큐알티 공모주청약 소개
종목명 | 큐알티 |
사업개요 | 반도체 생태계의 중요한 한 축을 담당하는 기업으로써 반도체 및 컴퓨터나 모바일제품과 같은 일반 상용제품분야에 사용되는 전자부품부터 차량용 전자 부품 및 IoT, 바이오 분야 전자부품의 '신뢰성 평가'와 '종합분석'을 주 사업으로 영위 |
공모일정 (환불일) | 2022.10.24 ~ 25 (2022.10.27) |
공모주식수 (일반) | 990,500 (247,625) |
신주 (구주) | 990,500 (0) |
상장예정주식 (%) | 3,984,556 (97.54) |
시가 총액 | 1,753억2천만 원 |
우리사주 (%) | 0 (0.00) |
공모희망가 | 51,400 ~ 62,900 |
확정공모가 | 44,000 |
기관수요경쟁률 | 389건 (86.96) |
의무보유확약기관(%) | 34건 (0.21) |
유통가능구주주식 (%) | 0 (0.00) |
유통가능주식 (%) | 990,500 (24.25) |
청약한도 우대 (일반) | 24,000 (12,000) |
주간사 | 미래에셋증권 |
상장 예정일 | 2022.11.02 |
최종 경쟁율 | 0.00 |
청약 금액 | 0억0백만원 |
2022년 반기 기준 연환산 실적을 적용한 PER 산출 】 (단위: 백만원, 배) |
사업연도 | 2021년 | 2022년 반기 | 2021년 | (주1) | (주2) P/E Multiple |
구분 | 매출액 | 영업이익 | 당기순이익 (지배) | 매출액 | 영업이익 | 당기순이익 (지배) | 영업이익률 | 시가총액 |
아나패스 | 48,382 | 7,811 | 12,652 | 22,586 | 873 | 4,672 | 16.14% | 279,348 | 29.90 |
칩스앤미디어 | 19,980 | 5,199 | 6,268 | 11,176 | 2,981 | 2,814 | 26.02% | 163,702 | 29.09 |
네패스아크 | 114,207 | 26,919 | 24,596 | 78,501 | 15,802 | 13,602 | 23.57% | 336,425 | 12.37 |
평균 P/E | 23.79 |
(자료: Quantiwise, DART 전자공시시스템)
종목명(EPS) | 22년 상반기기준 연환산 실적 적용 기준주가(PER) | 10.21 종가(PER) |
아나패스(798.6) | 23,876(29.90) | 23,650(29.61) |
칩스앤미디어(583.8) | 16,981(29.09) | 16,100(27.58) |
네패스아크(2,232.7) | 27,612(12.37) | 20,600(9.23) |
적용 평균 PER | (23.79) | (22.14) |
주당 EPS | 3,325.39 |
주당평가액 | 79,111원 | 73,629원 |
(큐알티)
큐알티 확정공모가 44,000원은
할인율은 44.38%
per은 13.23
최소청약수량 : 10주
청약수수료: bronze등급 2,000원
큐알티의 장점
1) 동사의 SSD 평가시스템은 JEDEC 표준의 RDT 신뢰성 평가 조건을 포함하여, SNIA(Storage Networking Industry Association) 산업 단체의 SSD의 성능 평가 그리고 SSD 성능 분석을 위한 u-File 이론을 참고하였습니다. 또한 동 시스템은 다양한 시나리오를 제공하여 각 제조사의 샘플 평가시 SSD 컨트럴러, NAND flash 메모리, DRAM 그리고 SRAM의 세부 기능들을 종합적으로 평가할 수 있는 세계 유일의 SSD 평가 시스템
2) 동사는 국내 유일의 반도체 전문 신뢰성 시험 평가 / 종합 분석 기업이며, 유통물량은 공모주뿐
큐알티의 단점
1) 당사의 주요 매출처가 국내 대기업임에 따라 당사의 거래처와의 교섭력이 열위함에 따라 매출처의 판매 정책, 설비투자계획 등이 당사의 납품단가 결정, 판매전략에 영향을 미치고 있습니다. 이와 같은 매출처에 대한 상대적 교섭력 열위는 향후 당사의 매출 계획을 수립 및 실행함에 있어서 단가인하 압력 가중, 수주 물량의 축소 등으로 이어져 당사의 독립적 영업의사 결정이 저해되는 요소로 작용할 수 있습니다.
2) 당사의 연결대상 종속기업들의 사업 환경이 악화되어 경영실적이 부진할 경우, 당사의 연결기준 재무안정성과 수익성 지표 또한 부정적으로 변화할 수 있는 점을 유의하시기 바랍니다.
