금 관련 경제 소식들(1/6)

[홍두깨]

금 관련 경제 소식들(1/6)

일주일간의 경제 소식과 평론들을 모아서 내용이 길며, 읽는데 많은 시간이 소요됩니다.

1. 주간 금 시세

2. 경제 소식

           저순도의 미국 금 그리고 금 감사가 허용되지 않는 이유를 전문가가 말한다-RT

           금은 사상 최장기간 급등한 가운데 다우는 25,000 위로-zero hedge

3. 달러의 몰락과 금

           1) 당국이 결코 방송되기를 원하지 않았던 삭제된 Michael Belkin의 대담 내용-KWN

           2) 2018년 금, 은 예상들- Michael J. Kosares

           3) 2018년 경제는 금으로 간다- 인플레이션 가열- Danielle DiMartino Booth

           4) 경계: 금이 1400달러 위로 치솟으려 하면서 달러 경고-KWN

           5) Tom Fitzpatrick, 이것이 금을 급등시키려는 것인가?

1. 주간 금 시세

주간 종이 금 차트입니다.

주간 종이 은 차트입니다.

주간 달러 인덱스 차트입니다.

주간 텍사스 원유가격 차트입니다.

2. 경제 소식

저순도의 미국 금 그리고 금 감사가 허용되지 않는 이유를 전문가가 말한다

2017년 12월 30일, RT

https://www.rt.com/business/414610-us-low-quality-gold/

미국은 어느 누구도 보유 금을 감사하는 것을 허용하지 않는다. 재무부가 가지고 있다고 주장을 해도 그것들은 거래될 수 없는 것이라고 싱가포르의 불리온스타 귀금속 전문가인 로난 맨리가 경고한다.

미국 정부는 공식적인 보유 금으로 실물 금 8133.5톤을 가지고 있다고 주장한다. 85%는 켄터키의 포트녹스에 있으며 20%는 뉴욕 주의 웨스트포인트에 있고 16%는 콜로라도 덴버의 미국 조폐청 그리고 5%는 뉴욕 연준에 보관되고 있는 보도되고 있다.

“미국 보유 금을 둘러싼 전체 이야기는 불분명하고 은밀하다. 미국 보유금의 완전한 독립적 감사는 없었고 그 금의 관리인들, 미국 조폐청과 뉴욕 연준은 금을 확인하거나 그것을 세어보기 위해 금고들에 그 누구도 들어가도록 놔두지 않을 것이다,"라고 맨리는 RT에 말했다.

하지만 재무부가 주장하는 것보다 훨씬 적은 금을 가지고 있다는 것에 반대되는 수많은 주장들에도 불구하고 전문가에 따르면 또 다른 이유가 있다고 하는데 그것은 미국 금이 낮은 품질로 되어 있다는 것이다.

“미국 금에 대하여 제공되어온 세부 내역들도 그 금괴들의 대부분이 산업 표준인 인도 용 금괴의 구격에 부합되지 않는 낮은 순도와 중량이다,"고 맨리는 말한다.

“그래서 미국이 가지고 있다는 금의 양을 가지고 있다고 해도 이 금의 대부분은 국제 시장에서 거래가 허용될 수 없는 것이며 미국이 보유하고 있는 낮은 순도와 비정상적인 무게의 인도용 금괴 스왑을 원하는 다른 중앙 은행들과 스왑 거래에만 사용될 수 있다,"고 그는 덧붙였다.

미국 보유금의 주장보다 낮다는 것이 사실이라면 그것은 전 세계 경제를 개조하게 될 것이라고 맨리는 예상한다. 그것이 미국 달러를 직접 강타하지 않거나 미국 달러를 국제 교역에서 사용하는 것으로부터 당장 멀리하게 하는 결과를 낳지 않는다고 해도 그 결과들은 상당할 것이다.

“먼저, 주장하는 것보다 더 낮은 미국 금의 보유 입증은 미국 금 보유의 완전한 독립적인 감사에 대한 압력을 더할 것이다. 그것은 또한 유로권과 중국 그리고 러시아와 같은 다른 주요 거래권역에 주목이 집중되게 하고 국제 통화 시스템에서 금의 역할이 무엇인지에 대한 논쟁을 열게 될 것이다. 그것은 미국 정부가 지속적으로 피하고자 하는 것이다"고 그는 말한다.

