<P>맨날 영양가없는 글만 올려서 죄송했는데</P>
<P>다른사람머리라도 빌려서 벌충해보려고 합니다...^^</P>
<P>분량이 좀 되는데...도움이 많이 될꺼라 생각됩니다..관심이나 보유중인 회원은 한번 보셔요~~</P>
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<P>오늘은 sk이노베이션의 대해서 쓰겠습니다...그래도 여기 회원분들이 가장 많이 보유하고 또 손실을 보고 계시는듯 하네요<BR></P>
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<P>그리고 개인이라면 sk이노베이션 너무 빠져서 대부분 관심권이라고 생각하고 저도 또한 그렇습니다.저는 이전 글에서도<BR></P>
<P>언급했듯이...코스피 대형주 50개 만 매매하고 바닥권 종목만 매수합니다..그래서 이것만 연구했고 이것만 볼줄 압니다.<BR></P>
<P>수익보단 손실 보지 않기 위해서 포커스를 맞추는 편입니다..저의 성향은 여기까지 얘기하고.. 자 sk 이노베이션 물린사람 상당히 </P>
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<P>많을것이라 생각합니다...제가 생각해도 너무하다 싶을정도로 하락이 심했는데요...이게 과거의 기술적 분석이나 기본적 분석으</P>
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<P>론 아마도 여기까지 빠지진 않았을거라생각합니다...허나 현시대 투자는 많은 변화가 생겼습니다... 기술적분석이.. 점점 사라지</P>
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<P>는 추세이며.. (선진국경우) 지금은 기본적분석(실적) 중심이긴 하나.. 바뀐게 있습니다.. 바로 롱숏이라 극과 극을 달린다는점입</P>
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<P>니다... 언더슈팅 과 오버슈팅인거죠그래서...빠지는 종목은 갈때까지 가는 현상이 2년간 두드러지는 형국입니다...이게 2000년도</P>
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<P>대는 이러지 않았습니다..2010년도대와서 부각이 되는듯 합니다... 기술적 반등도 거의 사라지는 추세?? 모멘텀이 있어야 반등이 </P>
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<P>나오는... 이런 현상들..물론 거래량이줄어든것도 한 몫 한다고 생각하며... 롱숏의 트랜드가 이런 트랜드를 만들었다 생각합니</P>
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<P>다... 롱숏 투자자금이 작년에 10배 성장했는데트랜드가 아니라고 할수 없겠죠?????.. 2000년대의 중국펀드 처럼요....자 그럼 우</P>
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<P>리는 시장의 트랜드를 잘읽어야유연하게 생각하고 투자 하지 않겠습니까?? 이런 트랜드를 염두해 두고.. 자 sk 이노베이션 정말 </P>
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<P>올때까지 왔습니다...어디까지 갈까요..어디가 바닥일까요...13만원도 싸던 이노가 11만원... 정말 싸다싸다 했던 주가가 금새 한</P>
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<P>자리수로 9만원대로 왔네요...투자 10년 훌쩍 넘게해왔지만... 정말 이래도 되나 싶을정도로 빠지네요...그러나 시장이 정답인데 </P>
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<P>어쩌겠습니까.... 그럼 sk 이노베이션 금융위기 때와 비교해보겠습니다.08년에는 평균 유가 93달러 였다가 09년에 61달러까지 폭</P>
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<P>락..유가가 하락하는 年<---이게 최악의 업황입니다.. 그래서 09년에 주가가 좀 약했던것인데요...<BR></P>
<P>2010년 하반기부터 급등하기 시작 합니다...이유는 61달러 였던 유가가 80달러 까지 상승... 정제마진 개선!!! px 파라자일렌 가격</P>
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<P>이 톤당 850 달러에서 1700 달러 까지 갑니다.. 이러면서 정유 화학이 개선세가 급격하게 이뤄졌는데요..실적이 3배 이상 뛰는 효</P>
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<P>과를 본것이죠...자 여기서 투자의 팁!!!!!정유주는 작년대비 유가 전망이 좋을때만 투자하시면 됩니다 .. 이를테면 연평균 05년에 </P>
