'죽음의 키스': 미국이 스위스 상업은행을 파산시킨 과정

[이매진]

'죽음의 키스': 미국이 스위스 상업은행을 파산시킨 과정

https://www.swissinfo.ch/eng/foreign-affairs/kiss-of-death-how-the-us-killed-a-swiss-merchant-bank/91288714

‘Kiss of death’: how the US killed a Swiss merchant bank

'죽음의 키스': 미국이 스위스 상업은행을 파산시킨 과정

 미국 당국은 취리히에 본사를 둔 사립 은행 MBaer를 "주요 자금세탁 위험"으로 분류했습니다. (사진: 키스톤 / 가에탕 발리)

미하엘 베어는 오랫동안 은행업이 자신의 유전자에 흐르고 있다고 말해왔습니다. 율리우스 베어 창립자의 증손자인 그는 비밀 유지와 보안이 세계 부자들을 끌어들였던 스위스 사설 금융의 전성기에 성장했습니다. 당시에는 감시를 피하려는 불순한 의도를 가진 사람들도 있었습니다.

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이 콘텐츠는 다음 날짜에 게시되었습니다.2026년 4월 21일 - 08:56

11분

취리히의 메르세데스 뤼엘과 런던의 오르텐카 알리아지, 파이낸셜 타임스

그가 2018년에 시작한 사업은 미국 정부의 탈세 및 제재 위반 단속에 직면하여 위험도가 높은 사업에서 철수하고 통제를 강화했던 업계의 기존 세력에 대한 대안으로 제시되었습니다.

그로부터 10년도 채 지나지 않아 MBaer Merchant Bank는 청산 절차에 들어갔고, 그 운명은 미국 재무부가 2월에 "자금세탁 주요 원인"으로 간주되는 은행을 미국 금융 시스템에서 차단할 수 있도록 하는 "섹션 311" 조항을 발동하면서 결정되었습니다.

영국 왕립 합동군사연구소(RUSI) 금융범죄 및 안보 센터 소장인 톰 키팅은 "제311조는 자주 사용되지는 않지만, 사용될 때는 그야말로 사형 선고와 같다"고 말했다.

외부 콘텐츠

MBaer는 스스로를 "영혼이 있는 은행", "기업가를 위해 기업가가 운영하는 은행"이라고 묘사했지만, 워싱턴은 이 은행이 제재로 가장 큰 타격을 입은 경제권과 관련된 자금의 통로 역할을 했다고 주장합니다.

미국 재무부 장관 스콧 베센트는 지난 2월 "엠베어는 이란 및 러시아와 연계된 불법 행위자들을 대신하여 1억 달러 이상을 미국 금융 시스템을 통해 송금했다"고 밝혔습니다.

'그것은 널리 알려진 사실이었다'

이번 은행의 몰락은 은행 비밀주의 시대의 스캔들 이후 10년 넘게 스위스 금융 부문을 정화하기 위해 추진해 온 노력에 찬물을 끼얹는 격이다.

비평가들은 이로 인해 스위스 당국이 이후에 드러난 위험의 규모를 고려할 때 충분히 신속하게 대응했는지에 대한 의문이 제기된다고 말합니다.

스위스 금융감독청(Finma)은 장기간의 조사 끝에 음바에르(MBaer)에 대한 청산 명령을 내렸습니다. 그러나 음바에르는 법원에서 이 결정에 이의를 제기했고, 결국 미국의 압력으로 인해 파산하게 되었습니다.

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더'자금세탁' 혐의로 스위스 MBaer 은행 폐쇄

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"모두가 무슨 일이 벌어지고 있는지 알고 있는데도 너무 오랫동안 계속되고 있어요."라고 취리히의 한 은행 임원은 말했다. "은행의 전략이 무엇인지는 이미 널리 알려져 있었죠."

위험도가 높은 개인에게 서비스를 제공합니다.

MBaer는 워싱턴의 금융 범죄 단속 강화로 스위스가 비밀주의 체제의 일부를 해체하게 된 후 등장한, 규모가 작고 유연한 신세대 은행 중 하나였습니다.