“그것은 또한 외국 중앙 은행들에 의해 보유되었던 모든 미결제 달러들이 여전히 당시의 공식 금 가격으로 기술적으로 금으로 교환될 수 있었기 때문에 닉슨이 금 창구를 닫았던 1971년 8월 이전의 미국 달러의 국제 보유자들에 대한 관심을 재집중할 것이다,"고 그는 덧붙였다.  

더구나 만약 미국 재무부 금 보유가 엉터리라면 미국에 금을 가지고 있는 세계 곳곳의 다른 중앙 은행들에게 추가 압력을 가할 것이다.

미국 금 보유의 적절한 확인은 모든 금괴들의 중량 점검, 분석 확인, 공개적으로 전체 무게를 발표하는 것들을 포함하여야 한다. 금 감사는 전적으로 독립적인 감사로 수행되어야 한다. 그것은 워싱턴에 의해 되는 것을 결코 허용해선 안 된다고 맨리는 말한다.

금은 사상 최장기간 급등한 가운데 다우는 25,000 위로

2018년 1월 4일, zero hedge

https://www.zerohedge.com/news/2018-01-04/dow-tops-25k-gold-surges-all-time-record-win-streak

다우는 사상 처음으로 25,000에 도달했다.

11월 1일 24,000부터 1000포인트 상승은 가장 빠른 것이다.

그러나 24,000대 1000처럼 1000포인트 상승의 퍼센트 차이에 대한 조정을 하면 최근의 상승은 가장 공세적인 매수가 있었던 10,000에서 11,000으로 급등했던 1999년과 함께 4번째 빠르기에 해당된다.

출처: 월 스트리트 저널

아마 보다 놀라운 것은 1년도 안 되어 오직 5개 주식들만 5000포인트 상승의 반을 차지하며 20,000에서 25,000으로 올랐다는 것이다.

보잉 +898pts

유나이티드헬스 +429pts

카테필라 +407pts

3엠 +406pts

홈 디포+355pts

소형주들과 함께 나스닥은 2018년 최대의 승자를 유지하고 있고 다우는 3일 동안 겨우 1.3% 상승으로 뒤쳐져 있다.

고수익률 채권들은 200일 이동평균선 위로 다시 올라섰고 2개월래 최고이다.

주식들은 멈출 수 없는 한편으로 미국 국채 수익률 곡선도 하락 쪽으로 멈출 수 없다.

2년 10년 수익률은 49bp에 있으며 이번 주기에서 처음이다...

2년 30년 수익률은 새로운 주기 저점으로 추락했다.

달러의 어제 반등은 끝났다.

원자재들은 기록적인 기간인 14일 연속 상승했다.

이날 또 하나의 기록은 귀금속들에서 있었고 금 선물은 10일 연속 상승하여 2011년 7월 10일과 1994년 9월 9일부터 상승한 기간과 동일하다(금은 연준 금리 인상 이후 15일 동안 14일 상승했다).

내일은 11일 연속을 만들까? 내일은 급여 날로 보통 금에 대해선 부정적 분위기이다.

리플은 모든 머리기사를 끌면서 다시 미쳤고 무너졌다...

비트코인과 금은 정상화한 기준에서 다시 결합하였다.

오늘 모두들 다우에 대하여 잡담을 하고 있는 반면에 금이 2018년에 다우 지수를 앞지르는 실적을 내고 있음을 우리는 언급한다.

3. 달러의 몰락과 금

1) 당국이 결코 방송되기를 원하지 않았던 삭제된 Michael Belkin의 대담 내용

(Powers That Be Delete Key Portion Of Michael Belkin’s Audio Interview They Did Not Want Broadcast To The Public)

