벨기에 1.5% 성장유지 전망 및 교역현황 - 벨기에 GDP 성장률은 '18년, '19년 1.5% 예상, 민간소비 2.1% 상승 등 경기 성장 확대 -

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벨기에 1.5% 성장유지 전망 및 교역현황

2018-07-11 김도연 벨기에 브뤼셀무역관

- 벨기에 GDP 성장률은 '18년, '19년 1.5% 예상, 민간소비 2.1% 상승 등 경기 성장 확대 -

- 전반적 경기회복세에 따른 내수증가, 우리수출에 긍정적으로 작용 예상 -

□ 최근 경제 동향 및 전망

  ⚪ (GDP) 2018년 및 2019년 GDP 1.5% 성장 등 경기회복세 지속

    - 벨기에 경제는 2009년 유로존 위기 이후 내수부진이 이어지다 유로존 경기회복에 따라 2014년 1.4%, 2015년 1.4%, 2016년 1.4% 등 성장세로 돌아섬. 2017년에는 유럽 내 전반전 경기확대 추세로 2011년 이후 6년만에 가장 높은 성장률인 1.7%를 기록.

    - 벨기에 중앙은행은 2018년, 2019년 경제성장률을 모두 1.5%로 전망하며 유럽 경제 성장세 확대에 따른 민간소비 증가와 저금리 기조 등으로 완만한 성장세를 이어갈 것으로 예상.

    - 여기에 2018년 10월 개최될 벨기에 지역선거에 따른 대규모 인프라 공공 투자가 성장률을 더욱 끌어올릴 것으로 전망(공공투자 전년대비+10.6% 전망). 다만, 올해 3월부터 지속중인 미국발 글로벌 무역전쟁에 따른 교역 감소로, 하반기 경제성장률은 당초대비 다소 하향될 가능성이 있음.

  ⚪ (물가) 2018년 2.1%, 2019년 1.9%로 유로존 평균 물가상승률 상회

    - 2008년 4.5%까지 올라갔던 벨기에의 물가상승률은 2012년 2.6%, 2013년 1.2% 등 하락하는 양상을 보였음. 저유가에 따른 에너지가격의 하락이 주요 원인으로 분석되며, 여기에 유로화 약세까지 겹쳐 2014년 물가상승률은 0.5%까지 내려감. 2015년 벨기에 물가상승률은ECB의 양적완화 정책에 힘입어 전년대비 0.1%p 오른 0.6%를 기록.

    - 2016년과 2017년에는 유가회복에 따른 에너지 가격 상승(전년대비 9.8% 증가)과 국내 소비세 증가 등 정부정책 영향에 힘입어 1.8%, 2.2%를 기록함. 2018년에는 유가상승, 실질임금 상승에 따른 고용호조 등으로 2.1% 상승할 전망. 다만, 2019년의 경우 전기소비세 인상효과 소멸 등으로 상승률은 1.9%에 그칠것으로 예상되고 있음.

    - 한편, 벨기에 물가상승률은 유로존 평균치를 크게 상회하고 있으나 점진적으로 격차가 감소하는 추세임

      · (벨기에) 2016년 1.8%, 2017년 2.2%, 2018년 5월 기준 2.3%

      · (유로존) 2016년 0.2%, 2017년 1.5%, 2018년 5월 기준 1.9%

벨기에 및 유로존 물가상승률 추이

  

자료: 벨기에 중앙은행

  ⚪ (고용) 2018년 2019년 모두 6.7% 전망으로 고용분야 호조 예상

    - 벨기에 실업률은 2013년 3분기에 8.8%를 기록하면서 10년만에 가장 높은 실업률을 기록한 후, 유럽 경기호조세와 벨기에 정부의 실업구제 정책 등으로 2016년 7.8%를 보이며 개선 양상을 보임. 2017년에는 국내 경기 회복세에 따른 일자리 창출 증가로 전년대비 0.6%p 하락한7.1% 기록.

    - 투자를 중심으로 한 국내 성장확대와 기업의 사회보장 지출부담 축소 등으로 국내 고용상황이 개선돼 2018년 및 2019년 실업률은 모두6.7% 전망되는 등 고용분야 호조세가 당분간 지속될 것으로 예상됨.

벨기에 실업률 추이

(단위: %)

구분	2011년	2012년	2013년	2014년	2015년	2016년	2017년	2018년
실업률	7.2	7.6	8.4	8.5	8.5	7.8	7.1	6.7

자료: 벨기에 중앙은행

  ⚪ (정부부채) 2017년 103.4%, 2018년 102.3%, 2019년 100.2% 등 개선 지속

    - 2017년 GDP 대비 정부부채는 전년대비 2.6%p 하락한 103.4% 기록. 은퇴연령 상향조정(65년→67년) 등 정부 긴축정책과 명목성장률 상승에 힘입어 정부부채가 점진적으로 개선되는 추세임.