대형 은행들은 수십억 달러의 벌금을 내고 고객 데이터를 넘겨주었으며 규정 준수를 강화했습니다. UBS, 크레디트 스위스, 픽텟, 줄리어스 베어를 포함한 금융기관들은 위험 회피를 위해 제재 대상 국가의 고객이나 복잡한 국경 간 구조를 가진 고객과의 관계를 끊었습니다. 기업 금융 부문도 축소되었습니다.

MBaer는 더 위험한 투자자들을 대상으로 하되, 더욱 엄격한 실사를 통해 서비스를 제공하고자 했습니다. 이는 Bär가 업계가 느리고 신중하며 지나치게 관료화되었다고 생각했던 것에 대한 도전이었다고 그의 생각을 잘 아는 사람들은 전합니다.

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그를 아는 한 관계자는 "다른 은행들이 돈의 출처가 깨끗하더라도 손대려 하지 않는 지역 출신 사람들이 있었다"며 "그는 그런 사람들에게 도움을 주고 싶어 했다"고 말했다.

바르는 또한 스위스 사모 은행 업계에서 쌓은 인맥을 활용하여, 경력 초기에 근무했던 율리우스 베어(Julius Baer)의 전 동료들을 포함해 MBaer의 초기 팀을 구성했습니다. MBaer는 전성기 시절 약 1,000명의 고객을 보유했습니다.

하지만 미국 재무부 산하 금융범죄단속네트워크(FCEN)에 따르면, 맥베어는 "다양한 불법 행위자들이 미국 달러에 접근할 수 있는 중요한 통로"였다.

FinCEN은 311조 명령과 함께 발표한 보고서에서 세계에서 가장 민감한 제재 분야 세 곳의 사례를 통해 자신들의 주장을 펼쳤습니다.

러시아는 하나의 연결고리를 형성했습니다. 미국 재무부 산하 금융범죄단속센터(FinCEN)는 MBaer가 드미트리 메드베데프 전 대통령을 포함한 미국 제재 대상 러시아인들과 관련된 계좌를 관리하고 결제를 처리했으며, 과두재벌과 "정치적으로 노출된 인물"들의 자금 세탁을 용이하게 하고 군사 조달과 관련된 거래를 처리했다고 밝혔습니다.

+ 스위스 독재자 자금: 악명 높은 명단

미국 재무부 산하 금융범죄단속센터(FinCEN)가 국영 석유회사 PDVSA와 관련된 부패 및 제재 회피 혐의에 집중했던 베네수엘라는 또 다른 축을 형성했습니다.

또한, 해당 서류에는 미국이 외국 테러 조직으로 분류한 이란 혁명수비대와 연계된 이란 관련 네트워크에 대한 자세한 내용이 포함되어 있으며, 음바에르가 석유 밀수 및 자금 세탁 계획과 관련된 거래를 용이하게 했다는 혐의가 제기되었습니다.

'우리는 과두 정치인들을 위한 은행이 아닙니다.'

수사관들은 일관된 패턴을 발견했다고 설명했다. 제재 대상 부문에서 활동하는 네트워크는 다층적인 기업 구조, 중개인, 국경 간 거래를 이용하고, 이러한 거래를 처리해 줄 은행에 의존한다는 것이다.

MBaer는 세 국가의 고객을 담당했던 경험이 있는 고위급 인력을 채용했습니다.

미국 재무부 산하 금융범죄단속센터(FinCEN)는 해당 은행의 설립 배경이 "베네수엘라의 부패에 뿌리를 두고 있다"고 밝혔으며, 2019년부터 2023년까지 이사회 이사로 재직했던 시리 에브예모-니스빈이 남편인 이탈리아 무역업자 알레산드로 바초니를 대신해 PDVSA 관련 지급을 용이하게 했다는 보고서를 인용했습니다.

그는 도널드 트럼프 대통령의 첫 임기 말에 베네수엘라 석유 거래 네트워크에 연루된 혐의로 미국의 제재를 받았지만, 조 바이든 대통령 재임 기간 동안 제재가 해제되었습니다.

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더스위스 MBaer 은행, 미국으로부터 자금세탁 위협 업체로 지목받아

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에브예모-니스빈과 바조니 측 변호인들은 FinCEN 보고서가 "근거가 없거나 반박된 출처"를 언급했다고 밝혔습니다.