2017년 12월 30일, KWN

세계 최대의 국부펀드, 헷지펀드, 연금 기금들과 기관 돈들에 자문을 하고 있는 Michael Belkin과 KWN이 대담을 하고 있을 때 대단히 이상한 일이 일어났다. 이번 주기에서 금이 얼마나 수익이 나는 것뿐만 아니라 런던, 도쿄, 뉴욕 그리고 유럽, 아시아와 북미의 여러 지역들에서 지구상 가장 큰 돈을 감독하는 그의 고객들에게 무엇을 말하고 있는지에 대하여 질문을 받았을 때였다. KWN직원들은 그 음성 대담의 다수의 복사본을 가지고 있었고 다른 컴퓨터들에서 Michael Belkin의 답변을 복구하려고 애를 썼지만 결국 당국은 그 부분이 세계 곳곳으로 방송되는 것을 불가능하게 만들었다는 것이 분명하였다. 그것은 완전히 지워졌다. 다행히도 KWN은 Michael Belkin에 닿을 수 있었고 그는 대중들이 듣기를 당국이 원하지 않았던 것을 공유하였다. 다음은 Michael Belkin이 경고한 것이 오고 있는 것이다:

대중들이 듣기를 실세들이 원하지 않는 것

Michael Belkin의 삭제된 경고: "연준은 자금 금리를 8년 동안(2009-2017) 이유도 없이 0%로 유지했다. 이제 그들은 25bp 느린 속도로 연준 자금 금리를 올리고 있는데 1년에 3번 혹은 4번이다. 0에서 시작하여 그들은 다음 침체 전에 줄이기 시작할 만큼 연준 자금 금리를 충분히 높이지 못할 것이다. 지난 두 번의 침체들에서 연준은 경제기 돌아서기 위해 6.5%에서 1%로(2000년 12월에서 2003년 7월까지) 자금 금리를 5%(500bp) 줄였다. 1.25%의 현재 연준 자금 금리로 연준은 경제가 곤경에 처할 때 금리를 줄일 여지가 거의 없다. 연준은 금리를 다음 금리 축소가 시작되기 전에 2-3%로 올리기를 원한다. 되었는가? 연준은 금리들을 축소하기 위해 금리를 올리고 있으며 대차대조표를 확대하기 위해 지금 줄이고 있다. 이해되는가.

연준의 최악의 악몽

그들은 금리를 낮추기 위해 너무 오래 기다렸고 경기 주기의 하락은 그들 손을 정책 역전으로 만들게 할 것이다. 연준의 최악의 악몽은 너무 빠듯한 통화 정책을 통한 불황을 일으키는 것이다. 연준은 아마도 불가피하게 오고 있는 다음 침체에서 금리를 5% 낮추는 것이다. 현재 미국 확장은 이제 103개월째이고 평균 확대의 2배 이상 길다. 경제는 연준이 만든 초저금리로 투기적 주식 시장 거품에 의해 지켜지고 있다. 주식 시장이 하락하기 시작할 때 소비자 신뢰는 하락, 지출은 하락, 소매 판매는 하락하고 기업들은 다시 생산을 줄이고 실업률은 다시 상승할 것이다. 연준은 통화 정책을 완화하여야 하고 금리를 다시 줄여야 한다.

버냉키가 반복하여 말하기를 연준 정책은 98%의 말이고 2%의 행동이라고 하였다. 그들이 신경 쓰는 것은 엉터리 의견 기대이고 그래서 그들은 시장들을 조작할 수 있다. 연준의 말들은 속이려고 만든 허튼 짓이다. 뒷문에서 그들은 내가 말하고 있는, 침체는 다가오고 있고 그들은 통화 정책을 전환하여야 한다는 것이 사실이라는 것을 정확히 알고 있지만 여러분이 그것을 알기를 그들은 원하지 않는다. 왜 지금 금리 인상인가? 어떤 급한 것이 있는가? 그들은 그것을 완전히 날려버렸고 5년 전에 금리를 올렸어야 했지만 그들은 대신에 QE3을 했다. 이제 그들은 금리를 줄이기 위해 금리를 올리고 있다.

금리를 마이너스 2% - 3.5%로 줄여야 하는 연준!

숫자들을 보자. 연준 자금 금리는 1.5%에 있다. 1.5%에서 5%를 빼면 마이너스 3.5%이다. 감이 잡히는가? 제정신이 아닌 통화 정책에 익숙해진 중앙 은행가들과 함께 무엇이 연준의 파웰이 미국 금리를 마이너스 3.75%로 줄이고 QE4를 하는 것을 막겠는가? 미친 사람들이 피난처를 운영하고 있다...