    - 정부보유 Belfius 은행지분 부분매각 등으로 2018년 정부부채는 102.3%로, 2019년에는 100.2% 등 하락세가 지속될 것으로 예상되고 있음. 2021년에는 100% 이하로 내려갈 것으로 전망됨.

GDP 대비 정부부채비율 추이

(단위: %)

연도	2014	2015	2016	2017	2018(E)
정부 부채 (GDP 대비)	106.7	106.1	106.0	103.4	102.3

자료: OECD

  ⚪ (환율) 유럽 정치불안 및 미-EU 무역전쟁으로 유로 불확실성 증가

    - 그리스 등 남유럽 경제 위기와 2016년 영국 브렉시트 가결 후, 역내 짙어진 포퓰리즘 성향으로 2016년 12월 유로-달러 환율은 유로당1.035 달러까지 떨어지는 등 약세를 보였음. 2017년 6월, 드라기 ECB 총재의 양적완화 축소가능성 시사 후 2017년 말 유로당 1.1865 달러를 기록하는 등 다소 강세추세를 나타냈음. 이후, 2018년 2월 평균 유로당 1.23달러를 유지하며 다소 안정적인 양상을 보여옴.

    - 그러나 2018년 3∼4월 이탈리아·헝가리 총선에 따른 역내 정치적 불확실성으로 유로당 환율이 4월 1.23달러→5월 1.19달러→6월1.15달러 등 지속 하락하는 추세임. 여기에 미 연준 금리인상과 미국발 무역전쟁 등이 부담요인으로 작용해 유로화의 약세는 당분간 지속할 것으로 전망됨.

최근 6개월 환율변동 추이(달러화 표시)

(단위: USD)

  

자료원 : ECB

       □ 벨기에 교역 및 한-벨 교역 현황

  ⚪ 벨기에 교역

    - (현황) 2017년 기준으로 벨기에 수출 4302.9억 달러 및 수입 4065.6억 달러 등 흑자규모 237억 달러를 기록하며 전통적인 무역강국 위상을 유지하고 있음(수출, 수입 각각 전년대비 8.13%, 7.26% 증가)

     · 2018년에는 유럽 경기회복 추세에 따른 내수 확대로 수출 4.4%, 수입 4.2% 증가할 것으로 전망됨.

    - (국별 수출입) 역내 교역이 절대적이며 이 중에서도 특히 독일, 프랑스, 네덜란드와의 교역 비중이 높음

     · 수출의 경우, 유럽(72.0%), 아시아(12.0%), 미주(7.5%), 아프리카(3.4%) 등 역내 수출 비중이 매우 높음. 이 중 독일, 프랑스, 네덜란드와의 교역비중이 43.5%를 나타내고 있음.

     · 수입의 경우, 역내 수입이 60% 가량 차지하며 아시아 지역으로부터의 수입량 점진 증가 추세. 수출과 마찬가지로 수입 역시 네덜란드, 독일, 프랑스 비중이 높음(40.5%).

벨기에 상위 10대 국별 수출 동향

(단위 : 백만달러, %)

순위	국명	2016년	2017년	증감률
1	독일	65908.39	71344.79	8.25
2	프랑스	61032.17	63990.92	4.85
3	네덜란드	44596.02	51742.60	16.03
4	영국	35356.14	36255.41	2.54
5	이탈리아	20602.93	21098.90	2.41
6	미국	23216.18	20996.36	-9.56
7	스페인	10486.09	11864.71	13.15
8	폴란드	7914.38	9239.51	16.74
9	중국	7730.59	9144.04	18.28
10	인도	9016.09	8987.80	-0.31

주 : 증감률은 전년대비

자료원 : WTA

벨기에 상위 10대 국별 수입 동향

(단위 : 백만달러, %)

순위	국명	2016년	2017년	증감률
1	네덜란드	63098	69980	10.91
2	독일	51524	56241	9.16
3	프랑스	35771	38579	7.85
4	미국	30169	29156	-3.36
5	영국	18073	19667	8.82
6	중국	16256	16938	4.2
7	아일랜드	16582	16592	0.06
8	이탈리아	14758	14530	-1.54
9	러시아	8366	10491	25.4
10	일본	9275	9934	7.11

주 : 증감률은 전년대비

 자료원 : WTA

  ⚪ 한국-벨기에 교역 현황

    - (현황) 2017년 한국의 대벨기에 수출은 27.9억 달러, 수입 12.7억 달러로 15.2억 달러 흑자를 기록함. 2018년 1∼5월 교역을 살펴보면, 대벨 수출은 11.8억 달러, 수입 4.9억 달러로 전년동기대비 각각 19.5%, 11.2% 증가를 기록.