그들은 또한 “미국(및 스위스) 당국은 언급된 의혹과 관련하여 에브예모-니스빈 씨에 대해 수사든 다른 어떤 조치도 취한 적이 없다”며, 해당 보도는 “신뢰할 수 없는” 보도라고 일축했습니다.

미국 재무부 산하 금융범죄단속국(FinCEN)은 MBaer 소속 은행원들이 내부 준법감시팀의 우려 제기에도 불구하고 고위험 고객을 계속해서 유치했으며, 일부 거래는 위험 징후가 있거나 실사 절차가 불완전했음에도 불구하고 처리되었다고 주장합니다.

일부 법률 전문가들은 FinCEN 보고서가 블로그 게시물 및 기타 공개 자료에 의존하고 있다는 점을 지적하며 "내용이 부실하다"고 평가했습니다.

취리히에 기반을 둔 한 변호사는 "많은 증거가 정황 증거에 불과하다고 주장할 수 있다. 즉, 명확하게 입증된 일련의 제재 위반보다는 활동 패턴, 정보 평가 및 연관성에 기반한 것이라는 점이다."라고 말했다.

일각에서는 스위스 당국이 얼마나 신속하게 또는 얼마나 강력하게 대응했는지가 더 중요한 문제라고 주장합니다.

공식적인 규제 조사가 시작되기 전부터 스위스 은행권에서는 MBaer의 고객들, 특히 러시아 고객들에 대한 소문이 무성했습니다.

비판의 목소리가 높아지는 가운데, 바르는 여전히 강경한 태도를 보였다. 그는 공개 성명을 통해 "우리는 과두 정치인들을 위한 은행이 아니다"라며 "우리는 상당히 폭넓은 고객층을 보유하고 있다"고 강조했다.

'창피한 일'

스위스 금융감독청(Finma)은 MBaer에 대한 조사를 2년간 진행한 후 면허를 취소하기로 결정했습니다. 하지만 당시에도 스위스 법에 따라 항소 결과가 나올 때까지 은행은 영업을 계속할 수 있었습니다.

워싱턴이 스위스 은행을 상대로 처음으로 적용한 금융범죄단속법 311조에 따른 개입이 있어야만 엠바에르가 파산할 수 있었다.

바젤 대학교에서 법학 교수를 지냈으며 화이트칼라 범죄와 스위스 형법을 전문으로 하는 로펌을 운영하는 마크 피에트는 스위스에서 이 사건이 처리된 방식이 "수치스럽다"고 말했다.

피에스는 "금융감독청(FINMA)은 느린 처리 ​​속도로 악명이 높으며, 이는 문제다"며 "FINMA는 아직 마땅히 있어야 할 수준에 미치지 못한다. 반면 금융범죄단속센터(FinCEN)는 단호하고 신속하게 행동했다"고 말했다.

스위스 금융감독당국은 2023년부터 MBaer에 대한 조사를 시작했고, 다음 해에 공식적인 강제 집행 절차를 개시했습니다. 조사관들은 약 1년 동안 수백만 건의 이메일, 거래 기록, 고객 계좌 파일 등을 면밀히 검토했습니다. 

바르는 고객 관계에 더욱 집중하기 위해 2025년 초 최고경영자 자리에서 물러났고, 후임으로는 2023년 MBaer에 합류한 전 도이체방크 임원이자 이전에 러시아 국영은행 스베르방크의 스위스 지사를 이끌었던 아네트 비에베그가 임명되었습니다.

그해 말에 발표된 FINMA의 보고서는 수천 페이지에 달했으며, 지배구조, 통제 및 기록 관리의 미비점을 지적했습니다.

한 조사관은 은행 고객 관계의 약 80%가 고위험군으로 분류되었고, 유입 자산의 98%가 이러한 고객으로부터 온다는 사실을 발견했습니다. 은행 사정에 정통한 관계자들은 이러한 수치가 소수의 대형 고객과 전 세계 대부분을 고위험군으로 분류한 보수적인 내부 기준 때문에 왜곡된 것이라고 말합니다.

금융감독청(FINMA)의 조사로 인해 MBaer는 변화를 겪어야 했습니다. 상황에 정통한 두 소식통에 따르면, 은행은 고객 기반의 약 3분의 1을 줄이고, 규정 준수 시스템을 개선하고, 거래 모니터링을 강화했으며, 이사회와 경영진을 개편했습니다.