기타사항
1. 최근 3개년 및 2022년 반기 재무현황 (단위: 백만원)
구분 | 2022년 반기 | 2021년 | 2020년 | 2019년 |
매출액 (매출원가율) | 31,683 (47.1%) | 71,905 (50.4%) | 54,657 (57.0%) | 47,559 (61.2%) |
영업이익 (이익률) | 7,290 (23.0%) | 16,520 (23.0%) | 9,082 (16.6%) | 6,696 (14.1%) |
당기순이익 (이익률) | 6,792 (21.4%) | 12,486 (17.4%) | 5,653 (10.3%) | 4,541 (9.5%) |
총자산 | 67,749 | 63,092 | 43,665 | 52,305 |
총부채 | 25,040 | 27,981 | 22,161 | 27,935 |
자기자본 | 42,709 | 35,111 | 21,504 | 24,371 |
(출처: 당사 제시자료)
2. 최근 3개년 및 2022년 반기 주요 안정성 지표-연결기준 (단위: 백만원)
재무비율 | 2022년도 반기 | 2021년도 | 2020년도 | 2019년도 |
당사 | 당사 | 당사 | 업종평균(주1) | 당사 |
유동비율 | 262.88% | 172.30% | 121.79% | 136.56% | 99.16% |
부채비율 | 58.63% | 79.69% | 103.06% | 155.35% | 114.62% |
차입금의존도 | 10.78% | 9.31% | 6.87% | 41.02% | 19.06% |
이자보상배율(배) | 40.57 | 36.84 | 14.99 | 2.18 | 8.51 |
당좌비율 | 256.55% | 168.78% | 112.11% | 127.33% | 90.01% |
(출처: 당사 제시자료 및 한국은행 기업경영분석 자료)
주1) 업종평균은 한국은행 기업경영분석 2020년 'M73. 기타 전문, 과학 및 기술 서비스업'를 적용
3. 자금의 세부 사용계획 (단위 : 백만원)
구분 | 내 역 | 총금액 | 투자경위 | 연도별 계획 |
2022년 | 2023년 | 2024년 |
운영자금 | 1. 연구개발인력충원 | 3,754 | 장비개발 부문 및 현재 기술평가 부문 서비스 고도화를 위한 R&D 인력충원 | - | 3,754 | - |
시설자금 | 2. 기술평가부문 장비 Capa 확장 | 5,800 | 2-1) capacity 확장 (전장 부문 Module평가 및 ESD 수요증가에 대한 장비 capa 확장) | - | 1,726 | 648 |
2-2) capability 확장 ( 신규 서비스 _ SMT(칩 on PCB), 열에의한 PCB변형측정 서비스추가 | - | 1,093 | 593 |
2-3) 노후화 장비(FIB, THS) 교체 | - | 1,740 | - |
3. 기술평가부문 Lab Capa 확장 | 15,000 | 용인 반도체 클러스터 부지 매입 비용 ( 향후 lab 확장용 사용예정 ) | 15,000 | - | - |
4. 장비사업부문 Lab 구축 | 18,232 | 4-1) 장비부문 Lab 구축 ( 보안 및 설비공사 등 ) | - | 10,000 | - |
4-2) SEU & 5G 시스템 조립 및 기능평가 시스템 구축 | - | 6,511 | - |
4-3) Time-zero HTOL (23년국책착수예정) 개발용 보드 및 S/W 구입 | - | - | 1,721 |
합 계 | 42,786 | | 15,000 | 24,824 | 2,962 |
출처: dart 투자설명서
공모가는 희망공모가 하단미만으로,
기관수요예측 결과가 양호하지는 않습니다.
고로 개인경쟁률은 높지 않을 것으로
예상됩니다.
저는 그래도 공모주청약시 경쟁률 및 분위기 확인하면서
청약여부를 판단할 예정이나,
현재로는 적정량 비례 참여할 것 같습니다.
고로 이웃님들은 마지막까지 잘 판단하시어
공모주청약하시길 바랍니다.
[출처] 큐알티 공모주청약|작성자 전광석화
첫댓글 네이버 블로거 전광석화님의 포스팅입니다. 감사합니다
반도체 관련주가 적용 PER이 13인데 그리 비싸보이지는 않네요
공모가가 고가인거 말고는 나빠 보이지는 않습니다. 산돌도 실제 배정시 확약이 40%정도라 상장날 유통 물량이 작아 적어도 손실은 안날거 같은데...
알단공모기가높으니또걱저이됩니다
회사는좋은회사같습니다
더블유시피도회사는좋은데도
공모가가너무높아
상장후
어려운게아닌가 생각됩니다
공모가가 높은것이 가장큰 문제입니다 ‥
공모가 높아서 패쓰하려고 합니다.
포스팅 감사합니다.
감사합니다.
감사합니다
1일차 비례경쟁률:2.0:1
건수:2443건입니다
늘~감사드립니다
감사합니다
유통물량은 공모물량 밖에 없고 작년 매출 720억. 영업익 165억. 총 400만주. 공모가 4.4만 기준 시총 1760억. 올해 매출 및 이익 10~20% 정도 감소 예상. PER 13. 공모가는 적정 수준으로 생각합니다. +- 20% 정도는 왔다갔다 할수 있을수 있으니 상장일 분위기에 따라 수익도 손해도 가능합니다. 20% 정도 손해도 감당할 수 있는 물량만 배정받게 청약합니다.
얼마나 하시는지 궁금해서 여쭤봅니다
비례경쟁률:12.91:1
건수:10105건입니다.
16:33
비례경쟁률 14.90
총청약건수 11,125
수고들 하셨습니다.