2) 2018년 금, 은 예상들- Michael J. Kosares

(Gold, Silver Predictions 2018)

2018년 1월 1일, USAGOLD    

http://www.usagold.com/cpmforum/2018/01/01/prediction-2018/

심리에서 큰 변화가 새 해 가격을 움직일 것이다

2017년의 확고한 결말과 함께 2018년에는 금에 어떤 예상을 할 수 있는지에 대한 질문을 일으킨다. 가장 당장의 질문은 2017년을 마친 곳에서 계속하여 새해에 상승을 이어갈 것인지 혹은 힘이 빠져 옆으로 횡보하거나 나쁘게 되어 하락을 하면서 한 해를 보내버릴지 여부이다. 나는 몇 년 동안 한 해 예상의 도박을 하기를 자제해왔지만 2018년엔 1500달러 중간 가격이 달성할 수 있는 것이라고 말하면서 올해 모험을 해볼 것이다.

2년 연속으로 상승을 하면서 금은 어떤 것을 향하여 형성하고 있는 듯 보인다. 2017년의 놀라운 실적과 그 대부분이 고가격, 과도한 사랑과 상식을 벗어난 세계 주식 시장의 일반적인 상태를  보면 좌절이나 하락은 가능성이 낮다. 2017년은 금에 대한 전환의 해로 기록될 것이다. 내 견해로 2018년은 금이 세계 금융 시장들에서 제1의 힘으로서 자신을 주장하는 해가 될 것이다.

나는 그 의견을 기본적 사항들이나 차트의 기술적 지표 혹은 지나치게 과학적인 것들에 많이 근거한 것이 아니라 45년간의 금 사업에서 만나는 느낌에 근거한 것이다. 2018년에 결국 모든 요소들이 재어지고 측정될 때, 재어지고 측정되지 않는 것인 심리가 2018년 금에 대한 주요 결정인자로 떠오르는 것을 나는 본다.

투자 자본은 기회를 위해 영원히 샅샅이 찾아 다니고 있으며 똑똑한 돈은 항상 무엇이 저평가되었는지 알아낼 것이다. 금은 우리가 새해로 가면서 힘낼 것이라는 것이 그 요약이다. 2017년에 우리는 심리 움직임의 첫 신호들, 금으로의 똑똑한 돈 이전을- 기관 거래 데스크들을 지배하고 수 십억 달러 헷지펀드들을 운영하는 전문 투자자들에 의해 주도되는 선두- 보았다. 2018년에 작년에 없었던 현금을 가득 든 개인 투자자들이 실물과 종이 형태 둘 다의 금을 추구하면서 전문적인 돈들과 동반할 것이다. 그것은 12월 마감에서 20% 상승을 하는데 충분할 것이고 가격을 1550-1560달러 수준으로 올릴 것이다.

은에 대하여, 올해 동안 어느 시점에서 30% 상승에 해당하는 22달러를 넘어서 거래되는 것을 보아도 나는 놀라지 않을 것이다. 은은 하락이든 상승이든 금보다 앞서는 실적의 역사를 갖고 있으며 이번에도 예외가 아닐 듯 하다. 은은 안전 자산으로서 새로운 역할과 자산 보존 사업에서 금의 보조 동반자로서 오는 이득을 계속 보게 될 것이다.

3) 2018년 경제는 금으로 간다- 인플레이션 가열- Danielle DiMartino Booth

(2018 Economy Goes Cold – Inflation Hot – Danielle DiMartino Booth)

2018년 1월 2일, USA Watchdog

https://usawatchdog.com/2018-economy-goes-cold-inflation-hot-danielle-dimartino-booth/

전 연준의 내부자인 다니엘 디마르티노 부스는 2018년 상승하는 경제에 대하여 낙관적이 아니다. 부스는 주장한다, "24개월 연속하여 신용 카드 지출이 소득을 앞섰다. 그것이 여러분에게 말하고 있는 것은 가계들이 그럭저럭 살아가려고 기를 쓰고 있다는 것이다. 이는 이브 세인트 로렝 핸드백과 지미 추 신발들이 아닌 것이다. 휘발유로 주유하고 식료품들을 사며 그들 냉장고를 채우기 위해 생필품을 챙기려고 그들 신용 카드들을 사용하는 가정들이 있다는 것이다. 우리는 서브프라임 자동차 체납을 매 달마다 보아왔고 연방 주택 대출 체납에서도 큰 상승을 우리는 보기 시작하고 있다. 연방 주택 대출의 체납은 거의 10%이다. 이들 허리케인과 재건설 노력들과 들 불에서 우리가 보고 있는 달콤한 것 기저, 그것 밑에선, 여전히 물들이 흐르고 있고 경제는 잘 되고 있지 않다. 우리는 바닥에서 약해지고 있는 소비 주도의 경제인 것이다. 그 달콤함은 진정 2018년에 없어질 것이다."

