[삼성증권]
한국전력(015760)
- 전력 생산 비용 증가에 따른 전기요금 인상 가능성
- 역사적 저점 수준의 밸류에이션
JYP Ent.(035900)
- 주력 아티스트 활동 사이클 진입에 따른 사상 최대 실적
- 엔터 업종 內 압도적인 매출 성장과 이익률
하나투어(039130)
- 일본 여행 수요 부진에 따른 역사적 저점 밸류에이션 진입
- 자회사(면세점/호텔) 실적 회복 기대
[키움증권]
제일기획(030000)
- 확실한 캡티브를 바탕으로 한 실적 안정성, 글로벌 M&A 등을 통한 시장 확장성
- 비용 집행 효율성에 따른 실적 개선, 뉴미디어 성장에 따른 미디어 플랫폼 수혜
한화에어로스페이스(012450)
- 2분기에 이어 3분기도 호 실적, 디펜스(방산)부문 고부가 수출이 주도
- 4분기 다수 일회성 비용 예상되나, 주력사업 선순환 구조와 수주 잔고 확대에 주목
하이트진로(000080)
- 3Q19 영업이익 492억원, 일회성 비용 감안 시 시장 기대치 상회
- 4분기에도 폭발적인 점유율 상승 지속, 주류사업의 높은 영업레버리지 효과 기대
SK하이닉스(000660)
- 3Q19 연결영업이익 4,726억원 예상치 부합, DRAM 수요 증가로 수급 개선 긍정적
- 4Q19 영업이익 4,520억원으로 실적 저점 확인 후, 1Q20부터 실적 턴어라운드
대우건설(047040)
- 3Q19 영업이익 1,190억원으로 예상치 부합, 플랜트부문 충당금 반영 감안 시 양호
- LNG 액화플랜트를 시작으로 양질의 파이프라인 다수 보유, 역사적 저점 밸류에이션
하이비젼시스템(126700)
- 3Q19 매출액 -33%(YoY) 감소, '19년 들어 3D센싱모듈 검사장비의 지속적 매출 축소에 기인
- 주고객사의 3D센싱 카메라모듈 채택으로 '20년 ToF 3D센싱 모듈 검사장비 수주 본격화 예상
HDC아이콘트롤스(039570)
- 지주회사 HDC의 순환출자 해소를 위해, 동사 보유 계열사 주식 매각 가능성 높아
- 순환출자 해소로 풍부해질 현금은 향후 배당 확대, M&A에 사용될 전망
에스에프에이(056190)
- 3Q19 영업이익 -6.2%(QoQ) 감소, 파생상품거래 손실 반영 불구, SFA반도체 실적은 호조
- 주요 제품 시장점유율 확대와 고객사 다변화 진행, QD_OLED TV 및 중국 고객사 투자 확대
연우(115960)
- 3Q19 영업이익 60억원으로 높아진 시장 기대치 충족, 인건비 감소와 외주 효율화 반영
- 해외부문 수출 다각화, 화장품 외 생활용품 및 의약품 등으로의 적용 확대에 따른 매출 다각화
한솔테크닉스(004710)
- 3Q19 영업이익 120억원(+71%YoY) 분기 최대 실적기록, 주 고객사 신규 TV 출하 증가
- 4Q19 비수기 및 비용 반영 불구, 파워모듈과 EMS 부문 호조, 20년 주력사업 실적 개선 지속
[하나금융투자]
삼성전자(005930)
- 무역갈등 봉합 흐름과 반도체 업황 턴어라운드 기대
- 모바일NAND, 스마트폰, 비메모리 사업의 실적 개선 긍정적
KB금융(105560)
- 연말 신예대율이 99%대 수준으로 하락 예상, 4%대 대출성장률 기대
- 타행대비 높은 자본 비율(CET1 14.4%)로 배당 확대 및 M&A 기대
POSCO(005490)
- 4분기 미/중 스몰딜 타결 이후 중국 수출 및 설비투자 회복 전환 예상
- ‘20년 철광석 가격 하락으로 탄소강 스프레드 올해 4분기 바닥 예상
한국전력(015760)
- 요금제도 개편 관련 이사회 개최 예정, 긍정적 내용 전망
- 2020년 요금 인상 없이도 실적 개선 가능 전망
삼성SDI(006400)
- 전기차 배터리부문 4분기 흑자전환 전망
- 분기 중대형전지 부문 배터리 출하량 성장 전망
LG유플러스(032640)
- 이동전화 매출액 4분기에도 실적 개선 지속 전망
- 2020년 이동통신 3사 중 가장 높은 영업이익 증가율 달성 예상
삼성엔지니어링(028050)
- 해외 다운스트림 및 비석유 부문 발주 증가 기대
- 해외 원가율 안정화 단계 진입 긍정적
한화케미칼(009830)
- 태양광 사업의 주력 지역 미국/유럽 설치 수요 호조
- 태양광 실적 호조와 이익체력 감안 시 저평가 구간
현대백화점(069960)
- 면세점, 백화점 부문 비용효율화로 증익 예상
- 4분기 증익 전망, 저가 매수 유효
위메이드(112040)
- 4분기 킹넷으로부터 미지급 로열티 수령 가능 전망
- 4분기 37게임즈와 항소심 최종판결 발표 예정, 긍정적 전망
[한국투자증권]
엔씨소프트(036570)
- 리니지2M의 높은 흥행 가능성, 그에 따른 급격한 실적개선 전망
- 2020F 기준 PER 14.6배 수준으로 저평가되어있는 상태
- 2020년 이후에도 블소2, 아이온2 등 대형 신작 출시 이어질 것
SK텔레콤(017670)
- 4분기부터 가입자 유치 경쟁 완화, ARPU 증가로 수익성 개선
- 보안, 미디어 등 비통신사업의 높은 성장성, 수익성 지속, 지분가치 상승
- 2020년 영업이익은 이동통신 매출 회복으로 13.5% 증가 예상
RFHIC(218410)
- 주요 고객사의 내수/수출용 물량에 GaN 관련 제품을 독점적으로 공급할 예정
- 국내 주요사를 통해 일본, 인도 등지로 제품 매출처가 늘어날 것
- 방산 업체와의 신규 수주 가능성, 2019년 개발 완료한 신제품을 바탕으로 초하이엔드 시장에서 새롭게 매출처를 확보할 예정
아이티엠반도체(084850)
- PMP의 압도적인 기술 우위를 바탕으로 1세대(POC) 제품을 대체할 전망
- 북미 대형 IT 고객사 내 점유율 및 ASP 동시에 상승할 전망
- 베트남 3공장 증설 완료에 따라 2020년 2분기부터 매출액 급증 전망
[KB증권]
와이솔(122990)
- 스마트폰 대당 SAW 필터 탑재량 증가에 따른 외형성장 기대
- 모듈화 SAW 필터와 TC-SAW 필터 비중 확대로 ASP 상승 전망