업을 구축, 중국시장에서 판매를 확대해 나가겠다"고 밝힘. 


토비스 (051360) 가파른 실적 성장세 전망 등에 소폭 상승 
▷키움증권은 동사에 대해 2분기 매출액 974억원(+11%QoQ, +45%YoY), 영업이익 42억원(+42%QoQ, 흑전 YoY)으로 시장 기대치에 부합할 것으로 전망. 카지노 모니터 사업부는 1Q23에 이어 역대 최대 실적을 재차 경신할 것으로 예상되는 가운데, 전장 디스플레이 사업부는 중국 공장의 가동률 확대가 나타나고 있고, 6월부터 서천 신규 공장 가동에 착수하며 실적 성장이 전망된다고 밝힘.
▷올해 하반기 카지노 모니터 사업부의 실적은 계절적 성수기 및 고객사 내 점유율 확대 효과가 맞물리며, 사상 최대치를 기록할 것으로 전망. 특히, 글로벌 2위 카지노 슬롯머신 업체인 IGT향 제품 공급 확대가 전망되고, 최근 유럽 내 디지털 슬롯머신의 채택이 확대되며 올해 동사의 유럽향 매출액도 전년 대비 약 +109% YoY 성장할 것으로 전망. 이에 올해 연결 실적은 매출액 4,642억원(+41%YoY), 영업이익 311억원(+344%YoY), 2024년 매출액 6,456억원(+39%YoY), 영업이익 546억원(+76%YoY)으로, 가파른 실적 성장세가 이어질 것으로 보인다고 밝힘. 


엘앤씨바이오 (290650) 의료기기 메가카티 기대감 등에 소폭 상승 
▷하이투자증권은 동사에 대해 동사의 무릎관절 연골 손상 치료용 의료기기인 메가카티(MegaCarti)가 22년 5월 대조군인 미세천공술 단독 대비 통계적 유효성과 안전성을 확인하여 확증 임상시험을 성공적으로 마친 가운데, 이러한 임상시험 결과를 토대로 22년11월에 품목허가를 획득하였으며, 현재 메가카티(MegaCarti)가 신의료기술평가 유예 대상이 되는지 여부를 평가 중에 있다고 밝힘.
▷이에 따라 3분기에 안에 메가카티(MegaCarti)가 신의료기술평가 유예 대상으로 확정되면 국내 의료기관에서 KL 2~3 등급 또는 CRS 3~4 등급의 무릎 골관절염 환자에게 비급여 사용이 가능해진다고 밝힘. 국내 퇴행성 관절염 환자 수는 387만명으로, 이중 KL 2~3 등급 또는 ICRS 3~4 등급 등에 해당하는 247만명이 메가카티의 잠재 고객으로 국내 퇴행성 관절염 시장규모 등을 고려할 때 메가카티가 빠르게 침투하면서 매출 성장성 등이 가속화 될 수 있을 것으로 전망. 아울러 中 메가덤과 메가카티 품목 허가 준비 중으로 이에 따른 매출성장도 기대된다고 밝힘.