아이마켓코리아(122900) 수급부담은 매수기회

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아이마켓코리아(122900) 수급부담은 매수기회
 

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MRO업체

아이마켓코리아는 삼성그룹을 주력으로 하는 MRO(Maintenance, Repair & Operation) 업체. MRO는 제품 생산과 직접적인 관련이 없는 소모성 자재 등을 구매 대행해주는 것으로 동사는 주로 사무용품, 공구, 기계부품 등을 취급. 현재 삼성그룹을 포함 약 900여개의 고객사와 12,000여개의 공급사를 확보하고 있으며, 2014년 기준 삼성그룹 향 매출비중은 약 75% 올해는 68% 예상

비삼성 고객사 매출 증가

2006년부터 비삼성 고객사 확대 및 사업 영역 다각화를 성장 전략으로 전개. 이를 위해 IT(서버 및 OA기기), 건자재(철근, 시멘트), 사무용 가구 유통으로 취급 영역을 확대했으며, 비삼성 매출은 2006년 774억원에서 2014년 4,072억원으로 연평균 23.1% 증가. 올해도 전년대비 22.8% 증가한 약 5,000억원 매출 기대. 대상, 홈플러스베이커리, 쌍용자동차, 포스코건설, 하림 등을 올해 신규고객으로 확보. 시스템 구축 등으로 1~2년 후 신규고객 매출이 본격화 되는 점을 감안하면, 비삼성 향 매출은 중장기적으로 성장 추세에 있는 것으로 판단
해외법인 매출 증가는 또 다른 성장동력이 될 전망. 해외법인은 베트남, 중국, 미국에 소재해 있으며, 매출은 2014년 307억원에서 올해 약 800억원 내년에는 1,500억원 수준 예상. 해외매출 중 비중이 높은 베트남의 경우 삼성향 매출비중 76% 수준, 향후 디스플레이 외에 핸드셋 사업부로 신규 거래기대