한-벨기에 연도별 교역 추이

(단위 : 백만달러, %)

연도	2014	2015	2016	2017	2018(1∼5월)
수출	2455(+9.5)	2023(-17.6)	2426(19.9)	2795(15.2)	1184(19.5)
수입	1835(+15.7)	1431(-21.8)	1073(-25.0)	1273(18.7)	497(11.2)
수지	620	592	1,353	1,522	687

     주 : 괄호안은 전년(동기)대비 증감률

  자료원 : 한국무역협회

    - (품목별) 2017년 기준, 수출의 경우 건설중장비, 합성수지, 승용차, 아연도 강판 등 상위 10대 품목이 총수출의 약 72%를 차지하고 있으며, 수입은 기타정밀화학원료, 의약품, 기타정밀화학제품 등 상위 10대 품목이 총수입의 약 55% 점유중임.

한-벨 주요 품목별 수출 현황

(단위 : 백만달러, %)

순위	품목명	2017년		품목명	2018년(1∼5월)
		금액	증감률		금액	증감률
1	건설중장비	605	8.6	건설중장비	289	27.2
2	합성수지	294	29.2	합성수지	138	16.3
3	승용차	291	25.5	승용차	132	21.6
4	아연도강판	202	89.5	아연도강판	130	82.3
5	선박	146	-46.3	선박	126	-14.0
6	냉연강판	131	33.2	냉연강판	71	36.5
7	윤활유	117	22.6	윤활유	61	25.9
8	기타석유화학제품	98	75.1	기타정밀화학원료	49	73.2
9	기타정밀화학원료	75	26.2	기타석유화학제품	49	-3.2
10	자동차부품	67	7.6	자동차부품	32	10.7
	계	2026(72%)		계	1077(74%)

     자료원: 한국무역협회(MTI 4단위 기준)

한-벨 주요 품목별 수입 현황

(단위 : 백만달러, %)

순위	품목명	2017년		품목명	2018년(1∼5월)
		금액	증감률		금액	증감률
1	기타정밀화학원료	138	22.8	기타정밀화학원료	110	80.3
2	의약품	114	-4.7	의약품	59	35.1
3	기타정밀화학제품	104	183.3	기타정밀화학제품	37	-50.9
4	승용차	83	29.2	합성수지	35	6.3
5	합성수지	70	-1.9	승용차	31	-27.9
6	펌프	51	25.3	기타석유화학제품	27	28.9
7	기타석유화학제품	46	46.9	무선통신기기부품	23	4213.1
8	가축육류	37	-4.1	가축육류	19	11.5
9	중후판	27	-3.0	기초유분	19	92.5
10	코코아조제품	26	10.1	펌프	16	31.7
	계	696(55%)		계	376(59%)

자료원: 한국무역협회(MTI 4단위 기준)

□ 전망 및 시사점

  ⚪ 벨기에의 전반적 경기회복세에 따른 내수증가는 2018∼2019년 우리 수출에 긍정적으로 작용할 것으로 전망됨.

    - 2018년 1∼5월 대벨기에 수출은 총 11.8억 달러를 기록하며 전년동기대비 19.5% 증가함. 2017년 역시 총 27.9억 달러를 수출하며 전년대비 +15.2%를 기록하는 등 대벨 수출도 지속 증가하는 추세. 그 중에서도 기계, 자동차, 철강, 화학 분야 제품 수출이 증가.

    - 이 외, 벨기에 정부의 교통 인프라 재정비 계획 및 국영철도회사 SNCB의 2018∼2022년 대규모 인프라 개선 프로젝트(32억 유로)에 따라 기계 및 철강제품 관련 수요가 증가할 것으로 전망됨.

  ◦ 한편, 최근 현지 바이어들의 제품구매기준으로 가격요소가 우선시되고 있어, 유럽산 제품 대비 가격 경쟁력이 높은 우리 제품의 수출기회가 상승할 것으로 예상됨.

    - 벨기에 바이어들은 전통적으로 가격보다는 품질력을 제품 구매기준에 우선적으로 두고 구매해왔으나 최근 몇 년 사이 가격을 제품의 주요 구매요소로 삼는 바이어들이 증가하고 있음.

    - 이 같은 추세에 더불어, 유럽산 제품 대비 품질면에서 뒤쳐지지 않고 가격경쟁력이 높은 우리제품에 대한 바이어들의 관심이 증가하고 있음 . 중국산 제품의 경우, 가격경쟁력이 우리보다 높지만 품질면에서 신뢰도가 낮다는 바이어들의 의견임.

* 자료원 : 벨기에 중앙은행, WTA, 한국무역협회 및 브뤼셀 무역관 보유자료 종합