2018년에 채권 시장에 대해선 어떠한가? 부스는 말한다, "2017년 세계 부채 150조 달러에서 오늘날 220조 달러가 되었다. 지난 10년 동안 70조 달러 부채를 덧붙였을 때 상승하는 금리 환경은 좋은 것이라고 생각하며 여러분이 스스로를 착각한다면 여러분은 스스로를 속이고 있는 것이다. 그것은 일어나기를 기다리고 있는 사건이고 그것으로 주식 시장을 무너뜨리지 않는다고 생각하는 사람은 나보다 훨씬 낙관적이다."

부스는 말하기를 "채권 시장 참사"와 더불어 그것과 함께 세계는 인플레이션을 볼 것이라고 한다. 부스는 설명한다, "목재 가격들을 보고, 포장재, 플라스틱, 원자재 가격을 보라, 생산자 가격 지수는 이제 6년래 고점에 있다. 그것은 가장 큰 수익 압박이다. 기업들은 고통을 받고 있다. 우리는 인플레이션을 안고 있다. 우리는 진정한 인플레이션을 안고 있으며 기업 미국을 놀라게 하고 있다. 우리는 일어나고 있는 인플레이션을 보아왔고 우리는 일어나고 있는 그것을 계속 본다. 임대 비용 인플레이션은 엄청나다. 2018년에 인플레이션은 상승하고 상승해왔다. 우리는 동시에 인플레이션과 디플레이션을 맞이할 수 있다. 특히 가계들에 대하여 쌓여진 이 부채들 모두가, 그들이 그들 수입을 부채 갚는데 할당을 한다면, 그들은 다른 것에 쓸 달러가 더욱 적어질 것이다. 그래서 여러분은 동시에 디플레이션과 인플레이션을 맞이하는 것이다."

보통 사람들은 무엇을 하는가? 부스는 말한다, "귀금속에 노출을 갖는 방법을 생각해보라. 여러분 거품 환상을 입다물게 하라. 그 시장에 투자를 해서는 안 된다. 그것은 오류이다. 가지고 있는 것을 취하여 부채를 줄여나가라."

4) 경계: 금이 1400달러 위로 치솟으려 하면서 달러 경고

(ALERT: Major US Dollar Warning As Gold Set To Surge Above $1,400!)

2018년 1월 3일, KWN

2018년을 시작하면서 금 가격이 1,400달러 위로 치솟으려 하면서 달러는 큰 경고를 내고 있다.

다시 압력을 받는 달러

다음은 레이몬드 제임스에서 일하는 앤드류 아담스의 글이다: 2017년 상당 기간 동안 달러는 약세였지만 연말에 상승장을 펼치려고 애를 쓰는 듯 했다. 하지만 최근 움직임은 부정적으로 돌아갔고 최소한의 저항의 전반적 경로는 아직 하락쪽에 있는 듯 보인다. 달러 지수에서 91-92 영역에 지지가 남아있지만 그 이하로 하락은 달러 강세에 대하여 좋은 신호가 아니다.

위험에 빠진 달러

인플레이션은 아직 낮지만 2018년에는 속도들 낼 것이다?

미국 경제에 대한 가장 큰 질문은 자료들이 말하는 것처럼 경제가 좋다면 왜 더 높은 인플레이션 수준을 우리가 보지 않고 있는가 하는 점이다.

연준이 선호하는 인플레이션 측정으로 사용하는 PCE 가격 지수는, 연준이 금리를 보다 빠르게 올리는 것을 막는데 도움을 준 2% 목표 근처에 거리가 멀다. 인플레이션이 최종 속도를 내기 시작한다면, 특히 감세가 부양 효과를 내기 위한 그들의 의도를 가졌다면, 경제적 도움의 일부를 무시하고도 금리 또한 상승하게 된다는 것을 의미하지 않을까? 그것은 2018년에 투자자들이 다루어야 할 가장 큰 질문들 중 하나가 아닌가?