하지만 회사는 전체 과정 동안 제약을 받았지만, 복구 작업이 진행됨에 따라 제약이 크게 강화되지는 않았습니다.

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더진실일까 거짓일까: 외국 지도자들이 스위스 은행에 돈을 숨겼다는 주장이 사실일까?

이 콘텐츠는 다음 날짜에 게시되었습니다.2025년 9월 19일  부패한 공무원들이 챙긴 "더러운 돈"의 흔적은 오랫동안 스위스의 금융 중심지인 베른으로 이어져 왔습니다. 베른은 이러한 문제를 해결하기 위해 노력해 왔습니다.

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수개월간의 시정 조치 끝에, 프랑스 금융감독청(Finma)은 1월 말 해당 은행에 영업 허가를 취소하고 청산 절차에 들어가도록 하겠다고 통보했는데, 이 결정은 은행 경영진에게는 예상치 못한 일이었다고 상황에 정통한 두 사람이 전했다.

하지만 금융감독청(FINMA)의 조사 결과에도 불구하고 MBaer가 영업을 계속할 수 있었다는 점은 감독 당국이 은행의 위험성을 어떻게 평가했는지에 대한 의문을 제기합니다. 감독 당국은 청산 외에도 사업 한도 강화, 감독관 임명, 강제 매각 등 다양한 수단을 보유하고 있지만, MBaer에서는 이러한 수단이 전혀 사용되지 않은 것으로 보입니다.

RUSI의 키팅은 "많은 사람들, 그리고 미국 당국은 스위스가 무죄를 입증할 때까지 유죄라고 생각한다"며 "스위스는 다른 나라들이 먼저 행동에 나서기를 기다림으로써 이러한 인식을 반복적으로 강화해 왔다. 이번 기회를 통해 이러한 상황을 바꿀 수 있었을 텐데"라고 말했다.

스위스 금융시장감독청(FINMA)은 파이낸셜 타임스(FT)에 미국 정부의 조치 이전에 해당 은행의 영업 허가를 취소하고 청산 명령을 내렸지만, 스위스 법률 때문에 즉시 조치를 시행할 수 없었다고 밝혔습니다.

"은행의 항소로 인해 효력 정지 명령이 내려졌고, 법원은 금융감독청(Finma)이 청산 명령을 공표하고 집행하는 것을 금지했습니다."라고 밝혔습니다. "금융감독청의 청산 명령은 은행이 항소를 철회한 2월 27일에야 비로소 효력을 발휘했습니다." 

FINMA가 MBaer의 최종 청산 절차 개시를 발표하면서 공개한 최종 보고서에 따르면, 해당 은행은 심각한 조직적 결함을 보였고, 자금세탁 방지 의무를 반복적으로 준수하지 않았으며, 제재 대상 고객의 거래를 처리하고 일부 고객이 자산 동결을 회피하도록 허용한 것으로 드러났습니다.

최근 몇 주 동안 해당 은행은 고객 예금에 대한 자금세탁 방지 검토를 진행하면서 단계적으로 예금을 상환하기 시작했습니다. 그러나 스위스 은행 간 지급 결제 시스템에서 차단된 이후, 은행 웹사이트에는 당분간 "고객 자금 상환이 불가능하다"는 공지가 올라왔습니다.

최근 파이낸셜 타임즈(FT)가 취리히 호숫가에 위치한 MBaer 사무실을 방문했을 때, 불이 켜져 있었고 몇몇 직원들이 회의 중이었습니다. 

청산인들을 돕기 위해 현장에 있었던 비에베그는 ​​인터뷰 요청에 응답하지 않았다. 

은행 직원은 파이낸셜 타임스(FT)에 바르가 "연락이 안 된다"고 말했다. 이후 MBaer 웹사이트에서 이 은행 재벌의 배경을 자세히 설명하는 페이지는 삭제되었다. 

"슬픈 이야기입니다." 바르를 아는 한 사람이 말했다. "하지만 이런 오래된 가문들은 엄청난 압박감에 시달리는 경우가 많습니다."

런던에서 로버트 라이트가 추가 취재를 했습니다.

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