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<P>49달러 06년 61달러 07년 68달러 08년 93달러 <---이런게 호황입니다09년에 61달러 하락<--이러면 박스권내지 하락 10년에 78달</P>
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<P>러 11년에 106달러 <----최고 호황!! 무슨말인지 아시겠죠??? 자 그럼 현재는 어떻습니까..유가는 105달러에서 4년간 정체 입니</P>
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<P>다...여기서 120달러 까지는 올라줘야 마진개선 효과가 나타날수 있는데??? 지금 어떻죠?? ( 이번에 이라크 내전 지정학적 리스크</P>
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<P>로 유가가 오를시 어떻게 되느냐???이거는 수요의 의해서 오르는게 아니기 때문에...유가의 재고자산에서 당장의<BR></P>
<P>플러스를 낼수 있지만....정제마진과는 별개 입니다...결국은 오른 유가를 수입해서... 하락하는 시점에서 손실을 보게되는 기업 </P>
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<P>입장에서는 득이 없습니다 !!! )<BR></P>
<P>그러니 주가가... 최근에 반짝 반등하고 재차 빠지는겁니다... 펀드멘탈의 개선이 아니란 얘기죠 .그 외 요즘 수요의 의한 유가 모</P>
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<P>멘텀을 찾기가 너무 어렵습니다....셰일가스 천연가스 요즘 각광받는 에너지인거 다들 아시죠..석유의존도는 금융위기때 이후 수</P>
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<P>치 33에서 현재 28로 가장 낮습니다...그리고 작년에 워렌버핏이 엑손모빌 주식을 매입 했습니다... 엑속모빌은 세계 1위 에너지 </P>
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<P>기업인데.. 정유보고 했을까요???.. 아닙니다 제생각에는 셰일가스생산기업 1위인 엑손모빌을 사고 싶었던겁니다...자 셰일가스</P>
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<P>가 금융위기때도 있었는데...왜 이제사 각광 받느냐...과거에는 채굴기술이 부족해..채취 단가보다 판매단가가 더 쌋습니다 ...그</P>
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<P>러니 못쓰는 에너지라 취급 받은것이죠...그러나 지금은 채굴능력이 뛰어나...단가가 엄청 낮아진것입니다...<BR></P>
<P>자 ...1970년대 시추선에서 채취유가의 원가가 20달러 였는데... 당시 국제유가가 4달러...그러니...시추선이 의미가 없었는데... </P>
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<P>1970년대에 석유파동이일어나면서..4달러 였던 유가가 40달러까지 급등하자.. 시추선의 각광 받은것입니다...20달러로 시추해서 </P>
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<P>팔면 국제시세보다 이익인것이죠...그러니시추선 시장이 지금 50년간 지속되는거 아니겠습니까???이런것처럼...셰일가스 시장은</P>
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<P>향후 얼마나 각광 받을지는...개발의 개발을 거듭하면..석유의존도를충분히 낮출수 있는 시장인것이죠.... 또..금융위기 때는 4명</P>
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<P>이 나눠먹던 현대오일 에스오일 gs sk주유소 에서... 알뜰 주요소라는 정부정책....덕분에...sk주요소는 5천개중 1천개가 감소 했</P>
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<P>고...점유율은 33% 에서 25% 까지 떨어졌습니다....거기에 자동차 연비는 점점 좋아지고 있고...주유 회전률은 낮아지며<BR></P>
<P>전기차 시대도 오고 있죠...이게 자동차 시장만 그렇냐? 선박도 에코쉽이 뜨고 있으며... 항공도 연비개선 경량화가 추세 입니</P>
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<P>다....좋은점이 없네요? ㅋㅋ거기에 px 파라자일렌은 중국도 증설 이노베이션도 증설 삼성토탈도 이번에 증설 gs도 증설을 앞두</P>
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<P>고 있으며.... 가격은 1700 달러에서 지금 1100달러 까지 하락중이며..공급이 수요를 뛰어넘는 상황이며.. 중국시장이 50프로인 px </P>