이것이 강한 경제로 보이는가?

상승장을 펼치는 원유

더 약한 달러는 지금 달러 표시의 원자재들을 돕고 있을 것이며 원유는 이것의 득을 보는 것들 중 하나일 것이다. 텍사스 원유는 2015년 5월 이후 처음으로 이럭저럭 60달러 위로 올라섰으며 이제 62.50달러 저항 영역을 위협하고 있다. 석유 가격들 압력이 상당히 없어지면서 투자자들은 석유 재고들에 대한 더 나은 해를 희망적으로 설정하면서 서서히 에너지 분야로 돌아올 것으로 우리는 생각한다.

움직이고 있는 석유

금이 결국 행동하고 있는 것일 수도

우린 앞서 금이 주요 지지사 위에 앉아있고 흥미 있는 거래 후보자처럼 보인다고 지적했다. 조금 시간은 걸렸지만 앞서 두 주로 판단하건대 금은 마침내 마음에 든 것처럼 보인다. 금은 다시 1,300달러 위로 올라섰고 더 높이 오르려는 듯 보인다.

금은 더 높이 오르려는 듯 보인다

킹 월드 뉴스 설명:  킹 월드 뉴스는 지적하기를 지난 번 아담스가 은에 대하여 긍정적으로 돌아서고 은 가격은 큰 급등을 하였다고 했다. 금이 유사한 움직임을 보인다면 금 가격은 중요한 1,400달러 위로 올라갈 것이다. 요점은 2018년이 주요 시장들에서 대단히 흥미로운 해가 되려고 한다는 것이다.

5) Tom Fitzpatrick, 이것이 금을 급등시키려는 것인가?

(Is This About To Send The Price Of Gold Soaring?)

2018년 1월 4일, KWN

2018년 거래 첫 주의 마감으로 가면서 이것은 금을 급등시키려고 하는 것인가?

심각한 곤경의 벼랑에 선 달러

시티의 상위 분석가 Tom Fitzpatrick:  “2018년에 달러의 추가 약세가 있을 듯하다고 우리에게 말하는 연말 마감으로 가는 일련의 기술적 전개를 우린 확인했다. 달러 지수는 월간 마감이 91.85-92.30 범위 아래로 유지하는 것을 실패하였지만 그 범위의 의미 있는 지지선을 손상시켜왔다. 이 수준들은 15년간의 중요한 영역이고 55개월 이동평균선이 거기서 수렴하고 있다.

파멸적인 하락의 벼랑에 서 있는 달러

이 지지선 아래의 월간 마감은 비관적 달러의 치우침에 더하는 것이고 적어도 2012-2013년 고점들인 84.10-84.75 부근으로 가는 길을 열 수도 있다.

1.35 유로 이상으로 움직임은 달러 지수에서의 유로 비중(57.6%)을 볼 때 더 낮은 달러 지수를 의미할 수 있으며 특히 달러 지수의 다른 구성 요소들도 달러에 대한 추가 강세의 신호들을 보여주면서 특히 그렇다.

킹 월드 뉴스 설명:  달러가 피츠패트릭의 차트에서처럼 붉은 화살표를 따라 하락하기 시작하면 이는 금, 은과 우량 광산주들에 대단히 긍정적이다. 달러가 그 지지선 아래로 이탈할 것인지 지켜보는 것이 대단히 흥미롭다. 이탈한다면 귀금속 시장들에서 불꽃놀이는 옆에서 지켜보던 투자자들이 포지션을 정하기 위해 더 높은 가격을 쫓아가게 할 것이다.

-------------------------------------------------------------

[Gott]

Good

[들꽃]

고맙습니다.^^

[토스카수동]

감사합니다~^^

[골드정]

감사합니다 ^~^

[육성진]

감사합니다 ~^^

[장렬산]

글 감사 합니다^^.

[봄이언니]

감사합니다.~~^^*

[에셀]

선생님 감사합니다.

[세리랑]

good !

[압락사스]

감사히 잘 보았습니다.^^

[eve868]

감사합니다 ~

[언제나]

선생님! 감사히 보았습니다!!
편안한밤되십시요 ~~

[청사과]

감사합니다 새해 복많이 받으시고 건강하시기 바랍니다~

[가거든]

고맙습니다^^

[햇님]

감사합니다.