넥스틴: 2024년 하반기, 우리가 주목해야 할 기업

[주식 이야기]

넥스틴: 2024년 하반기, 우리가 주목해야 할 기업 
[삼성증권 반도체 소부장/류형근]

■ 신규 장비에 거는 기대

- 기존 AEGIS 외 3가지 신규 장비 (크로키, IRIS, ResQ)를 준비하고 있고, 하반기 경 긍정적 결과를 기대합니다. 

- 크로키: HBM 검사 장비이며, 경쟁사 대비 생산성이 더 우수하고, 다양한 환경에서 Defect를 검출할 수 있다는 강점이 있습니다. 주요 고객사에서 HBM 생산성 향성에 투자의 주안점을 두고 있는 만큼 하반기 긍정적 결과를 기대해볼 수 있다는 판단입니다. 

- ResQ: EUV 공정 상 발생 가능한 Error (패턴 형성 오류)를 해결할 수 있는 장비입니다. 3Q24 내 주력 고객사향 퀄 테스트를 마치고, 연내 양산 매출을 기대합니다. 

- IRIS: SK하이닉스 3D NAND향으로 테스트가 진행 중이고, 적층단수의 확대 속, 보다 많은 고객이 관심을 보이고 있는 것으로 판단됩니다. 

■ 투자전략

- KLA의 유일한 대항마라는 유리한 포지셔닝을 기반으로 지금까지 성장을 해왔다면, 넓어지는 제품 저변은 성장의 속도를 가속화시켜줄 수 있는 요소입니다. 

- 단기 실적보다 넥스틴이 가져갈 수 있는 기회요소에 주목합니다. 목표주가 92,000원과 매수의견 유지합니다.

자료: https://bit.ly/3Vn7TkO