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<P>시장은 중국시장 돌아서야 늘어날수 있는데...아직은 아시다시피..불확실성 상태 입니다.그리고 정유주는 항상 1분기가 최고 성수</P>
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<P>기입니다... 유럽 일본 중국 미국 우리나라 같은 선진국이... 다 북반구의 위치해 있기 때문에 동시 난방수요가 발생하는<BR></P>
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<P>구간으로 또 작년에는 특히 엄청난 한파로 선진국 수요가 올랐음에도 불구하고...선진국 경기가 금융위기 이후 최고 호황인데도 </P>
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<P>불구하고 실적이 쇼크 수준이라는겁니다...정유주는 2분기가 항상 비수기이며 최악의 업황인데도 불구하고 작년 2분기 보다 실적</P>
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<P>이 이번 1분기가 안좋아요??? 그러니 시장에서 sk 이노베이션을보는 시각이 변한것입니다... 그럼...이번 2분기때 어떨까</P>
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<P>요????...나아진게 없으니 불을 보듯 뻔하죠...성수기가 이정도면 2분기 실적 엄청 긴장해야 할것입니다!!!!! 각오하고 베팅!!ㅋ<BR></P>
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<P>이정도가 가장 큰 우려감인것이고...자! 그럼 금융위기 때보다 나아진 부분은... 윤활유사업부가 많은 성장을 이뤘고...이게 사업</P>
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<P>부중에서는 유일한 성장국면이며 그다음은.. 아직은 성과가 없지만... 2차전지 사업부 입니다... sk 이노베이션은 09년에 세계에</P>
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<P>서 3번째로 일본기업 아사히카세이 미국의 셀가드 . 이후로 국내에선 첫번째로 상용화의 성공합니다... 현재 점유율은 세계에서 4</P>
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<P>위 15% 정도 점유율 상태이긴 하나....성과가 아직 안나오고 있다는게 문제점입니다...허나 미래 사업은 분명히 준비된것이고... </P>
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<P>금융위기 때는 없던 사업부니까... 성장성 측면에서 높은점수 받을수 있는것이죠...또 sk이노베이션 올해 처음으로 광구 생산 운</P>
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<P>영권을 확보하고 자체 생산한다는건 수직계열화의 처음으로 성공한것이고..엑손모빌처럼 생산 기업으로 시작단계지만 탈꾸꿈한</P>
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<P>것입니다..그리곤 딱히 좋은점이 없습니다....주가가 하락 하는데 좋은점이 많다면... 잘못된 분석이죠...안좋으니까 싼겁니다... </P>
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<P>그럼 주가의 최고 호재는 싼것인데...그럼 지금 얼마나 싸졌는지보겠습니다....이노베이션은...지금 실적으로 보면 09년 유가 하락</P>
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<P>시 수준입니다...자 그럼 09년 리먼사태 폭락이후 투매 회복가가 9만 3000원 수준입니다.. ...그럼 실적이 09년 수준이니까.. 9만 </P>
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<P>3000원 까지 가겠느냐??? 아니죠...이노베이션 적자기업이 아닙니다..자산가치가 꾸준히 늘어난 회사 입니다..<BR></P>
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<P>09년에는 2차전지 사업부도 없었는데...지금 성장성도 갖추고 있습니다..그리고 10년도에 px 가격이 850달러에서 지금 1100 달러 </P>
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<P>오히려 더 높은상황 입니다..세계 경기도 중국 빼고는 다 좋아지고 있습니다... 적자 기업도 아니고... 앞으로 석유 전망이 최악이</P>
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<P>긴 하지만....그래도 최고의 에너지원 임은 분명한대 ..최악의벨류인 9만 3000원을 깰수 있겠냐는거죠...저는 못깬다....9만 3000원</P>
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<P>이 깨지면... 리먼사태때 900 포인트 벨류 수준으로 들어가는겁니다...<----저는 이럴 확률 없다고보는겁니다... 왜?? sk이노베이</P>
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<P>션은 사업 다각화가 잘되어 있잖아요..타 정유사보다 안전하다고 보는겁니다....이렇게 생각하시면 됩니다... 정유사업부만 금융</P>
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<P>위기 때보다업황이 안좋다...허나 윤활유 ,px ,화학 ,2차전지 ,생산광구 운영...금융위기때보다 여건이 좋아졌다!!! 이렇게 생각하</P>
<p> </p>
<P>시고 베팅 하시면 될것 같습니다....제가 숫자놀이 하자는것이 아닙니다.... 정확하게 9만3000원이 아니라 그정도 가격선은 의미가 </P>
<p> </p>
<P>있다는 얘기입니다...9만3000원보다 좀 위에서 멈출수도 있고 좀 밑에서 멈출수도있습니다.... 하지만....저 가격대 근처에서는 과</P>
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<P>감하게 투자해볼만 하다가... 저의 생각입니다... 저도 실제로 투자할것입니다...</P>
<p> </p>
<p> </p>
<P>투자 전략!!!!!!! 자 그럼 10~11만원이 합당하냐??? 저는 현재로서는 합당하다 왜??? 메인 사업부 금융위기 때보다 안좋은게 팩트입니다....그럼 어느선부터 낙폭과대냐??? 위에 썻듯이 9만원대는 낙폭과대 입니다...</P>
<p> </p>
<P>전략1. 난 이노베이션 좋아질때까지 사서 장기투자 하겠다...저는 현 가격대에서 투자해도 된다고 봅니다.. 빠져봐야 9만3000원 </P>
<P>7% 밖에 안됩니다.... 사서 기다린다!!!!</P>
<p> </p>
<P>전략2. 난 이종목 반등권 수익을 노릴것이다... 하면 최대한 싸게 사야 합니다... 95000원 근처가 적합해 보입니다... 너무 싸게 살</P>
<P>려다가 놓칠수가 있기 때문에... 몇프로 리스크는 감수 한다 생각하고 근처오면 매수하는 전략입니다</P>
<p> </p>
<P>전략3. 난 안사도 그만이고 투매가 나올때 사겠다 하면 93000원 밑에서 투자하는것이 단타로 좋아보입니다....요즘은 롱숏이 유행</P>
<P>이라 어느정도 투매 나올 가능성도 있습니다....고려해서 투자하세요</P>
<p> </p>
<P>전 전략2를 노리고 있습니다.... 그래서 98700원이 깨진다고 보고 기다리는중입니다
<DIV class=autosourcing-stub>
<P style="PADDING-BOTTOM: 0px; MARGIN: 20px 0px 30px; PADDING-LEFT: 0px; PADDING-RIGHT: 0px; FONT-FAMILY: dotum; FONT-SIZE: 12px; PADDING-TOP: 0px"><STRONG style="PADDING-BOTTOM: 0px; PADDING-LEFT: 0px; PADDING-RIGHT: 7px; PADDING-TOP: 0px">[출처]</STRONG> <A href="http://cafe.naver.com/vilab/50799" target=_blank><U><FONT color=#0066cc>sk 이노베이션 바닥이 어디인가?????????????????????????????? (가치투자연구소)</FONT></U></A> <SPAN style="PADDING-BOTTOM: 0px; PADDING-LEFT: 5px; PADDING-RIGHT: 7px; PADDING-TOP: 0px">|</SPAN><STRONG style="PADDING-BOTTOM: 0px; PADDING-LEFT: 0px; PADDING-RIGHT: 7px; PADDING-TOP: 0px">작성자</STRONG> <A href="http://cafe.naver.com/vilab.cafe?iframe_url=/CafeMemberNetworkView.nhn%3Fm=view%26memberid=dongsu4077" target=_blank><U><FONT color=#0066cc>자민1</FONT></U></A></P></DIV>
<!-- -->
첫댓글 어디까지 쳐내릴지는 모르겠는데 언제 가도 갈 종목인거 같네요..
배당도 괜찮고 사서 쳐물려도 괜찮다는 각오로 조금씩 사고 있습니다..
ㅋㅋㅋㅋ 오라버니 글다가 최대주주 되시는거 아니세요???
좋은 글이네요. 저도 어제 시초가 사서 오늘 시초가 매도후 다시 매수 했습니다. 홧팅!!(골로 갈라고???네 ㅠ.ㅠ)
오늘 실적 발표했습니다. 당근 적자죠. ㅋ (아 이거 좋아할거 아닌데 ㅠ.ㅠ)
적자라ㅠㅠ
원래 2분기가 비수기래요 ^^
어쨌든
성투요
감사히 읽었습니다. 좋은 결과 있으시길 바랍니다. ^^
눈여겨 보고 이씀요~~~~ 고맙습니다 ^♥^
이거 또 관종하나 늘게 생겼슴다, 책임 지세용~~ ^^.
ㅎㄷㄷ....^^;
자녀교육용 초장투계좌에 넣을 종목이라 사료됨...^^
급 관심
좋은 글 감사합니다.
감사 합니다.
감사합니다 투자 전략이 새워졌네요 추매시기 기다리고 있었는데요